في يوم الجمعة، حصل سهم شركة شيسابيك إنرجي (NASDAQ:CHK) على تغطية جديدة من روث/إم كيه إم مع تصنيف "شراء" وسعر مستهدف محدد عند 92.00 دولار. يعتمد تقييم الشركة على مخزون الشركة من آبار الغاز التنافسية في مناطق أبالاتشيا وهاينسفيل شيل.
يعكس تصنيف "شراء" وجهة نظر روث/إم كيه إم لنموذج أعمال الشركة، الذي يركز على العوائد على رأس المال وعوائد رأس المال للمساهمين.
سلط المحلل من روث/إم كيه إم الضوء على سجل التنفيذ القوي لشركة شيسابيك إنرجي وارتباطها الإيجابي بالتعافي المتوقع في أسعار الغاز الطبيعي، والمتوقع خلال الأشهر الـ 3 إلى 15 القادمة. تم الاعتراف بالعمليات الاستراتيجية للشركة وقراراتها المالية كعوامل تساهم في تصنيفها الإيجابي.
يستند السعر المستهدف البالغ 92 دولارًا لشركة شيسابيك إنرجي من قبل روث/إم كيه إم على مضاعف 6.0 مرات لتقدير التدفق النقدي المعدل للديون (DACF) للشركة لعام 2025، والذي يبلغ 4.2 مليار دولار. يأخذ هذا التقييم في الاعتبار نموذج تسعير يتضمن 80 دولارًا للبرميل لنفط West Texas Intermediate (WTI) و3.00 دولار لكل مليون وحدة حرارية بريطانية (MMBtu) لغاز Henry Hub (HH) الطبيعي.
قدم تعليق المحلل منطقًا واضحًا لتصنيف "شراء"، مؤكدًا على المخزون طويل الأجل لشركة شيسابيك إنرجي ونهجها التجاري الصديق للمساهمين. تم الإشارة إلى تركيز الشركة على كل من العوائد على رأس المال وعوائد رأس المال كنقطة قوة رئيسية.
يقدم السعر المستهدف البالغ 92.00 دولار توقعًا مستقبليًا لأداء سهم شيسابيك إنرجي، مرتبطًا بالتوقعات المالية للشركة وعوامل السوق مثل أسعار السلع. يشير هذا الهدف إلى ثقة الشركة في إمكانات شركة الطاقة للنمو والربحية في السنوات القادمة.
في أخبار أخرى حديثة، كانت شيسابيك إنرجي محط الأنظار بسبب سلسلة من التطورات المهمة. يقترب اندماج الشركة مع Southwestern Energy من الاكتمال، وهي خطوة أدت إلى زيادة Wolfe Research للسعر المستهدف للسهم من 109.00 دولار إلى 120.00 دولار. من المتوقع أن يؤدي هذا الاندماج إلى أكبر منتج للغاز الطبيعي في الولايات المتحدة، بإنتاج مقدر بحوالي 7.3 مليار قدم مكعب يوميًا.
ومع ذلك، بدأت CFRA تغطية شيسابيك إنرجي بتصنيف "بيع"، مشيرة إلى الحذر بشأن أسعار الغاز الطبيعي الفورية المتوقعة في عام 2025. حددت الشركة تقديرها لأرباح التشغيل لكل سهم (EPS) لشيسابيك عند 1.57 دولار لعام 2024 و4.89 دولار لعام 2025.
كما أبلغت شيسابيك إنرجي عن تحسينات تشغيلية كبيرة في نتائجها المالية والتشغيلية للربع الثاني من عام 2024. سجلت الشركة زيادة بنسبة 50% في أداء الحفر في Marcellus منذ عام 2022 وانخفاضًا بنسبة 25% في تكاليف التخلص من المياه المالحة في منطقة Haynesville. تعد هذه التطورات جزءًا من استراتيجية شيسابيك المستمرة لتقليل الديون وإعطاء الأولوية للتدفق النقدي الحر لعوائد المساهمين.
أخيرًا، تنفذ الشركة استراتيجية تأجيل خطوط التحويل وتخطط لمشروع Momentum، المقرر في الربع الرابع من عام 2025. سيزيد هذا من المرونة في نقل الإنتاج من Haynesville إلى ساحل الخليج، مما قد يضع شيسابيك إنرجي في موقع مناسب للاعتراف السريع بالقيمة من قبل السوق.
رؤى InvestingPro
مع حصول شركة شيسابيك إنرجي (NASDAQ:CHK) على اهتمام بتصنيف "شراء" جديد من روث/إم كيه إم، توفر بيانات InvestingPro الحالية رؤى إضافية حول الصحة المالية للشركة وأدائها في السوق. مع قيمة سوقية تبلغ 10.54 مليار دولار، تعد شيسابيك لاعبًا مهمًا في قطاع الطاقة. على الرغم من انخفاض ملحوظ في الإيرادات على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024، بانخفاض قدره 61.69%، تحافظ الشركة على هامش ربح إجمالي قوي يبلغ 32.66%. هذا يشير إلى أن شيسابيك تمكنت من إدارة تكلفة البضائع بشكل فعال نسبة إلى مبيعاتها.
يبلغ مضاعف السعر إلى الربحية (P/E) للشركة، وهو مقياس رئيسي للمستثمرين، 24.15، مما يشير إلى مدى استعداد المستثمرين لدفع مقابل دولار واحد من الأرباح. يقترن هذا بنسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P/B) البالغة 1.02 اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024، مما يشير إلى أن السهم يتم تداوله بقيمة قريبة من قيمته الدفترية. تبلغ نسبة PEG، التي تقيس نسبة P/E نسبة إلى معدل نمو أرباح الشركة، حاليًا -0.25 سلبية، مما قد يشير إلى مخاوف المستثمرين بشأن نمو الأرباح المستقبلية.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أهمية النظر في عائد توزيعات الأرباح لشيسابيك، والذي يبلغ 3.04%، وأداء السعر الأخير للشركة، بما في ذلك العائد الإجمالي لمدة شهر واحد بنسبة 10.03%. قد يكون هذا مؤشرًا على شعور إيجابي قصير المدى للمستثمرين. بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في آفاق الشركة، يقدم InvestingPro 15 نصيحة إضافية لتوجيه قرارات الاستثمار.
وفقًا لـ InvestingPro، تقدر القيمة العادلة لشيسابيك بـ 91.8 دولار، وهي تتوافق بشكل وثيق مع الهدف التحليلي من روث/إم كيه إم. قد يوفر هذا التقارب في التقييمات المستقلة للمستثمرين طبقة إضافية من الثقة في إمكانات نمو الشركة.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا