نيوتن، ماساتشوستس - أعلنت شركة أوفيس بروبرتيز إنكم تراست (OPI) المدرجة في بورصة ناسداك، وهي صندوق استثمار عقاري (REIT)، عن اتفاقية تبادل مع مجموعة من حاملي السندات لإعادة تمويل ما يصل إلى 340 مليون دولار من سنداتها الممتازة غير المضمونة المستحقة في عام 2025. ومن المتوقع إتمام الصفقة قبل نهاية العام.
بموجب الاتفاقية، سيقوم حاملو السندات بتبادل سندات 2025 الخاصة بهم مقابل سندات ممتازة مضمونة جديدة تستحق في عام 2027، ونقد للفوائد المستحقة، وحصة من حوالي 11.5 مليون سهم عادي من OPI، وبعض العلاوات. وستحمل السندات الجديدة لعام 2027 معدل فائدة قدره 3.25% سنويًا، مع تاريخ استحقاق محدد في 15 مارس 2027. وستكون هذه السندات مدعومة برهون من الدرجة الأولى على 35 عقارًا ورهون من الدرجة الثانية على 19 عقارًا إضافيًا.
بالإضافة إلى التبادل، تخطط OPI لإعادة شراء أو استرداد أو سداد المبلغ المتبقي البالغ 113.6 مليون دولار من سندات 2025 نقدًا عند إتمام عملية التبادل. وتتماشى هذه الخطوة مع استراتيجية OPI لإدارة استحقاقات ديونها وسط التحديات التشغيلية والسوقية.
وعلق براين دونلي، المدير المالي لشركة OPI، على الاتفاقية قائلاً إنها تمثل خطوة مهمة إلى الأمام في جهود الشركة لمعالجة استحقاقات ديونها، معربًا عن تقديره للدعم المستمر من حاملي السندات.
كما تتضمن اتفاقية التبادل علاوة قدرها 15 مليون دولار تُدفع لأطراف الدعم، الذين التزموا بشراء أي مقابل تبادل متبقٍ نقدًا، مما يضمن تبادل الحد الأقصى البالغ 340 مليون دولار من المبلغ الأساسي لسندات 2025.
تركز OPI، التي تديرها مجموعة RMR، على تأجير العقارات المكتبية للمستأجرين ذوي الجودة الائتمانية العالية في جميع أنحاء الولايات المتحدة. واعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت OPI تمتلك 145 عقارًا بمساحة تبلغ حوالي 19.5 مليون قدم مربع.
وقد أكدت الشركة أن الأوراق المالية المعروضة بموجب اتفاقية التبادل لم يتم تسجيلها بموجب قانون الأوراق المالية لعام 1933 وتخضع لشروط معينة، مكررة أن هذا البيان الصحفي لا يشكل عرضًا لشراء أو بيع الأوراق المالية.
يستند هذا الخبر إلى بيان صحفي صادر عن شركة أوفيس بروبرتيز إنكم تراست.
في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة RMR Group Inc. عن أرباحها للربع المالي الرابع من عام 2024، حيث حققت توقعات السوق بصافي دخل معدل للسهم قدره 0.34 دولار وأرباح قابلة للتوزيع للسهم قدرها 0.51 دولار. كما أشارت الشركة إلى EBITDA المعدلة بقيمة 21.8 مليون دولار. وتركز الشركة حاليًا على توسيع أعمالها في مجال رأس المال الخاص ومنصتها السكنية، حتى في ظل التحديات المستمرة في سوق العقارات التجارية.
نجحت مجموعة RMR في تسهيل تأجير 5.2 مليون قدم مربع خلال الربع، بما في ذلك صفقات مع شركتي Vertex Pharmaceuticals و FedEx. وبالنسبة للربع القادم، تشير توقعات الشركة المستقبلية إلى أرباح معدلة للسهم تتراوح بين 0.34 دولار و 0.36 دولار و EBITDA معدلة تتراوح بين 21 مليون دولار و 22 مليون دولار.
تتطلع مجموعة RMR إلى النمو في سوق الشقق السكنية الأمريكية، مدعومة باستثمارها الأخير في دنفر. وتتوقع الشركة استقرارًا في الإيرادات المتكررة وتضع نفسها في موقع يؤهلها للنمو مع تحسن ظروف السوق. وتركز إدارة الشركة على قطاعي الائتمان والسكن للنمو الاستراتيجي، مع تخصيص 20 مليون دولار لهذا الغرض. هذه من بين التطورات الأخيرة لمجموعة RMR.
رؤى InvestingPro
بينما تتعامل شركة أوفيس بروبرتيز إنكم تراست (OPI) مع استراتيجية إعادة تمويل ديونها، توفر بيانات InvestingPro سياقًا إضافيًا للوضع المالي للشركة. تبلغ القيمة السوقية لشركة OPI 700.92 مليون دولار، مما يعكس تقييمها السوقي الحالي وسط هذه التحركات الاستراتيجية.
هناك نصيحتان رئيسيتان من InvestingPro ذات صلة خاصة بوضع OPI:
1. تحتفظ OPI بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية، مما قد يوفر مرونة أثناء إدارتها لاستحقاقات ديونها.
2. تدفع الشركة أرباحًا كبيرة للمساهمين، مع عائد توزيعات أرباح حالي يبلغ 8.18%.
تشير هذه الرؤى إلى أنه على الرغم من تحديات إعادة التمويل، تحافظ OPI على مركز نقدي قوي وتواصل إعطاء الأولوية لعوائد المساهمين. قد يكون عائد توزيعات الأرباح المرتفع جذابًا للمستثمرين الذين يركزون على الدخل، على الرغم من أنه من المهم النظر في استدامة هذه المدفوعات في ضوء إعادة الهيكلة المالية المستمرة للشركة.
من الجدير بالذكر أن إيرادات OPI للاثني عشر شهرًا الماضية بلغت 196.92 مليون دولار، مع نمو في الإيرادات بنسبة 12.36% في الربع الأخير. يمكن أن يكون هذا النمو علامة إيجابية على الأداء التشغيلي للشركة أثناء معالجتها لالتزاماتها المتعلقة بالديون.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro نصائح ومقاييس إضافية يمكن أن توفر رؤى أعمق حول الصحة المالية لشركة OPI ومركزها في السوق. حاليًا، هناك 11 نصيحة إضافية من InvestingPro متاحة لشركة OPI، والتي يمكن أن تكون قيمة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة في قطاع صناديق الاستثمار العقاري.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا