قامت جي بي مورجان يوم الخميس بتحديث موقفها من سهم HSBC Holdings Plc (5:HK) (NYSE:HSBC)، حيث رفعت السعر المستهدف إلى 83.00 دولار هونج كونج من 78.00 دولار هونج كونج السابق، مع الحفاظ على تصنيف زيادة الوزن النسبي للسهم.
تأتي هذه المراجعة بعد تقييم نتائج الربع الأول لبنك HSBC، والتي دفعت الشركة إلى تعديل تقديرات ربحية السهم الواحد (EPS) بالزيادة بنسبة 4-5% للسنوات المالية 2024 إلى 2026. وتُعزى هذه التعديلات إلى ارتفاع الإيرادات المتوقعة وانخفاض عدد الأسهم، على الرغم من التوقعات بزيادة التكاليف.
يشير تحليل جي بي مورغان إلى أن صافي دخل الفوائد المصرفية لبنك HSBC سيصل إلى 43.1 مليار دولار، متجاوزًا بذلك توقعات الإدارة نفسها التي تجاوزت 41 مليار دولار. وتستند هذه التوقعات إلى متوسط أسعار الفائدة في الولايات المتحدة بنسبة 5% و4.25% و4% للسنوات المالية من 2024 إلى 2026 على التوالي. تعكس توقعات الشركة الثقة في الأداء المالي لبنك HSBC في مواجهة الظروف الاقتصادية المتطورة.
وبالإضافة إلى التوقعات المعدلة للأرباح، رفعت جي بي مورجان أيضًا توقعاتها بشأن إعادة شراء أسهم بنك HSBC. وتتوقع الشركة الآن أن يقوم بنك HSBC بتنفيذ برنامج إعادة شراء أسهم بقيمة 11 مليار دولار في السنة المالية 2024، بزيادة عن التوقعات السابقة البالغة 10.5 مليار دولار. وعلاوة على ذلك، يتوقع المحللون الإعلان عن إعادة شراء أسهم بقيمة 3 مليارات دولار إلى جانب نتائج الربع الثاني.
ويحظى تصنيف زيادة الوزن النسبي بدعم من مركز التداول الحالي لبنك HSBC، والذي يشير JPMorgan إلى أنه يبلغ 0.9 ضعف نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P/B) لعائد طبيعي متوقع على حقوق الملكية (ROE) بنسبة 13.2% في السنة المالية 2024. يشير هذا التقييم إلى أن سهم البنك يتم تسعيره بشكل إيجابي بالنظر إلى مقاييس الأرباح والعائد المتوقعة.
رؤى InvestingPro
بينما يستوعب المستثمرون أحدث تحليل من JPMorgan حول HSBC Holdings Plc، يمكن أن توفر البيانات والرؤى في الوقت الفعلي من InvestingPro سياقًا إضافيًا. تبلغ القيمة السوقية الحالية لسهم HSBC 164.79 مليار دولار أمريكي ونسبة السعر إلى الربحية 7.64، مما يجعل منظور تقييم HSBC مثيرًا للاهتمام. والجدير بالذكر أن السهم يتم تداوله عند مضاعف أرباح منخفض، وهو ما يتماشى مع تقييم JPMorgan للسهم الذي يتم تسعيره بشكل إيجابي. وقد تم تعديل نسبة السعر إلى الربحية بارتفاع طفيف خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، لتصل إلى 8.35، مما يشير إلى تحول في معنويات السوق أو الأداء المالي.
تبرز نصائح InvestingPro أن HSBC قد رفع توزيعات أرباحه لمدة 4 سنوات متتالية، وهو ما قد يجذب المستثمرين الذين يركزون على الدخل، خاصةً بالنظر إلى عائد توزيعات الأرباح الكبير البالغ 15.29%. وهو رقم كبير يمكن أن يجذب أولئك الذين يبحثون عن تدفقات دخل ثابتة، خاصةً عندما يقترن بحقيقة أن HSBC لاعب بارز في قطاع البنوك. بالإضافة إلى ذلك، يتم تداول السهم بالقرب من أعلى مستوى له خلال 52 أسبوعًا، حيث تبلغ نسبة السعر لأعلى مستوى له خلال 52 أسبوعًا 98.69%، مما يعكس ثقة السوق القوية ويتماشى مع الزخم الإيجابي الذي أشار إليه تصنيف JPMorgan لزيادة الوزن النسبي.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية لبنك HSBC وأداء السوق، هناك العديد من النصائح الأخرى المتاحة من InvestingPro، بما في ذلك رؤى حول مراجعات الأرباح وتوقعات الربحية ومقاييس العائد. للوصول إلى هذه النصائح القيمة واتخاذ قرارات استثمارية أكثر استنارة، استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro و Pro+ في InvestingPro.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.