قامت سيتي يوم الأربعاء بتحديث نظرتها المستقبلية لأسهم شركة جونسون آند جونسون (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: JNJ)، حيث خفضت السعر المستهدف إلى 180 دولارًا من 185 دولارًا مع الحفاظ على تصنيف شراء لعملاق الرعاية الصحية. يأتي هذا التعديل في أعقاب إتمام صفقة استحواذ شركة جونسون آند جونسون على شركة Shockwave Medical، والتي تم الانتهاء منها في 31 مايو 2024. ويتوقع تحليل سيتي بنك أن تدير جونسون آند جونسون عملية الاستحواذ بطريقة مشابهة لتعاملها مع عمليات الاستحواذ السابقة مثل أبيوميد، حيث اختارت عدم إعادة صياغة البيانات المالية التاريخية.
ومن المتوقع أن تؤثر عملية الاستحواذ، التي تبلغ قيمتها حوالي 13.1 مليار دولار أمريكي وتمويلها من خلال مزيج من النقد والديون، على ربحية السهم الواحد لشركة J&J. ووفقًا لإدارة شركة J&J، من المتوقع أن يؤدي الاستحواذ على Shockwave Medical إلى تخفيف ربحية السهم الواحد بمقدار 0.10 دولار أمريكي في عام 2024E، و0.17 دولار أمريكي في عام 2025E، وسيصبح تراكميًا للأرباح في عام 2026.
لم يتم الإفصاح عن البيانات المالية المتعلقة بالصفقة بشكل كامل، لا سيما فيما يتعلق بتفاصيل مزيج التمويل، وتآزر النفقات، وتآزر الإيرادات المحتملة. ومع ذلك، قدمت الإدارة بعض الأفكار حول توقعاتها فيما يتعلق بتأثير الصفقة على الأداء المالي للشركة في السنوات القادمة.
يعكس تأييد سيتي بنك Citi المستمر لشركة جونسون آند جونسون بتصنيف شراء نظرة إيجابية على الاستثمارات الاستراتيجية للشركة في أصول التكنولوجيا الطبية عالية النمو. ويشير توسع محفظة جونسون آند جونسون في محفظة استثماراتها، بما في ذلك شركات مثل أبيوميد ولامينار والآن شوكويف ميديكال، إلى التزامها بتعزيز مكانتها في قطاع التكنولوجيا الطبية.
وفي أخبار أخرى حديثة، أُمرت شركة Johnson & Johnson بدفع 260 مليون دولار في دعوى قضائية متعلقة بالتلك في ولاية أوريغون. يُضاف هذا التطور إلى التحديات القانونية المستمرة التي تواجهها الشركة فيما يتعلق بمنتجات التلك. كما تعمل الشركة أيضًا على تسوية مقترحة بقيمة 6.48 مليار دولار لحل معظم الدعاوى القضائية المتعلقة بالتلك.
وفي الوقت نفسه، استكملت شركة Johnson & Johnson استحواذها على شركة Shockwave Medical، وهي خطوة توسع من حضورها في قطاع التكنولوجيا الطبية، خاصةً في مجال التدخل القلبي الوعائي. ومن المتوقع أن يؤدي هذا الاستحواذ إلى تسريع نمو الإيرادات لكل من الشركة وقسم التكنولوجيا الطبية التابع لها.
فيما يتعلق بملاحظات المحللين، أعاد بنك جولدمان ساكس تغطية شركة جونسون آند جونسون بتصنيف محايد، مشيرًا إلى التحديات المحتملة مثل فقدان الحصرية للمنتجات الرئيسية. كما أكدت Wells Fargo أيضًا على تصنيف متساوي الوزن على الشركة بعد تصفية أسهمها في KVUE، وهي خطوة استراتيجية أسفرت عن استحواذها على ما يقرب من 3.6 مليار دولار.
بالإضافة إلى ذلك، طلب المشرعون الأمريكيون إحاطة من مكتب التحقيقات الفيدرالي بشأن شركة GenScript للتكنولوجيا الحيوية وعلاقاتها بالصين. لم تعلق شركة GenScript، المتعاونة مع شركة Johnson & Johnson في تطوير علاج الخلايا السرطانية Carvykti، على طلب اللجنة. هذه من بين التطورات الأخيرة المتعلقة بشركة جونسون آند جونسون.
InvestingPro Insights
يسلط التحليل الأخير من InvestingPro الضوء على الوضع المالي القوي لشركة Johnson & Johnson (NYSE:JNJ) وخصائصها الملائمة للمستثمرين. فمع رسملة سوقية تبلغ 351.18 مليار دولار أمريكي ونسبة مكرر الربحية اللاحقة البالغة 18.26، تُعد شركة جونسون آند جونسون لاعبًا كبيرًا في قطاع الرعاية الصحية. يتجلى التزام الشركة بعوائد المساهمين من خلال عائد توزيعات الأرباح بنسبة 3.36% وسجل حافل من زيادة توزيعات الأرباح على مدار 54 عامًا متتالية، مما يدل على استقرار التدفق النقدي والمرونة المالية.
تُشير نصائح InvestingPro إلى أن سهم Johnson & Johnson يتداول بشكل عام بتقلبات سعرية منخفضة، وهو ما قد يجذب المستثمرين الذين يبحثون عن الاستقرار في محفظتهم، خاصة في سياق الاستحواذ الأخير على Shockwave Medical. بالإضافة إلى ذلك، فإن تشغيل الشركة بمستوى معتدل من الديون يتماشى مع ثقة سيتي بنك في قدرة جونسون آند جونسون على إدارة عمليات الاستحواذ بفعالية. بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن رؤى إضافية، هناك المزيد من نصائح InvestingPro المتاحة، والتي يمكن الوصول إليها من خلال الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro و Pro+ باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10%.
نظرًا لمكانة الشركة كلاعب بارز في صناعة الأدوية وتوقعات المحللين بالربحية هذا العام، فإن استثمارات JNJ الاستراتيجية في قطاع التكنولوجيا الطبية، كما هو مذكور في تقرير Citi، مدعومة بأساس مالي قوي. مع تداول سهم Johnson & Johnson بالقرب من أدنى مستوياته في 52 أسبوعًا، قد يعتبر المستثمرون أن هذه هي اللحظة المناسبة للتعامل مع شركة أظهرت باستمرار قوة مالية والتزامًا بالنمو.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها