المقال مترجم من اللغة الإنجليزية بتاريخ 25 مايو 2021
جرس الافتتاح: الاحتياطي الفيدرالي، والأسواق الهادئة في الصين، وتعزيز الأسهم، والذهب؛ وتراجع الدولار
- انتعاش الأسواق مع تلاشي مخاوف التضخم
- تراجع العائدات
- النفط لا يزال مزدهرًا
- الأحداث الرئيسية
تقدمت العقود في كل من مؤشر داو وإس أند بي وناسداك وراسيل 2000 يوم الثلاثاء جنبًا إلى جنب مع الأسهم الأوروبية بعد تعليقات من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي - أن التضخم لم يكن مصدر قلق - وتحذير من المنظمين الصينيين، من أنه لا يتسامح مطلقًا مع المضاربة في السلع. كما خفت مخاوف التضخم.
في حين تسبب انخفاض العوائد في انخفاض الدولار إلى أدنى مستوى له خلال العام.
الشؤون المالية العالمية
قاد قطاع التكنولوجيا مؤشر ستوكس 600 إلى أعلى مستوى جديد على الإطلاق، في أوروبا، على الرغم من أنه في وقت كتابة هذا التقرير، كان المؤشر الأوروبي عمومًا بعيدًا عن أعلى مستوياته، مما يدل على أنه لا يزال هناك بعض البائعين الراغبين في ذلك.
وفي أكبر عملية استحواذ في تاريخ العقارات الأوروبية، تراجعت فينوفيا (البورصة الألمانية: VNAn) بنسبة 7٪ تقريبًا لأنها وافقت على شراء شركة منافستها دويتشه (DE:DPWGn) فونين (البورصة الألمانية: DWNG) مقابل 23 مليار دولار. وعلى النقيض من ذلك، قفز فونين أكثر من 15 ٪ إلى رقم قياسي.
وفي وقت سابق اليوم، ساد اللون الأخضر آسيا، حيث تتبعت المؤشرات الإقليمية صعود اليوم السابق في وول ستريت بعد تلاشي مخاوف التضخم. كما ارتفعت مقاييس الأسهم الرئيسية في المنطقة حيث ارتفع مؤشر ام إس سي أى الأوسع لأسهم آسيا والمحيط الهادئ خارج اليابان بنسبة 1.3٪ إلى أعلى مستوى له في أسبوعين. بينما قفز مؤشر شنغهاي المركب الصيني بنسبة 2.4٪، متفوقًا على أقرانه.
كما قلل مسؤولو الاحتياطي الفيدرالي مرة أخرى من مخاطر التضخم، يوم الاثنين، قائلين إن ارتفاع الأسعار يرجع ببساطة إلى الطلب الجامح الذي أطلق العنان وسط تفشي الوباء، والذي سيستقر مع عودة الاقتصادات إلى طبيعتها. لذلك، سيكون التضخم مؤقتًا فقط ولن يقلب الانتعاش الاقتصاد. في حين قامت الصين، ثاني أكبر اقتصاد في العالم، بدورها في كبح جماح مخاوف التضخم، حيث هددت رجال الأعمال التنفيذيين بفرض عقوبات شديدة على المضاربة المفرطة ونشر الأخبار الكاذبة. في حين قادت أسهم التكنولوجيا الارتفاع في جلسة التداول الأمريكية يوم أمس. حيث كانت عشرة من 11 قطاعًا من مؤشر ستاندرد آند بورز 500 في المنطقة الخضراء. بينما كانت المرافق هي القطاع الوحيد في المنطقة الحمراء. وكانت التكنولوجيا (+ 1.8٪) وخدمات الاتصالات (SE:7010) (+ 1.8٪) الأفضل أداءً، حيث تستفيد أسهم النمو أكثر من توقعات انخفاض التضخم. وعلى النقيض من ذلك، كانت المالية (+ 0.5٪) من بين المتخلفين، حيث أن انخفاض التضخم يعني هامش ربح أضيق في الجزء الأكبر من أعمالها، وهو القروض.
وقد أكمل مؤشر إس أند بي 500 وتد تصاعديًا، والذي أعيد تنسيقه تمامًا مع خط الاتجاه الصاعد منذ قاع عام 2020.
في حين ساعد هبوط العوائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات المضاربين على ارتفاع الأسهم في العثور على شهيتهم للمخاطرة مرة أخرى.
ومع ذلك، نحن هنا للتحذير من أن نمط التداول الحالي، وهو مثلث متماثل، يضع المخاطرة في الاتجاه التصاعدي.
كما أدى انخفاض العائدات إلى دفع الدولار إلى الانخفاض، وهو ما يكفي لإكمال إشارة هبوطية محتملة.
وقد يوفر الانزلاق الزخم مؤشر الدولار الأمريكي لإعادة اختبار أدنى مستوى له في 6 يناير، والذي ما زلنا نتمسك به كعامل محفز للارتداد لإعادة اختبار ذروة عام 2020. حيث أدى انخفاض العائدات وضعف الدولار إلى جعل الذهب أكثر جاذبية، مما دفعه للأعلى لليوم الثالث من أربعة أيام.
اقرأ: التضخم: مؤشر الدولار يتحدث، هل يسمع الذهب؟
ويكافح المعدن الأصفر لليوم السابع، عند قمة قناته الصاعدة، أدنى مستوى 1900، بعد أن اخترق قمة القناة الهابطة منذ الذروة القياسية لعام 2020.
كما حافظ بيتكوين على مكاسبه يوم الثلاثاء بعد أن أدت جهود ايلون ماسك لتعزيز أوراق الاعتماد الخضراء الخاصة بالرمز إلى ارتفاع الأسعار، مما أدى إلى استمرار نوبة من التقلبات الملحوظة في أعقاب هزيمة العملة المشفرة الأسبوع الماضي.
لاتزال أكبر عملة مشفرة منخفضة حوالي 25000 دولار، أو ما يقرب من 40 ٪، مقارنة بما سجلته منتصف أبريل.
حيث ارتدت البيتكوين عن خط اتجاهه الصاعد منذ أكتوبر، بعد إكمال قمة الرأس والكتفين- التي حققت بالفعل هدفها الضمني - بعد أن خفضت قيمتها بأكثر من النصف، لتصل إلى هدفنا السابق للسعر. نحن الآن متفائلون على العملة.
كما احتفظ النفط بمعظم مكاسبه الأكبر في يومين منذ مارس حيث تتبع المستثمرون تعافي الطلب الذي قد يمكّن السوق من استيعاب أي تدفقات جديدة من إيران في حالة إحياء الاتفاق النووي للبلاد.
ويتعرض السعر لضغط فني هبوطي، حيث ينخفض من قمة قناته الصاعدة وربما قناة هبوطية جديدة، مستسلمًا لمقاومة قمة 8 مارس.
بالنظر للأمام
-
يعلن بنك الاحتياطي النيوزيلندي عن قرار سياسته يوم الأربعاء.
-
سيشهد الرؤساء التنفيذيون لبنك جي بي مورجان (بورصة نيويورك: NYSE:JPM) وجولدمان ساكس (بورصة نيويورك: NYSE:GS) بشهادتهم أمام المشرعين في لجان مجلس الشيوخ للخدمات المصرفية والخدمات المالية بمجلس النواب يوم الأربعاء.
-
ينشر سعر الفائدة الصادر عن بنك كوريا يوم الخميس قراره بشأن سعر الفائدة.
-
يتم نشر مطالبات البطالة الأولية الأمريكية والناتج المحلي الإجمالي والسلع المعمرة ومبيعات المنازل المعلقة يوم الخميس.
تحركات السوق
الأسهم
-
ارتفع مؤشر ستوكس 600 بنسبة 0.4٪
-
ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر إس أند بي 500 بنسبة 0.4٪
-
ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.6٪
-
ارتفعت العقود الآجلة على مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.3٪
-
ارتفع مؤشر ام إس سي أي لمنطقة شرق أسيا والمحيط الهادئ بنسبة 1.2٪
-
ارتفع مؤشر ام إس سي أي للأسواق الناشئة بنسبة 1.3٪
العملات
-
انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.2٪
-
وارتفع اليورو 0.3 بالمئة إلى 1.2256 دولار
-
ارتفع الين الياباني 0.1٪ إلى 108.62 للدولار
-
وارتفع اليوان في الخارج 0.2 بالمئة إلى 6.3962 للدولار
-
وارتفع الجنيه البريطاني 0.3 بالمئة إلى 1.4199 دولار
السندات
-
انخفض العائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات نقطة أساس واحدة إلى 1.59٪
-
انخفض عائد السندات الألمانية لأجل 10 سنوات نقطة أساس واحدة إلى -0.15٪
-
انخفض عائد السندات البريطانية لأجل 10 سنوات نقطة أساس واحدة إلى 0.80٪
السلع