حافظت شركة إيفركور ISI يوم الاثنين على تصنيفها "الأداء المتفوق" والسعر المستهدف البالغ 60.00 دولارًا لشركة سيسكو سيستمز (NASDAQ:CSCO). تتوقع الشركة أن تعلن سيسكو عن ربع قوي وقد تقدم توجيهات للربع الأول (يناير) تتجاوز توقعات السوق الحالية. بالإضافة إلى ذلك، هناك احتمال أن يتم رفع التوقعات للسنة المالية 2025، على الرغم من عدم التأكد مما إذا كان هذا سيحدث في تقرير الربع الأول من السنة المالية.
من المقرر أن تعلن سيسكو عن أرباحها في 13 نوفمبر، بعد إغلاق السوق. يشير المحللون في إيفركور ISI إلى أن تقديرات الإيرادات الحالية للربع الأول وللسنة المالية 2025 قد لا تأخذ في الاعتبار بشكل كامل الانتعاش المحتمل في قطاع الشبكات. ويلاحظون أن شركات مثل Extreme Networks وJuniper Networks قد أشارت إلى نمو متتابع في شبكات المؤسسات ومزودي الخدمات. كما تم تسليط الضوء على قوة شبكات السحابة، مع اكتساب أعمال سيسكو الصغيرة نسبيًا في هذا المجال زخمًا، بما في ذلك إنجازات ملحوظة مثل الفوز بـ meta leaf واحتمالات النمو مع مجموعة مايكروسوفت.
على الرغم من التحذيرات الصادرة عن الموزعين ذوي القيمة المضافة (VARs) مثل CDW وInsight Enterprises بشأن بيئة شبكات المؤسسات الضعيفة، تعتقد إيفركور ISI أن الوضع يتحسن بشكل متتابع. قد يعكس هذا ديناميكية أكثر للشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم. مع وجود مقارنات أسهل في المستقبل، من المتوقع أن تعود سيسكو إلى النمو في توجيهات الربع الأول (يناير).
يعد دمج Splunk نقطة تركيز أخرى. أعربت سيسكو عن إيجابيتها بشأن المراحل الأولى من الاستحواذ، وطالما لم تكن هناك أخطاء في التنفيذ، فإن جانب الإيرادات من الصفقة يجب أن يلبي التوقعات. ترى إيفركور ISI فرصة لتحسين هامش التشغيل حيث لم تأخذ سيسكو في الاعتبار أي تآزر في النفقات التشغيلية في توجيهاتها للسنة المالية 2025.
في الختام، ترى إيفركور ISI أن سيسكو ستستفيد من التعافي التدريجي في سوق الشبكات. إلى جانب الدمج الناجح لـ Splunk وإمكانات التآزر التشغيلي المحتملة، تعتقد الشركة أن سيسكو في طريقها لتحسينات مستمرة في الأداء المالي طوال السنة المالية 2025.
رؤى InvestingPro
تتوافق المكانة القوية لسيسكو في السوق وصحتها المالية مع نظرة إيفركور ISI المتفائلة. وفقًا لبيانات InvestingPro، تتمتع سيسكو بقيمة سوقية كبيرة تبلغ 231.7 مليار دولار، مما يؤكد هيمنتها على الصناعة. يشير مضاعف الربحية للشركة البالغ 22.71 إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة مقابل أسهمها، ربما بسبب آفاق نموها وريادتها في السوق.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على الاستقرار المالي لسيسكو وسياساتها الصديقة للمساهمين. رفعت الشركة توزيعات الأرباح لمدة 14 عامًا متتالية، مما يدل على التزامها بإعادة القيمة للمساهمين. قد يجذب هذا النمو المستمر في توزيعات الأرباح، إلى جانب عائد توزيعات الأرباح الحالي البالغ 2.76%، المستثمرين الذين يركزون على الدخل.
كان أداء السهم مؤخرًا مثيرًا للإعجاب، حيث حقق عائدًا إجماليًا بنسبة 28.66% خلال الأشهر الثلاثة الماضية. يتوافق هذا مع توقعات إيفركور ISI لربع قوي وإمكانية ارتفاع في التوجيهات. ومع ذلك، يجب أن يلاحظ المستثمرون أن مؤشر القوة النسبية يشير إلى أن السهم في منطقة ذروة الشراء، مما قد يشير إلى احتمال حدوث تراجع على المدى القصير.
بالنسبة للقراء المهتمين بتحليل أعمق، يقدم InvestingPro 11 نصيحة إضافية لسيسكو، مما يوفر نظرة أكثر شمولاً لآفاق الشركة والمخاطر المحتملة.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا