قامت شركة Baird يوم الخميس بتعديل نظرتها المستقبلية لسهم Workiva (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: WK)، وهي منصة سحابية رائدة في مجال إعداد التقارير التنظيمية والتجارية. قام محلل الشركة بتخفيض السعر المستهدف لأسهم الشركة إلى 94 دولارًا من 105 دولارات سابقًا، مع الحفاظ على تصنيف Outperform. تعكس هذه المراجعة الأداء الأخير لشركة Workiva، والتي شهدت انخفاضًا في أسهمها بنسبة 13% خلال هذا الربع، وهو أداء ضعيف ملحوظ مقارنةً بانخفاض مؤشر IGV بنسبة 1%.
يعزو المحلل ضعف الأداء إلى حد كبير إلى مخاوف السوق بشأن قدرة Workiva على تحقيق أهدافها المالية طويلة الأجل. كانت هناك شكوك خاصة بشأن أهداف هامش الربح للشركة، وهي أهداف طموحة تهدف إلى زيادة هامش الربح من 4% في عام 2024 إلى 22% بحلول عام 2027. على الرغم من هذه المخاوف، يرى المحللون أن توجيهات الهامش لعام 2024 محورية ولا يتوقعون أي تعديلات على الأهداف طويلة الأجل خلال مكالمة أرباح الربع الثاني القادمة. بدلاً من ذلك، من المتوقع أن يكون التحديث المهم التالي في يوم المستثمر في Workiva في سبتمبر.
تأتي إعادة تقييم السعر المستهدف لسهم Workiva في خضم الربع الصعب الذي شهدته الشركة، والتي لم تتخلف فقط عن السوق الأوسع نطاقًا ولكن أيضًا عن نظرائها في القطاع. يشير تحليل الشركة إلى أنه على الرغم من استمرار الشكوك حول خطة توسيع هامش ربح Workiva، إلا أن التقييم الحالي البالغ حوالي 5.1 مرة من مبيعات الاثني عشر شهرًا القادمة (NTM) أقل من متوسط المجموعة، مما يشير إلى سيناريو مخاطر/مكافأة محتمل مواتٍ للمستثمرين.
يشير إبقاء Baird على تصنيف Baird Outperform إلى أن الشركة لا تزال ترى أن Workiva استثمارًا مناسبًا على الرغم من الانكماش الأخير وتعديل السعر المستهدف. تشير تعليقات المحللين إلى أن التقييم الحالي قد يمثل فرصة للمستثمرين، نظرًا لاحتمالية المكافأة إذا نجحت الشركة في اجتياز مسارها المالي طويل الأجل بنجاح.
في أخبار أخرى حديثة، حققت Workiva خطوات كبيرة في تطوراتها الأخيرة. فقد أعلنت الشركة عن الاستحواذ على شركة Sustain.Life، وهي شركة برمجيات متخصصة في إدارة انبعاثات الكربون. من المتوقع أن تعزز هذه الصفقة التي تبلغ قيمتها 100 مليون دولار أمريكي عرض Workiva الجديد، Workiva Carbon، مع ميزات إضافية في محاسبة الكربون وإدارة الكربون وإزالة الكربون. حافظت Stifel على تصنيف "Hold" على Workiva بعد الاستحواذ، مشيرةً إلى نظرة مستقبلية حذرة بشأن آفاق نمو الشركة على المدى القريب على الرغم من هذه الخطوة الاستراتيجية.
كما أعلنت Workiva أيضًا عن نمو قوي في أرباحها للربع الأول من عام 2024، حيث ارتفعت إيرادات الاشتراكات بنسبة 20% وإجمالي الإيرادات بنسبة 17%. وتتوقع الشركة أن تتراوح إيرادات الربع الثاني بين 174 مليون دولار و176 مليون دولار، وأن تتراوح إيرادات العام بأكمله بين 719 مليون دولار و723 مليون دولار.
قامت شركة Wolfe Research بتعديل السعر المستهدف لسهم Workiva إلى 100 دولار من 110 دولار سابقًا، مع الحفاظ على تصنيف "متفوق" على أسهم الشركة. تستشهد الشركة بقاعدة عملاء Workiva القوية، والمنافسة المحدودة، وتوسيع إجمالي السوق القابل للتداول كعوامل داعمة.
InvestingPro Insights
مع إعادة تقييم Baird لإمكانات Workiva وسط سوق مليء بالتحديات، توفر رؤى من InvestingPro سياقًا إضافيًا للمستثمرين الذين يفكرون في أسهم الشركة. يؤكد هامش الربح الإجمالي المثير للإعجاب لشركة Workiva، والذي يبلغ 76.01% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2023، على قدرة الشركة على الحفاظ على الربحية على خدماتها على الرغم من ضغوط السوق الأوسع نطاقًا. بالإضافة إلى ذلك، فإن الأصول السائلة للشركة تتجاوز التزاماتها قصيرة الأجل، مما يشير إلى ميزانية عمومية قوية يمكنها تحمل التقلبات الاقتصادية.
على الرغم من أن Workiva لم تحقق أرباحًا على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية ويتم تداولها بالقرب من أدنى مستوى لها في 52 أسبوعًا، يتوقع المحللون أن تتحول الشركة إلى الربحية هذا العام. تتوافق هذه التوقعات مع توقعات بيرد المتفائلة وقد تشير إلى لحظة محورية للمستثمرين. تبلغ القيمة السوقية الحالية لشركة Workiva 4.03 مليار دولار، مع نمو في الإيرادات بنسبة 17.39% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، مما يسلط الضوء على توسع عمليات الشركة.
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن المزيد من التحليلات والرؤى الشاملة، يقدم InvestingPro نصائح إضافية من InvestingPro، بما في ذلك وجهات نظر حول مستويات ديون Workiva المعتدلة والعائد التاريخي على مدار العقد الماضي. لاستكشاف المزيد منها، تفضل بزيارة https://www.investing.com/pro/WK واستفد من العرض الحصري مع رمز القسيمة PRONEONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro وPro+. مع توفر المزيد من نصائح InvestingPro، أصبح اتخاذ القرارات المستنيرة في متناول اليد.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها