قامت شركة Stifel يوم الجمعة، بتحديث توقعاتها لسهم شركة Matson, Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: MATX)، وهي شركة رائدة في مجال النقل البحري والخدمات اللوجستية. ورفعت الشركة السعر المستهدف لأسهم الشركة إلى 136.00 دولارًا أمريكيًا، ارتفاعًا من الهدف السابق البالغ 111.00 دولارًا، مع الحفاظ على تصنيفها للسهم في وضع الانتظار.
يأتي التعديل الذي أجرته Stifel استجابةً للأحداث الأخيرة التي عطلت حركة النقل البحري. أشار المحلل إلى أن الأعمال الإرهابية التي قام بها الحوثيون في اليمن، والتي أدت إلى خسائر مأساوية في الأرواح وغرق سفينتين خلال عطلة نهاية الأسبوع، من المتوقع أن توقف مرور السفن عبر قناة السويس في المستقبل المنظور. يتزامن هذا التعطيل مع موسم ذروة الطلب على الشحن البحري، والذي يشهد أيضًا زيادة في ازدحام الموانئ وحجم التجارة الدولية القوي.
ونتيجةً لهذه العوامل، ارتفعت تكلفة شحن الحاوية من شنغهاي إلى لوس أنجلوس إلى الضعف تقريبًا منذ أوائل مايو إلى حوالي 6500 دولار لكل وحدة مكافئة لأربعين قدمًا (FEU) من 2100 دولار في بداية العام.
ومن المتوقع أن تشهد ماتسون، التي ترتبط حوالي ثلث أحجامها مباشرةً بهذا الطريق التجاري بين آسيا والولايات المتحدة، زيادة كبيرة في ربحية الربع الثاني من العام. ويتوقع المحلل أن يستمر هذا الاتجاه لفترة طويلة، على الرغم من أنه من المفترض أن يكون وضعًا مؤقتًا سيستمر حتى عام 2024.
إن الآثار المالية المترتبة على زيادة تكاليف الشحن هذه كبيرة، مما دفع Stifel إلى مراجعة تقديراتها المالية لشركة Matson بالزيادة وتعديل السعر المستهدف لسهم الشركة وفقًا لذلك. يعكس السعر المستهدف الذي تم رفعه توقعات الشركة بارتفاع أرباح ماتسون بسبب بيئة التجارة والشحن الحالية.
في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة Matson Corporation عن نتائج مالية أفضل من المتوقع للربع الأول من عام 2024، مدفوعة بشكل أساسي بقطاع النقل البحري، على الرغم من انخفاض أحجام التداول في هاواي وألاسكا وانخفاض طفيف في حجم الخدمة في الصين.
كما رفعت الشركة أيضاً توقعاتها للعام بأكمله، مع توقع زيادة متواضعة في الدخل التشغيلي الموحد من 342.8 مليون دولار في عام 2023. ويعزى هذا التفاؤل إلى ارتفاع متوسط أسعار الشحن في الصين ومساهمة أقوى من النقل البحري.
في الربع نفسه، أعادت ماتسون شراء ما يقرب من 4.4 مليون سهم مقابل ما يقرب من 48.9 مليون دولار. وبالنظر إلى المستقبل، تتوقع الشركة دخلاً من الفوائد بقيمة 45 مليون دولار أمريكي ونفقات فوائد بحوالي 8 ملايين دولار أمريكي. من المتوقع أن يتجاوز الدخل التشغيلي من النقل البحري في الربع الثاني الربع الثاني من عام 2023، في حين من المتوقع أن يكون الدخل التشغيلي من الخدمات اللوجستية أقل.
تأتي هذه التطورات في الوقت الذي تحافظ فيه ماتسون على توقعات مستقرة للنفقات الرأسمالية للفترة 2024-2026، مع التركيز على سفن فئة ألوها وفرص السوق. بالإضافة إلى ذلك، حصلت الشركة على استرداد ضريبي فيدرالي بقيمة 190 مليون دولار أمريكي مقابل مدفوعات سفن جديدة بقيمة مليار دولار أمريكي. يتم استخدام التدفق النقدي الحر لشركة Matson بشكل أساسي في إعادة شراء الأسهم، مع تخصيص 606 مليون دولار في صندوق البناء الرأسمالي (CCF) لمدفوعات السفن الجديدة.
InvestingPro Insights
مع قيام Stifel بمراجعة توقعاتها بشأن شركة Matson, Inc. (NYSE:MATX)، فإن إلقاء نظرة على البيانات في الوقت الفعلي من InvestingPro يسلط الضوء على المشهد المالي للشركة. تبلغ القيمة السوقية لشركة Matson 4.28 مليار دولار أمريكي، مع نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) البالغة 14.48، والتي تم تعديلها قليلاً إلى 14.26 عند النظر إلى الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024. تشير نسبة السعر إلى الأرباح هذه إلى تقييم معقول بالنسبة إلى الأرباح، لا سيما عند النظر إلى أداء الشركة الثابت.
تسلط نصائح InvestingPro لـ Matson الضوء على الإدارة المالية الاستراتيجية للشركة. وتجدر الإشارة إلى أن إدارة Matson تشارك بنشاط في عمليات إعادة شراء الأسهم، مما يشير إلى الثقة في قيمة الشركة. علاوة على ذلك، تتمتع Matson بعائد مرتفع على المساهمين، وهو ما يدل على التزامها بإعادة القيمة لمستثمريها.
لم تقم الشركة برفع توزيعات الأرباح لمدة 10 سنوات متتالية فحسب، بل حافظت أيضًا على توزيعات الأرباح لمدة 52 عامًا. علاوة على ذلك، مع عائد توزيعات أرباح بنسبة 1.04% اعتبارًا من آخر تاريخ مسجل ونمو توزيعات الأرباح بنسبة 3.23% في الاثني عشر شهرًا الماضية، تُظهر Matson تدفق دخل ثابت للمستثمرين الذين يركزون على توزيعات الأرباح.
بالنسبة للقراء المهتمين بتحليل أعمق، يوفر InvestingPro مجموعة من النصائح الإضافية، بما في ذلك رؤى حول توقعات ربحية Matson على المدى الطويل ومستوى ديونها المعتدل، والتي يمكن الوصول إليها من خلال صفحة InvestingPro المخصصة لـ Matson على https://www.investing.com/pro/MATX. يمكن للمستخدمين الذين يتطلعون إلى الاستفادة من هذه الرؤى الاستفادة من عرض خاص باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro وPro+، مما يتيح المزيد من النصائح الاستثمارية القيمة. مع إدراج 11 نصيحة أخرى من نصائح InvestingPro، يتوفر لدى المستثمرين معلومات وافرة لاتخاذ قرارات مستنيرة بشأن أسهم Matson.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها