يوم الخميس، عدلت KeyBanc Capital Markets يوم الخميس توقعاتها بشأن مطاعم داردن (NYSE:DRI)، حيث خفضت السعر المستهدف إلى 170 دولارًا من 177 دولارًا أمريكيًا في السابق، مع الحفاظ على تصنيف زيادة الوزن على السهم. يأتي قرار الشركة وسط توقعات بتراجع طفيف في أداء الشركة مقارنة بتقديرات السوق.
كان الدافع وراء التعديل الذي أجراه KeyBanc هو التوقعات المنقحة لأرباح السهم للسنة المالية 2024 و 2025 لشركة داردن للسنة المالية 2024 و 2025، بالإضافة إلى توقعات نمو مبيعات المتجر نفسه (SSS). واستنادًا إلى مزيج من البيانات الخاصة وبيانات الطرف الثالث، يتوقع المحلل الآن نموًا متواضعًا في مبيعات المتاجر نفسها بنسبة 0.3% للربع الرابع من السنة المالية 2024، وخفضت تقديرات نمو مبيعات المتاجر نفسها للسنة المالية 2025 من 1.9% إلى 1.5%.
على الرغم من الموقف الحذر على المدى القريب، يواصل كي بانك النظر بإيجابية إلى داردن على المدى الطويل، مستشهداً بقدرة الشركة على اكتساب حصة سوقية ومحركات المبيعات وحجم المبيعات الرائد في الصناعة ومحفظة العلامات التجارية المتنوعة التي من المتوقع أن تمكن مشغل المطاعم من التفوق خلال الدورات الاقتصادية المختلفة.
تتوقع الشركة أيضًا أن نمو مبيعات المتجر نفسه قد يشهد ارتفاعًا في السنة المالية 2025، لا سيما بسبب زيادة الالتزام بالإعلانات الوطنية، وهي استراتيجية قيل إنها كانت ناجحة لأحد منافسي داردن الرئيسيين.
يستند السعر المستهدف الجديد البالغ 170 دولارًا الذي حدده KeyBanc إلى 18 ضعفًا لأرباح الشركة المتوقعة للسهم الواحد للسنة المالية 2025.
في أخبار أخرى حديثة، كانت مطاعم داردن محط تركيز التوقعات المنقحة من Evercore ISI و Truist Securities بسبب التطورات الأخيرة. فقد خفضت شركة Evercore ISI السعر المستهدف لسعر داردن إلى 165 دولارًا، مستشهدة بالتباطؤ المتوقع في مكاسب الحصة السوقية، لا سيما بالنسبة للعلامة التجارية Olive Garden. كما قامت الشركة أيضًا بتخفيض تقديراتها لأرباح السهم للسنة المالية 2025 للسنة المالية 2025 بنسبة 2%، مما يجعلها أقل بقليل من الإجماع. من ناحية أخرى، قامت شركة Truist Securities بتعديل السعر المستهدف لسهم داردن إلى 185 دولارًا، بعد نتائج الشركة للربع الثالث من السنة المالية 2024.
أعلنت داردن عن زيادة في إجمالي المبيعات إلى 3 مليارات دولار، مسجلة ارتفاعًا بنسبة 6.8% عن العام السابق، وحافظت على ثبات أرباح السهم الواحد عند 2.62 دولار. افتتحت الشركة أيضًا 16 مطعمًا جديدًا في الربع، مما ساهم في افتتاح 43 مطعمًا جديدًا في 22 ولاية في السنة المالية 2024. تحوم توقعات إجمالي المبيعات للسنة المالية 2024 حول 11.4 مليار دولار.
تخطط داردن لافتتاح ما بين 45 إلى 50 مطعماً جديداً في السنة المالية 2025، مع نفقات رأسمالية تتراوح بين 250 مليون دولار و300 مليون دولار. ومع ذلك، أعربت شركة ترويست سيكيوريتيز عن بعض المخاوف بشأن توجيهات داردن التطويرية للسنة المالية 2025، والتي تبدو متحفظة إلى حد ما. على الرغم من هذه المخاوف، من المتوقع أن يساعد تركيز داردن الاستراتيجي على نمو المبيعات المربح والحفاظ على استقرار المبيعات خارج المطاعم الشركة على تجاوز التحديات على المدى القريب ومواصلة توسيع حصتها في السوق.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها