يوم الثلاثاء، حصلت أسهم شركة رالف لورين (NYSE:RL) على تصنيف شراء جديد من شركة جيفريز، مصحوبًا بسعر مستهدف عند 195.00 دولارًا أمريكيًا.
يشير تحليل الشركة إلى أن رالف لورين في وضع يسمح لها بتحقيق نمو مستمر، مع توقعات بنمو المبيعات وهامش التشغيل (OM%) وربحية السهم في السنة المالية 2025 بنسبة 3.9% و13.4% و11.39 دولارًا على التوالي. تتماشى هذه الأرقام مع تقديرات الإجماع البالغة 4.3% لنمو المبيعات، و13.3% للهامش التشغيلي (OM%) و11.26 دولارًا أمريكيًا لعائد السهم.
يعكس بدء التغطية تفاؤلًا حذرًا، مع الإقرار بالتحديات المحتملة لنمو الإيرادات بسبب سوق الجملة المتذبذب في أمريكا الشمالية، والاقتصاد الأوروبي غير المستقر، والطلب غير المتوقع على السلع الفاخرة في آسيا. ومع ذلك، تتوقع جيفريز توسع هامش الربح لرالف لورين، مدفوعًا بوفورات في التكاليف، وانخفاض ضغوط أسعار القطن، وارتفاع العلامة التجارية وتحسينات متوسط وحدة البيع بالتجزئة (AUR).
يستند سعر جيفريز المستهدف البالغ 195.00 دولارًا أمريكيًا إلى نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) للسنة المالية 2026، وهو أعلى بنسبة 15% تقريبًا من متوسط رالف لورين لخمس سنوات ولكنه يتماشى مع متوسط عشر سنوات البالغ 14.8 مرة. يأخذ هذا التقييم في الاعتبار ما تراه جيفريز على أنه تحسن في أساسيات أعمال رالف لورين.
كما ترى الشركة أيضًا إمكانية استمرار ارتفاع تقييم رالف لورين في السوق، مستشهدة بثلاثة أسباب رئيسية: تنفيذ الشركة لخوارزمية نمو مستقرة مع التركيز بشكل أكبر على المبيعات المباشرة للمستهلك (DTC) ورفع مستوى العلامة التجارية، ومكانتها كاسم ملابس عالي الجودة مع قيمة ندرة، وجاذبيتها كبديل أكثر بأسعار معقولة للعلامات التجارية الفاخرة، خاصة مع تعرضها المحدود للسوق الصينية التي يحتمل أن تكون متباطئة.
رؤى InvestingPro
بعد توقعات جيفريز المتفائلة بشأن شركة Ralph Lauren Corporation (NYSE:RL)، تُظهر بيانات InvestingPro وضعًا ماليًا قويًا لعملاق الأزياء. حيث تبلغ القيمة السوقية للشركة 10.68 مليار دولار أمريكي ونسبة السعر إلى الربحية القوية 18.57، ويتم تداول الشركة بخصم بالنسبة لإمكانية نمو أرباحها على المدى القريب. وتصبح نسبة السعر إلى الأرباح أكثر جاذبية عند النظر إلى الاثني عشر شهرًا الأخيرة المعدلة اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، والتي تبلغ 16.96. وهذا يتماشى مع نصيحة InvestingPro التي تؤكد على انخفاض نسبة السعر إلى الربحية للسهم في ضوء نمو أرباحه.
يبلغ هامش الربح الإجمالي لشركة Ralph Lauren نسبة 65.66% مثيرة للإعجاب، مما يعزز قدرة الشركة على الحفاظ على الربحية على الرغم من تقلبات السوق. كان نمو الإيرادات خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024 متواضعًا بنسبة 2.78%، ومع ذلك أظهرت الشركة قدرتها على تنمية أرباحها الإجمالية بشكل كبير. تُكمل نقطة البيانات هذه نصيحة InvestingPro التي تسلط الضوء على هوامش الربح الإجمالية المثيرة للإعجاب لشركة Ralph Lauren.
قد يجد المستثمرون أيضًا الثقة في أداء سهم الشركة الأخير، مع عائد قوي بنسبة 16.74% على مدار الأشهر الثلاثة الماضية وعائد أكثر تميزًا بنسبة 49.81% على مدار الأشهر الستة الماضية. هذا الاتجاه جدير بالملاحظة، كما هو موضح في نصيحة InvestingPro فيما يتعلق بالارتفاع الكبير في الأسعار خلال الأشهر الستة الماضية.
للمزيد من التحليل التفصيلي والنصائح الإضافية من InvestingPro، بما في ذلك رؤى حول ثبات توزيعات أرباح رالف لورين وسيولتها، تفضل بزيارة InvestingPro. تتوفر 13 نصيحة إضافية من InvestingPro لرالف لورين، والتي يمكن الوصول إليها بخصم حصري بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro أو Pro+ باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.