حافظت شركة جيفريز يوم الاثنين على تصنيف الشراء على سهم Nutrien (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز: NTR)، مع ثبات السعر المستهدف عند 71.00 دولارًا. يرتكز تقييم الشركة على نموذج يقيّم البوتاس، وهو منتج رئيسي من منتجات Nutrien، من خلال فحص فروق أسعار السلع وأنماط الطلب الأخيرة.
وعلى الرغم من عدم تضمين متغيرات مثل الابتكار أو تغيرات الطقس أو تقلبات الأسعار في النموذج، إلا أن التحليل يشير إلى أن غلة المحاصيل العالمية واستهلاك الأسمدة لا يزالان مرتبطين ارتباطًا وثيقًا.
تشير توقعات الشركة إلى أنه من المتوقع أن تظل غلة المحاصيل مستقرة نسبيًا حتى عام 2025، مع توقع ارتفاع هامشي بنسبة 0.2% فقط في إجمالي الطلب على الأسمدة لعام 2024 مقارنة بالمستويات الحالية. يتناقض هذا التقدير المتحفظ مع توقع زيادة طفيفة في الاستهلاك للعام التالي، 2025.
تُعد شركة Nutrien، المدرجة في بورصة نيويورك، لاعبًا رئيسيًا في إنتاج وتوزيع البوتاس والمدخلات الزراعية الأساسية الأخرى. وغالبًا ما يرتبط أداء الشركة بالاتجاهات الزراعية العالمية والطلب على الأسمدة والصحة العامة للقطاع الزراعي.
ويؤكد تعليق محلل شركة جيفريز على العلاقة المعقدة بين غلة المحاصيل الصفية واستخدام الأسمدة، وهو عامل حاسم في تقييم آفاق السوق لشركة Nutrien. وتشير التوقعات الحالية، استنادًا إلى نموذج البوتاس الأساسي للشركة، إلى وجود سوق ثابتة لمنتجات نيوترين على المدى القريب.
قد يجد المستثمرون وأصحاب المصلحة في القطاع الزراعي الطمأنينة في الاستقرار الذي ينطوي عليه تحليل جيفريز. يعكس تصنيف سهم Nutrien والسعر المستهدف للسهم ثقة الشركة في قدرة الشركة على التعامل مع ديناميكيات السوق في صناعة الأسمدة في السنوات القادمة.
في أخبار أخرى حديثة، كانت شركة Nutrien المحدودة محط تركيز العديد من تقييمات المحللين بعد الأداء القوي في الربع الأول من عام 2024، والذي شهد أرباحًا معدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء بقيمة 1.1 مليار دولار. وعلى الرغم من انخفاض الأرباح بسبب انخفاض الأسعار القياسية للبوتاس والنيتروجين والفوسفات، إلا أن Nutrien حققت أحجام مبيعات أعلى وتكاليف تشغيلية أقل.
حافظت بايبر ساندلر على تصنيف "أقل من الوزن النسبي" للشركة لكنها عدلت السعر المستهدف إلى 56.00 دولارًا أمريكيًا، مشيرةً إلى التحديات المحتملة بسبب محصول الذرة الأمريكي الكبير المتوقع.
وعلى العكس من ذلك، حافظت شركة RBC Capital Markets على تصنيف "متفوق" مع سعر مستهدف عند 70.00 دولارًا، مما يشير إلى الثقة في الكفاءة التشغيلية لشركة Nutrien وتحسن توليد النقد.
كما أيدت Stifel أيضًا السهم بتصنيف "شراء"، على الرغم من تخفيض السعر المستهدف إلى 69 دولارًا بسبب مراجعة توقعات أسعار النيتروجين. هذه هي التطورات الأخيرة التي يجب على المستثمرين المحتملين أخذها في الاعتبار عند تقييم آفاق Nutrien.
رؤى InvestingPro
نظرًا لأن المستثمرين ينظرون في استقرار وضع Nutrien في السوق، الذي أبرزه تحليل Jefferies، فإن البيانات في الوقت الفعلي من InvestingPro توفر مزيدًا من السياق للصحة المالية للشركة وأداء الأسهم. تبلغ القيمة السوقية لشركة Nutrien 27.41 مليار دولار أمريكي، مما يعكس حضورها الكبير في صناعة الكيماويات. مع نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) البالغة 32.35، يتم تداول الشركة بمضاعف أرباح مرتفع، مما قد يشير إلى ثقة المستثمرين في إمكانات أرباحها المستقبلية. ومع ذلك، عند تعديلها حسب الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، تصبح نسبة السعر إلى الربحية أكثر جاذبية عند 19.24.
على الرغم من البيئة الصعبة التي تشير إلى انخفاض الإيرادات بنسبة 22.95% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، أظهرت Nutrien التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين، حيث رفعت توزيعات الأرباح لمدة 6 سنوات متتالية. يبلغ عائد توزيعات الأرباح الحالية 3.9%. بالإضافة إلى ذلك، أظهر سهم الشركة بشكل عام تقلبًا منخفضًا في الأسعار، مما قد يجذب المستثمرين الذين يبحثون عن عوائد مستقرة في الأسواق المضطربة.
تشير نصائح InvestingPro إلى أن تقييم Nutrien يشير إلى أن تقييم Nutrien ينطوي على عائد قوي للتدفق النقدي الحر، ويتوقع المحللون أن تحقق الشركة أرباحًا هذا العام. بالنسبة للقراء المهتمين بتحليل أعمق، هناك نصائح إضافية متاحة من InvestingPro، توفر رؤى شاملة حول البيانات المالية وأداء السوق لشركة Nutrien. للوصول إلى هذه النصائح القيّمة وتعزيز استراتيجية الاستثمار الخاصة بك، استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro و Pro+.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها