روث/إم كيه إم إم متفائلة بشأن سهم أمبليفاي إنيرجي وسط توقعات النفط

يوم الخميس ، حافظت Roth / MKM على نظرة إيجابية على سهم Amplify Energy Corp. (NYSE:AMPY) ، مكررةً تصنيف الشراء والسعر المستهدف عند 9.50 دولار. تعزز تفاؤل الشركة من خلال التوقعات المالية المحسنة للربع الثاني (الربع الثاني) من عام 2024، حيث تتوقع ارتفاع ربحية السهم (EPS) والتدفق النقدي للسهم (CFPS) والأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA).

تُظهر التقديرات المنقحة للربع الثاني من عام 2024 زيادة في ربحية السهم من 0.25 دولار إلى 0.34 دولار، والتدفق النقدي للسهم من 0.54 دولار إلى 0.61 دولار، والأرباح قبل خصم الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء من 21.5 مليون دولار إلى 25.9 مليون دولار. ويأتي هذا التعديل بعد أن رفعت شركة روث/مككم من تقديراتها لسعر خام غرب تكساس الوسيط (WTI) للربع من 73.00 دولارًا للبرميل إلى 85.00 دولارًا للبرميل.

على الرغم من الانخفاض الطفيف في تقديرات الإنتاج للربع الثاني من عام 2024 من 19,541 برميل نفط مكافئ يومياً إلى 19,416 برميل نفط مكافئ يومياً، إلا أن التوقعات لا تزال ثابتة إلى حد كبير. ويُعزى هذا الانخفاض إلى التحول المحدود في بايرويل واستكمال المرحلة الثانية من مشروع كهربة البنية التحتية بيتا وخفض الانبعاثات. كان رقم الإنتاج الفعلي للربع الأول (الربع الأول) من عام 2024 هو 20,200 برميل نفط مكافئ يوميًا.

واستشرافًا للمستقبل، تتوقع شركة روث/مككمان ارتفاعًا في الإنتاج للربع الثالث (الربع الثالث) إلى 19,998 برميل نفط مكافئ يوميًا والربع الرابع (الربع الرابع) إلى 20,598 برميل نفط مكافئ يوميًا. ويُعزى هذا النمو المتوقع في المقام الأول إلى عمليات الحفر التطويرية وتحسينات المرافق في "بيتا"، بالإضافة إلى أعمال صيانة الآبار في الأصول الأخرى.

في منطقة إيجل فورد، من المتوقع أن تشارك أمبليفاي إنيرجي في 13 بئراً تطويرية جديدة (0.7 صافي) ومشروعين (0.4 صافي) لإعادة الإكمال. بالإضافة إلى ذلك، في شرق تكساس، تقوم الشركة بتقييم المشاركة في 3 آبار إجمالية (0.8 صافي). ومن المتوقع أن تساهم هذه المشاريع التطويرية غير المشغلة في المساهمة بأحجام إضافية في أوائل عام 2025.

في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة Amplify Energy Corp. عن نتائج مالية قوية للربع الأول من العام، بما في ذلك أرباح معدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء بقيمة 24.9 مليون دولار أمريكي وتوليد تدفقات نقدية حرة بقيمة 2.3 مليون دولار أمريكي.

وعلى الرغم من الخسارة الصافية التي بلغت 9.4 مليون دولار والتي ترجع في المقام الأول إلى الخسائر غير النقدية في مشتقات السلع، فقد رفعت الشركة توجيهاتها السنوية، مما يعكس الثقة في مبادراتها الاستراتيجية ونمو الإنتاج المتوقع من برنامجها لتطوير بيتا.

كما سلطت أمبليفاي إنيرجي الضوء على موقفها القوي في التحوط لإنتاج النفط والغاز حتى عام 2026، إلى جانب إعادة تأكيد قاعدة الاقتراض البالغة 150 مليون دولار، مما ساهم في استقرار التوقعات المالية.

وبلغ صافي ديون الشركة 112 مليون دولار أمريكي في 31 مارس 2024. وتتوقع الشركة انخفاض تكاليف التشغيل على مدار العام ونموًا كبيرًا في الإنتاج من برنامج تطوير بيتا.

كما تخطط الشركة أيضًا لاستثمار 85-95% من رأس المال بشكل أساسي في مشاريع بيتا خلال الأرباع الثلاثة الأولى. وتؤكد هذه التطورات الأخيرة على التزام أمبليفاي إنيرجي بمبادراتها الاستراتيجية، بما في ذلك تسويق البراميل واستثمار الرواتب.

وفي حين سجلت أمبليفاي إنيرجي خسارة صافية قدرها 9.4 مليون دولار للربع، إلا أنها حققت تدفقات نقدية حرة إيجابية في 15 ربعاً من الأرباع الستة عشر الماضية. تم تأكيد قاعدة اقتراض الشركة عند 150 مليون دولار، مما يشير إلى مركز مالي قوي. تؤكد هذه الحقائق على مرونة الشركة وتفاؤلها بشأن إمكانات التحول المستقبلية.

رؤى InvestingPro

بعد توقعات روث/إم كيه إم الإيجابية بشأن شركة Amplify Energy Corp. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: AMPY)، يكشف التعمق في البيانات المالية للشركة من خلال بيانات InvestingPro عن صورة مختلطة قد يجدها المستثمرون ذات قيمة. تبلغ القيمة السوقية للشركة 230.54 مليون دولار أمريكي، وتبلغ القيمة السوقية للشركة 230.54 مليون دولار أمريكي، وتبلغ نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) حاليًا 8.05. تشير نسبة السعر إلى الأرباح هذه إلى أن السهم قد يكون مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية، خاصة بالنظر إلى أن نسبة السعر إلى الأرباح المعدلة على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 أقل من 6.4. بالإضافة إلى ذلك، أظهرت Amplify Energy هامش ربح إجمالي قوي بلغ 44.97% خلال نفس الفترة، مما يشير إلى التحكم الفعال في تكلفة البضائع المباعة.

ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن إيرادات الشركة قد انخفضت بنسبة 21.27% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024، مما قد يثير المخاوف بشأن مسار نموها. ومن ناحية أكثر إشراقًا، ارتفع نمو الإيرادات الفصلية للربع الأول من عام 2024 بنسبة 14.96%، مما يشير إلى بعض التحسن الأخير في أداء المبيعات. فيما يتعلق بتحركات سعر السهم، شهدت الشركة تقلبات في الأسعار، حيث بلغ إجمالي العائد على السعر لمدة عام واحد -10.6%، ومع ذلك هناك إجماع المحللين على أن القيمة العادلة المستهدفة تبلغ 9.5$، مما يشير إلى احتمال حدوث ارتفاع محتمل.

تتضمن نصيحتان من InvestingPro لشركة Amplify Energy توقع تحقيق الربحية هذا العام وحقيقة أن التزامات الشركة قصيرة الأجل تتجاوز حاليًا أصولها السائلة. قد تكون هذه الرؤى حاسمة بالنسبة للمستثمرين الذين يقيّمون الصحة المالية للشركة وآفاقها المستقبلية. للمهتمين بتحليل أكثر شمولاً، هناك نصائح إضافية من InvestingPro متاحة على: https://www.investing.com/pro/AMPY. تذكّر استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+.

تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها