دالاس - خاطبت شركة بلو ليون كابيتال، أحد المساهمين في شركة HomeStreet Inc. (NASDAQ:HMST)، مجلس إدارة الشركة علنًا بشأن مدفوعات التغيير المحتمل للإدارة في السيطرة (CIC) المرتبطة باندماجها مع FirstSun Capital Bancorp. يأتي ذلك بعد التعديل الأخير لاتفاقية الاندماج الذي خفّض المقابل المالي لمساهمي HomeStreet بمقدار 30.5 مليون دولار، وهو تعديل يُعزى إلى انخفاض ربحية الشركة وسط ارتفاع أسعار الفائدة.
تم تعديل اتفاقية الاندماج الأصلية، التي تم الإعلان عنها في 16 يناير 2024، في 30 أبريل عندما أقرت HomeStreet وFirstSun بتأثير بيئة أسعار الفائدة المرتفعة باستمرار على الأداء المالي لشركة HomeStreet. تمثل الشروط المعدلة انخفاضًا بنسبة 11% عن الاتفاقية الأولية.
وقد عزت شركة Blue Lion هذا التخفيض إلى حد كبير إلى قرار الرئيس التنفيذي لشركة HomeStreet مارك ماسون بعدم التحوط ضد مخاطر أسعار الفائدة، على الرغم من نصيحة إدارة FirstSun وقت إعلان الاندماج.
وفي تصويت غير ملزم للمساهمين مؤخرًا، عارض مساهمو HomeStreet مدفوعات CIC لماسون وغيره من المديرين التنفيذيين، والتي يبلغ مجموعها 19.6 مليون دولار. وقد أعرب تشاك غريغ من شركة Blue Lion Capital في رسالة أنه من غير العادل أن يتلقى المديرون التنفيذيون مثل هذه المدفوعات في حين أن أفعالهم أدت إلى خسارة كبيرة للمساهمين. وحثّ مجلس الإدارة على التماشي مع مشاعر المساهمين وإلغاء مدفوعات CIC كجزء من شروط الاندماج.
وقد شجعت شركة Blue Lion المساهمين على التواصل مع جيمس ميتشل، المدير المستقل الرئيسي في HomeStreet، للتعبير عن معارضتهم لمدفوعات CIC. تمتلك شركة الاستثمار ما يقرب من 1.3% من أسهم HomeStreet وكانت صريحة بشأن موقفها من هذه المسألة، مسلطةً الضوء على مسؤولية مجلس الإدارة تجاه مساهميها.
تستند المعلومات الواردة في هذه المقالة إلى بيان صحفي صادر عن شركة Blue Lion Capital.
في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة HomeStreet, Inc. عن موافقة مساهميها على الاندماج مع FirstSun Capital Bancorp. ويُعد هذا التطور، بعد فرز أولي للأصوات، خطوة هامة نحو إتمام الصفقة، في انتظار موافقة الجهات التنظيمية.
وبالتزامن مع ذلك، خفضت شركة Keefe, Bruyette & Woods السعر المستهدف لأسهم HomeStreet إلى 13.50 دولارًا أمريكيًا، مع الحفاظ على تصنيف أداء السوق. جاءت هذه المراجعة بعد أن جاءت أرباح HomeStreet في الربع الأول من عام 2024 أقل من التوقعات بسبب ضغط صافي هامش الفائدة وزيادة النفقات الموسمية وانخفاض إيرادات الرسوم.
قامت شركة Keefe, Bruyette & Woods بتعديل تقديراتها لأرباح السهم الواحد ل HomeStreet في ضوء هذه التغييرات، متوقعة خسارة للسهم الواحد في عام 2024 وربحًا للسهم الواحد في عام 2025. تعكس هذه التطورات الأخيرة في تقديرات الاندماج والأرباح التطور المستمر في المشهد المالي لشركة HomeStreet.
InvestingPro Insights
(NASDAQ:HMST) خلال عملية الاندماج مع FirstSun Capital Bancorp والتدقيق المرتبط بها من المساهمين مثل Blue Lion Capital، تظل الصحة المالية للشركة وأداء السوق محوريًا. فوفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة HomeStreet 203.28 مليون دولار أمريكي، وهو ما يعكس حجم أعمال الشركة في السوق الحالية.
ومن المقاييس المهمة التي تبرز في هذا الصدد، نسبة السعر/الدفتر لدى HomeStreet، والتي تبلغ 0.39، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بالأصول التي تمتلكها الشركة. وهذا يتماشى مع إحدى نصائح InvestingPro، والتي تشير إلى أن الشركة تتداول بمضاعف سعر/دفتر منخفض. وقد تكون هذه نقطة في الاعتبار بالنسبة للمستثمرين الذين يقومون بتقييم قيمة الشركة بعد الاندماج.
ومع ذلك، تواجه HomeStreet بعض التحديات حيث قام المحللون بمراجعة أرباحها بالتخفيض للفترة القادمة ويتوقعون انخفاض المبيعات في العام الحالي. بالإضافة إلى ذلك، فإن ربحية الشركة موضع تساؤل حيث لا يتوقع المحللون أن تحقق HomeStreet أرباحًا هذا العام. تُعد هذه العوامل حاسمة بالنسبة للمساهمين الذين يشعرون بالقلق بالفعل بشأن أداء الشركة الأخير والقرارات التي اتخذها مديروها التنفيذيون.
وعلى الرغم من هذه التحديات، فقد شهدت HomeStreet عائدًا مرتفعًا على مدار العام الماضي، حيث بلغ إجمالي العائد السعري للسنة الواحدة 84.86%. وقد يوفر ذلك بعض الطمأنينة للمستثمرين بشأن إمكانية تعافي الشركة. بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية لشركة HomeStreet وآفاقها المستقبلية، يوفر موقع InvestingPro رؤى إضافية. تتوفر حاليًا 9 نصائح إضافية من InvestingPro، والتي يمكن الوصول إليها من خلال الاشتراك. يمكن للقراء استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro وPro+، مما يوفر أداة تحليل استثمارية أكثر شمولاً.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها