يوم الجمعة، عدلت Loop Capital نظرتها المستقبلية لسهم Jack in the Box (NASDAQ:JACK)، حيث خفضت السعر المستهدف للسهم إلى 87 دولارًا من 118 دولارًا أمريكيًا في السابق مع الاستمرار في تأييد السهم بتصنيف شراء. وتأتي هذه المراجعة في أعقاب ملاحظة أن مبيعات المتجر نفسه للشركة أقل من التوقعات في الربع الثالث من السنة المالية الحالية.
يستند تحليل لوب كابيتال على عمليات التحقق الأخيرة مع أصحاب الامتياز في الولايات المتحدة لجاك إن ذا بوكس، والتي كشفت عن انخفاض بنسبة 1.5-2.0% في مبيعات المتجر نفسه خلال الأسابيع الثمانية الأولى التي تزيد عن ثمانية أسابيع من الربع. يتناقض هذا الانخفاض مع النمو الثابت المقدر سابقًا للربع الثالث بأكمله ويتخطى تقديرات الإجماع على انخفاض بنسبة 0.2%.
ويمثل الانخفاض الحالي في مبيعات المتجر نفسه مكاسب بنسبة 6.0-6.5% على أساس مكدس لمدة عامين، وهو أقل قليلاً من المكدس لمدة عامين بنسبة 6.8% الذي تم الإبلاغ عنه في الربع الثاني من عام 2024. بالإضافة إلى ذلك، تتراوح المكدسات الضمنية لمدة ثلاث سنوات للربع حتى الآن بين 5.0-5.5%، أي أقل بقليل من نسبة 5.7% التي تم الإبلاغ عنها في الربع السابق.
على الرغم من انخفاض أرقام مبيعات المتجر نفسه والسعر المستهدف المعدل، تحافظ لوب كابيتال على نظرة إيجابية لجاك إن ذا بوكس. ويستند قرار الشركة بالإبقاء على تصنيف الشراء للسهم على تقييم يبلغ 10 أضعاف القيمة المؤسسية المتوقعة للسنة المالية 24 / الأرباح الرأسمالية للسنة المالية 24 (EV/EBITDA). يعكس السعر المستهدف المحدّث للسهم أحدث الاتجاهات المالية وبيانات مبيعات أصحاب الامتياز التي تؤثر على أداء سلسلة مطاعم الوجبات السريعة.
في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة Jack in the Box Inc. عن خطط توسع كبيرة في جنوب شرق الولايات المتحدة. من المقرر أن تفتتح سلسلة مطاعم الخدمة السريعة 15 موقعًا جديدًا في جورجيا، وهو ما يمثل أول مشروع للشركة في الولاية. ويأتي ذلك بعد الإعلان الأخير عن أكثر من 30 التزامًا جديدًا في فلوريدا، حيث تركز استراتيجية نمو الشركة على الجنوب الشرقي.
يراقب المحللون هذه التطورات الاستراتيجية عن كثب. قامت كل من RBC Capital Markets وWedbush Securities بترقية سهم الشركة إلى "Outperform"، مستشهدين بالأداء الواعد في الأسواق الجديدة والقدرة على تحقيق أهداف النمو والأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء. ومع ذلك، قام بنك باركليز بتعيين تصنيف "متساوي الوزن" بسبب المخاوف بشأن انخفاض المبيعات المماثلة عن المتوقع وتخفيض توجيهات المبيعات والأرباح المماثلة.
على الرغم من التحديات التي تواجه الصناعة، من المتوقع أن تدفع Jack in the Box نمو مبيعات المتجر نفسه حتى عام 2025 من خلال خططها التوسعية وابتكارات قائمة الطعام. تشير التوقعات المالية للشركة إلى مسار إيجابي في أرباح السهم الواحد خلال السنوات القليلة المقبلة. ومع ذلك، يعترف المحللون أيضًا بالمخاطر المحتملة، بما في ذلك تحديات التنفيذ مع المبادرات الجديدة والتأثيرات المحتملة من التغييرات التشريعية.
رؤى InvestingPro
في الوقت الذي يمر فيه Jack in the Box (NASDAQ:JACK) بفترة من المبيعات المخيبة للآمال في نفس المتجر، توفر أحدث البيانات من InvestingPro منظورًا أوسع حول الصحة المالية للشركة. تبلغ القيمة السوقية للشركة 1.07 مليار دولار أمريكي، مع نسبة مكرر الربحية 9.62، مما يشير إلى احتمال انخفاض قيمة السهم مقارنة بالأرباح. والجدير بالذكر أن الشركة تتمتع بسجل حافل من مدفوعات توزيعات الأرباح، حيث حافظت عليها لمدة 11 عامًا متتالية، وهو ما قد يكون علامة مطمئنة للمستثمرين الذين يركزون على الدخل، خاصةً مع عائد توزيعات الأرباح البالغ 3.18% اعتبارًا من الدفعة الأخيرة.
ومع ذلك، من المهم أن نلاحظ أن سعر سهم Jack in the Box يتم تداوله حاليًا بالقرب من أدنى مستوى له في 52 أسبوعًا، وقد شهد انخفاضًا كبيرًا خلال الأشهر الثلاثة الماضية. هذا التقلب هو أمر يجب على المستثمرين المحتملين أخذه بعين الاعتبار. بالنسبة لأولئك الذين يبحثون عن تحليل أكثر شمولاً ورؤى إضافية، هناك أكثر من 7 نصائح من InvestingPro، والتي يمكن أن تكون موردًا قيمًا في اتخاذ قرارات مستنيرة. وللتعمق أكثر في البيانات المالية والتوقعات المستقبلية لشركة Jack in the Box، يمكنك استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في InvestingPro. يمكن أن توفر هذه النصائح مزيدًا من الوضوح حول ما إذا كان سعر السهم الحالي يعكس فرصة شراء أو ما إذا كان هناك ما يبرر الحذر نظرًا للمراجعات الأخيرة في تقديرات الأرباح الهبوطية من قبل المحللين.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها