يوم الثلاثاء، قام بنك UBS بترقية أسهم شركة Vale S.A. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: VALE)، وهي شركة تعدين رائدة، من محايد إلى شراء ورفع السعر المستهدف إلى 15 دولارًا من 13 دولارًا. تأتي هذه الترقية بعد أن شهد سهم Vale انخفاضًا كبيرًا بنسبة 28% منذ بداية العام، متفوقًا على نظرائه مثل Rio Tinto و Fortescue Metals Group بنحو 25% و 45% على التوالي.
ذكر محلل UBS عدة أسباب لتحسن النظرة المستقبلية لشركة Vale. وعلى الرغم من المخاوف المستمرة فيما يتعلق بأساسيات سوق خام الحديد على المدى المتوسط والجانب السلبي المحتمل للسعر الفوري الحالي، أشار المحلل إلى أن الأداء التشغيلي لشركة Vale كان قويًا حتى أبريل. بالإضافة إلى ذلك، من المتوقع أن تهدأ بعض المخاوف الرئيسية المتعلقة بالبيئة والمجتمع والحوكمة (ESG) التي كانت تؤثر على السهم.
كان المركز المالي لشركة Vale أيضًا عاملًا في الترقية، حيث قدر UBS أن Vale يمكن أن تولد عائدًا من التدفق النقدي الحر (FCF) بحوالي 10% بسعر خام الحديد 100 دولار للطن، حتى بعد سداد المدفوعات المتعلقة بكارثة سد ساماركو. ويتوقع المحلل أن تستمر شركة Vale في ممارسة الانضباط في إدارة رأس المال وإعادة الأموال النقدية الزائدة إلى المساهمين.
تعكس النظرة الإيجابية من UBS تحولاً في ميزان المخاطرة والمكافأة لشركة Vale، مما يشير إلى أن الأداء الضعيف الأخير قد يمثل فرصة شراء للمستثمرين. تمثل الزيادة في السعر المستهدف البالغ 15 دولارًا ارتفاعًا محتملاً عن السعر المستهدف السابق البالغ 13 دولارًا، مما يشير إلى نظرة أكثر تفاؤلاً لتقييم Vale من قبل UBS.
رؤى InvestingPro
بعد ترقية UBS لشركة Vale S.A. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: VALE)، تكشف نظرة على البيانات في الوقت الفعلي من InvestingPro عن مقاييس إضافية تدعم النظرة المتفائلة المحتملة للشركة. تبلغ القيمة السوقية المعدلة لشركة Vale 54.12 مليار دولار أمريكي، ويتم تداول السهم بمضاعف أرباح منخفض مع نسبة السعر إلى الأرباح تبلغ 7.15، مما يعكس تقييمًا قد يكون جذابًا للمستثمرين الذين يبحثون عن القيمة. أما نسبة السعر إلى الربحية (المعدلة) للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 فهي أقل من ذلك عند 6.75، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بأرباحه.
من وجهة نظر الربحية، أظهرت شركة Vale هوامش ربح إجمالية مثيرة للإعجاب بلغت 41.35% على مدى الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، مما يسلط الضوء على كفاءتها في إدارة التكاليف مقارنة بالإيرادات. علاوة على ذلك، تفتخر الشركة بعائد كبير على توزيعات الأرباح بنسبة 5.25%، وهو ما يدل على التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين، وهي نقطة أكدتها أيضًا إحدى نصائح InvestingPro التي تشير إلى تاريخ شركة Vale في الحفاظ على توزيعات الأرباح لمدة 24 عامًا متتالية.
بالنسبة لأولئك الذين يفكرون في الاستثمار في شركة Vale، تقدم منصة InvestingPro رؤى إضافية، بما في ذلك ما مجموعه 14 نصيحة من نصائح InvestingPro التي تقدم تحليلاً أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق وإمكانية تحقيق الربحية في المستقبل. من بين هذه النصائح، تجدر الإشارة إلى أن الإدارة تقوم بإعادة شراء الأسهم بقوة، وهو ما يمكن أن يكون إشارة إلى الثقة في الآفاق المستقبلية للشركة. بالإضافة إلى ذلك، قد يكون التقلب المنخفض لأسعار Vale جذابًا للمستثمرين الذين يبحثون عن الاستقرار في محافظهم الاستثمارية.
يمكن للمستثمرين المهتمين باستكشاف هذه الرؤى بشكل أكبر الاستفادة من عرض خاص؛ استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro و Pro+ في InvestingPro. قد تكون هذه هي اللحظة المناسبة لإعادة تقييم إمكانات Vale، خاصةً في ضوء الترقية الأخيرة والبيانات التي تشير إلى توازن إيجابي بين المخاطرة والمكافأة.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.