يوم الخميس، قامت مورجان ستانلي بتحديث نموذجها المالي لسهم Equifax Inc. (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: EFX)، مما أدى إلى تعديل السعر المستهدف. تمت زيادة السعر المستهدف إلى 240.00 دولارًا من 225.00 دولارًا سابقًا، بينما حافظت الشركة على تصنيف متساوي الوزن للسهم.
يعتمد تعديل السعر المستهدف على تحليل أكثر تفصيلاً لقطاعات أعمال Equifax. قدم مورغان ستانلي نهجًا أكثر تفصيلاً لنمذجة أرباح الشركة، حيث قام بتقسيم القطاع الفرعي للتحقق من EWS إلى مكونات فردية مثل الرهن العقاري والحكومة والموهبة والمستهلك.
وبالمثل، بالنسبة للجزء الفرعي الخاص بالمعلومات عبر الإنترنت في USIS، يتم الآن تحليل النمو بشكل منفصل لفئات الرهن العقاري والمستهلكين وغير المستهلكين غير الرهن العقاري.
يتوقع النموذج الجديد انتعاشًا أقوى في قطاع الرهن العقاري في الفترة من 2025 إلى 2027. ونتيجة لذلك، تبلغ توقعات مورغان ستانلي لإيرادات الرهن العقاري حتى عام 2027 حوالي 2.3 مليار دولار، والتي تتضمن هامشًا إضافيًا يقدر بـ 55%.
ومع ذلك، فإن هذه التوقعات لا تزال أقل من توقعات Equifax، التي تتوقع أن يبلغ إجمالي إيرادات الرهن العقاري 1.1 مليار دولار بهامش إضافي بنسبة 65% مع عودة السوق إلى وضعها الطبيعي.
يتضمن الأساس المنطقي وراء التقدير الأكثر تحفظًا من قبل مورجان ستانلي عاملين رئيسيين. أولاً، لدى Equifax اتجاه تاريخي لإعادة الاستثمار في عملياتها. ثانيًا، هناك حالة من عدم اليقين السائدة فيما يتعلق بالجدول الزمني لتعافي سوق الإسكان. ويساهم في حالة عدم اليقين هذه كل من انخفاض العرض الحالي وتأثير الانغلاق، الذي قد يؤثر على ديناميكيات السوق لسنوات.
ويعكس السعر المستهدف المنقح للسعر المعدل من مورجان ستانلي هذه الافتراضات والتوقعات المحدثة لأداء أعمال Equifax على مدار السنوات القادمة. توفر منهجية النمذجة الجديدة نظرة أكثر تفصيلاً حول تدفقات الإيرادات المحتملة للشركة وآفاق النمو في مختلف قطاعاتها.
InvestingPro Insights
كانت شركة Equifax Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: EFX) موضوع التحليل المالي الأخير، حيث قام بنك Morgan Stanley بمراجعة السعر المستهدف بناءً على تحليل مفصل للقطاعات. واستكمالاً لهذا التحليل، تقدم InvestingPro رؤى إضافية قد تهم المستثمرين.
وفقًا لبيانات الوقت الحقيقي من InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة Equifax 27.03 مليار دولار ويتم تداولها بنسبة مكرر ربحية تبلغ 47.84، مما يعكس مضاعف أرباح مرتفع. وبلغت إيرادات الشركة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2023، 5.265 مليار دولار، بمعدل نمو قدره 2.79%، وهامش ربح إجمالي ملحوظ بنسبة 55.65%.
تُشير نصائح InvestingPro إلى أن المحللين قد قاموا بمراجعة أرباحهم بالزيادة للفترة القادمة، مما يشير إلى تفاؤل محتمل في الأداء المالي لشركة Equifax. وعلاوة على ذلك، حافظت الشركة على توزيعات الأرباح لمدة 54 عامًا متتالية، مما يدل على التزامها بعوائد المساهمين.
بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في المقاييس المالية وتحليل الأسهم الخاصة بشركة Equifax، تقدم InvestingPro نصائح ورؤى إضافية. يمكن للمستثمرين الاستفادة من هذه الموارد من خلال زيارة الموقع الإلكتروني https://www.investing.com/pro/EFX واستخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro وPro+. مع وجود 15 نصيحة إضافية مدرجة في InvestingPro، هناك الكثير من نقاط البيانات التي يجب مراعاتها لاتخاذ قرار استثماري شامل.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.