ميزوهو لا تزال متفائلة بشأن سهم حياة مع تصنيف الشراء، لكنها تخفض قليلاً من السعر المستهدف

قامت شركة ميزوهو للأوراق المالية يوم الثلاثاء بتعديل السعر المستهدف لسهم شركة حياة للفنادق (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: H)، حيث خفضته قليلاً من 195.00 دولارًا إلى 197.00 دولارًا، بينما لا تزال توصي بالسهم كشراء.

ويستند قرار شركة الاستثمار إلى تحليل مجموع الأجزاء (SOP) للأرباح المتوقعة لشركة حياة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء لعام 2026، بما في ذلك توليد التدفق النقدي الحر (FCF) لمدة ثلاث سنوات.

قام المحلل في ميزوهو بتعيين مضاعف 11 مرة لقطاع الأعمال المملوكة لشركة حياة، مشيرًا إلى أن هذا التقييم متحفظ مقارنةً بعمليات الاندماج والاستحواذ الأخيرة في الفنادق، والتي شهدت مضاعفات تتراوح بين 13 ضعفًا و17 ضعفًا تقريبًا. ويعكس هذا التقييم موقفاً حذراً في ضوء الأسعار الممتازة التي لوحظت في سوق المعاملات في قطاع الفنادق.

أما بالنسبة لأعمال الإدارة والامتيازات المبدئية لشركة حياة، فقد طبقت ميزوهو مضاعف 17 ضعفًا، مما يجعلها تتماشى مع نظرائها مثل هيلتون (HLT)، نظرًا لنمو الوحدات المماثلة والأسرع المحتملة. وهذا يشير إلى أن الشركة ترى أن قطاع أعمال الوجهات في حياة يحقق أداءً قويًا ويبرر التقييم بما يتماشى مع نظرائه في القطاع.

بالإضافة إلى ذلك، تم منح أعمال الوجهات في حياة مضاعف 9 أضعاف، والذي لم يتغير عن التقييمات السابقة. وفقًا لتحليل الشركة، يبدو أن هذا القطاع الخاص من عمليات حياة يتمتع بتقييم ثابت.

يعكس تحليل ميزوهو وتعديل السعر المستهدف اللاحق مراجعة مفصلة لقطاعات أعمال حياة المختلفة وأدائها المستقبلي المحتمل. يشير الإبقاء على تصنيف الشراء إلى ثقة الشركة المستمرة في آفاق السهم على الرغم من التعديل الطفيف في السعر المستهدف.

رؤى InvestingPro

من خلال التحليل الأخير الذي أجرته شركة ميزوهو للأوراق المالية على شركة فنادق حياة (NYSE:H)، قد يجد المستثمرون سياقًا إضافيًا من خلال بيانات ونصائح InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 14.84 مليار دولار أمريكي، وتعمل الشركة بهامش ربح إجمالي مثير للإعجاب بنسبة 66.91% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023. ويُعد هذا الهامش المرتفع مؤشرًا على كفاءة عمليات شركة حياة وقد يكون عاملاً مساهماً في ثقة الشركة في السهم.

علاوة على ذلك، شهد سهم حياة ارتفاعًا كبيرًا في الأسعار بنسبة 44.11% خلال الأشهر الستة الماضية، وهو ما يتماشى مع التوقعات الإيجابية التي تشاركها ميزوهو. ويدعم هذا الأداء أيضًا تلميح InvestingPro بأن المحللين يتوقعون أن تحقق الشركة أرباحًا هذا العام. قد يوفر الجمع بين هوامش الربح الإجمالية القوية والربحية المتوقعة سردًا مقنعًا للمستثمرين الذين يفكرون في أسهم Hyatt.

يمكن للمستثمرين الذين يسعون إلى فهم أكثر شمولاً للصحة المالية لشركة Hyatt وآفاقها المستقبلية الوصول إلى نصائح InvestingPro الإضافية، مع ما مجموعه 12 نصيحة مدرجة على المنصة. بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في هذه الرؤى، يمكنهم الاستفادة من عرض خاص باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro وPro+.

أخيرًا، تجدر الإشارة إلى أن شركة Hyatt يتم تداولها بمضاعف أرباح مرتفع، حيث تبلغ نسبة السعر إلى الأرباح 70.06 ونسبة السعر إلى الأرباح المعدلة للأشهر الاثني عشر الماضية 86.77. في حين أن هذا قد يشير إلى تقييم ممتاز، إلا أن الأسس القوية للشركة وآفاق النمو يمكن أن تبرر هذه الأرقام، خاصة في ضوء توقعات المحللين الإيجابية وهوامش الربح القوية.

هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.