قام بنك يو بي إس يوم الثلاثاء بترقية سهم مجموعة SFS Group AG (SFSN:SW) (SFSLF) من سهم محايد إلى شراء، مما أدى إلى زيادة السعر المستهدف إلى 140.00 فرنك سويسري من 98.00 فرنك سويسري سابقًا.
تأتي هذه الترقية مع نظرة إيجابية لأداء الشركة المستقبلي، حيث تتوقع UBS أن تشهد مجموعة SFS نموًا عضويًا في المبيعات وتحسنًا في هامش الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب في عام 2024.
وتعزو الشركة هذا النمو المتوقع إلى إجراءات المساعدة الذاتية، بما في ذلك العقود الجديدة والوفورات في التكاليف، والتي من المتوقع أن تساهم بحوالي 10% في الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء مما يعزز الهامش بحوالي 100 نقطة أساس على مدى 12 إلى 36 شهرًا القادمة.
بالإضافة إلى ذلك، من المتوقع أن يؤدي استقرار الأسواق النهائية، لا سيما في قطاعي السيارات والبناء، إلى تعزيز آفاق الشركة في عام 2025.
ويتوقع بنك UBS أن يتسارع نمو الإنتاج الصناعي في الاتحاد الأوروبي، وهو أمر مهم لقطاع التوزيع والخدمات اللوجستية (D&L) التابع للشركة، إلى 1.7% على أساس سنوي في عام 2025، بعد انخفاض طفيف بنسبة 0.2% في عام 2024. وتدعم هذه الخلفية الاقتصادية توقعات الشركة بنمو ربحية السهم الواحد (EPS) لمجموعة SFS بنسبة 3% في عام 2024 وزيادة بنسبة 7% في عام 2025.
يرى المحلل مخاطر ارتفاع محتملة على هامش الربح قبل احتساب الفوائد والضرائب المستهدف للشركة والبالغ 11.7% لعام 2024، مما يشير إلى احتمال وجود مخاطر محتملة بنسبة 3-5% على الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب. يُشار إلى أن التقييم الحالي للسهم، الذي يتم تداوله عند 16 ضعف الأرباح المتوقعة للسهم الواحد لعام 2024، هو تقييم منخفض مقارنةً بالشركات السويسرية الأخرى الصغيرة والمتوسطة الحجم.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.