يوم الاثنين، رفعت CFRA تصنيفها لسهم شركة بروغريسيف كورب (NYSE:PGR) من الاحتفاظ إلى الشراء وزادت السعر المستهدف إلى 235 دولارًا من 215 دولارًا. تأتي هذه الترقية بعد أن أعلنت الشركة عن أرباح تشغيلية للسهم في الربع الأول (EPS) بلغت 3.76 دولار، وهو ما تجاوز بشكل كبير كلاً من تقديرات CFRA البالغة 2.40 دولار وتقدير الإجماع البالغ 3.22 دولار. ويعزى هذا الأداء إلى زيادة بنسبة 19% في أقساط التأمين وارتفاع بنسبة 7% في وثائق التأمين السارية، والتي تتماشى مع التوقعات بنمو الأقساط بنسبة 15% إلى 20%، بالإضافة إلى زيادة بنسبة 47% في دخل الاستثمار.
وتم تسليط الضوء على تحسن الربحية في هذا الربع من خلال نسبة الخسائر إلى النفقات المجمعة التي بلغت 86.1%، وهو تحسن ملحوظ عن العام السابق الذي بلغت نسبته 99.0%. وأشارت الوكالة إلى أنه على الرغم من أن نتائج الاكتتاب في الربع الأول قد لا تشير إلى اتجاه طويل الأجل، إلا أنها تعكس تراجع تضخم تكاليف المطالبات ومن المتوقع أن تكون بمثابة محفز للسهم.
يستند السعر المستهدف الجديد إلى تقييم يبلغ 19.0 ضعفًا لتقديرات CFRA لعائد السهم التشغيلي لعام 2025 البالغ 12.40 دولارًا، والذي تم رفعه بمقدار 2.10 دولار، و21.3 ضعفًا لعائد السهم التشغيلي المعدل بالزيادة لعام 2024 البالغ 11.05 دولارًا. وتُقارن هذه المضاعفات بمتوسط المضاعفات الآجلة لشركة بروجريسيف لمدة ثلاث سنوات البالغ 21 مرة ومتوسط المضاعفات بين الأقران البالغ 12.7 مرة.
أشارت CFRA إلى أن سهم Progressive يتم تداوله حاليًا عند 18.7 ضعف تقديرات الشركة لعائد السهم لعام 2024. وبالنظر إلى نمو أرباح الشركة الذي يفوق الأقران وربحية الاكتتاب وتكنولوجيا الاكتتاب الرائدة، تعتبر CFRA أن الأسهم مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية مقارنة بالمتوسطات التاريخية. تُحذر الشركة من أن نتائج الاكتتاب في الربع الأول قد لا تكون مؤشراً على اتجاه طويل الأجل، ومع ذلك فإنها تُظهر علامات على انخفاض تضخم تكاليف المطالبات مما قد يوفر قوة دفع إيجابية للسهم.
InvestingPro Insights
أظهرت شركة Progressive Corp (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز NYSE:PGR) أداءً ماليًا قويًا، حيث قام المحللون بمراجعة الأرباح بالزيادة للفترة القادمة، مما يشير إلى الثقة في ربحية الشركة المستقبلية. ويتماشى ذلك مع التوقعات المتفائلة التي أصدرتها وكالة تنظيم الأسواق المالية الأمريكية CFRA والترقية الأخيرة لسهم بروجريسيف. تبلغ القيمة السوقية للشركة 120.91 مليار دولار أمريكي، مما يعكس مكانتها البارزة في صناعة التأمين. على الرغم من التداول عند مضاعف أرباح مرتفع يبلغ 21.02، وهو ما يتجاوز متوسط الصناعة، إلا أن النمو الكبير في إيرادات شركة Progressive بنسبة 25.2% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2023، والعائد الإجمالي الكبير للسعر على مدى ثلاثة أشهر بنسبة 25.25%، يؤكدان على إمكانات نموها وثقة السوق بها.
تبرز نصائح InvestingPro أنه في حين يتم تداول سهم Progressive بالقرب من أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا، مع نسبة سعرية تبلغ 99.13% من ذلك المستوى المرتفع، فقد حافظت أيضًا على توزيعات الأرباح لمدة 15 عامًا متتالية، مما يدل على التزامها بعوائد المساهمين. بالإضافة إلى ذلك، تتمتع الشركة بسجل قوي من العوائد، مع عائد مرتفع خلال العام الماضي وزيادة ملحوظة في السعر خلال الأشهر الستة الماضية. بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية والتوقعات المستقبلية لشركة Progressive، هناك 14 نصيحة إضافية من InvestingPro متاحة على منصتهم. استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+، والوصول إلى تحليل شامل ورؤى الخبراء.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.