قام بنك دويتشه يوم الثلاثاء بتعديل السعر المستهدف لشركة آسا أبلوي إيه بي (ASSAB:SS) (OTC: ASAZY)، الشركة السويدية المصنعة للأقفال، من 305.00 كرونة سويدية إلى 315.00 كرونة سويدية، مع الحفاظ على تصنيف "احتفاظ" للسهم. يأتي هذا التعديل قبيل إعلان الشركة عن نتائج الربع الرابع، والمقرر في 5 فبراير.
يتوقع البنك نموًا عضويًا متواضعًا في المبيعات بنسبة 1% لشركة آسا أبلوي، مع هامش أرباح قبل الفوائد والضرائب (EBIT) معدل بنسبة 16.4%، وهو ما يمثل زيادة بمقدار 90 نقطة أساس على أساس سنوي و20 نقطة أساس فوق إجماع التوقعات. كما تتضمن التوقعات أن يقترح مجلس إدارة الشركة توزيع أرباح قدرها 5.9 كرونة سويدية للسهم لعام 2024، وهو ما يمثل زيادة عن توزيعات الأرباح السابقة البالغة 5.4 كرونة سويدية للسهم.
وبالنظر إلى عام 2025، يتوقع المحلل أن إدارة آسا أبلوي لن تقدم توجيهات محددة، وهو ما يتماشى مع ممارساتها المعتادة. ومع ذلك، من المتوقع أن تكشف عن تفاصيل حول برنامج البصمة التصنيعية القادم، MFP10، والذي من المقرر تسجيله في الربع الأول من عام 2025.
من حيث التقييم، يتم تداول سهم آسا أبلوي حاليًا بمضاعف قيمة الشركة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EV/EBITA) يبلغ 16.7 مرة، ومضاعف السعر إلى الربحية (P/E) يبلغ 22.2 مرة بناءً على تقديرات بنك دويتشه لعام 2025. ويستند قرار الاحتفاظ بتصنيف "احتفاظ" على أساس هذه التقييمات. كما يشير بنك دويتشه إلى تفضيله لشركة Legrand ضمن القطاع المرتبط بالإنشاءات، مستشهدًا بسعرها الحالي البالغ 96.84 يورو.
يعكس رفع السعر المستهدف إلى 315 كرونة سويدية من 305 كرونة سويدية من قبل بنك دويتشه التعديلات التي أجريت على تقديراتهم بناءً على اعتبارات أسعار الصرف الأجنبي وتقدم طريقة التقييم الخاصة بهم.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا