تخفيض السعر المستهدف لسهم "ريستورانت براندز"، مع الإبقاء على زيادة الوزن النسبي على المدى القريب

يوم الخميس، قامت أسهم KeyBanc بتعديل نظرتها المستقبلية لسهم شركة ريستورانت براندز إنترناشيونال (NYSE:QSR)، حيث خفضت السعر المستهدف إلى 80 دولارًا من 85 دولارًا أمريكيًا في السابق، مع الاحتفاظ بتصنيف زيادة الوزن على السهم. ويعكس هذا التغيير موقفاً أكثر حذراً بشأن أداء الشركة على المدى القريب، لا سيما فيما يتعلق بعمليات برجر كينج في الولايات المتحدة.

وقد شهدت أسهم شركة ريستورانت براندز إنترناشيونال انخفاضًا بنسبة 10% منذ بداية العام وحتى تاريخه، على النقيض من الانخفاض الأقل بنسبة 8% الذي شهدته أسهم نظرائها والارتفاع الملحوظ بنسبة 15% في مؤشر S&P 500. ويُعزى هذا الانخفاض في الأداء إلى اتجاهات الصناعة الباهتة ومعنويات المستثمرين السلبية، والتي تفاقمت بسبب تكثيف المنافسين لعروض القيمة الترويجية.

يشير تحليل الشركة، الذي يتضمن بيانات خاصة ومناقشات في الصناعة، إلى أن مبيعات الربع الثاني في برجر كينج الولايات المتحدة قد يكون أداؤها أقل من توقعات السوق. وبالتالي، قامت KeyBanc بمراجعة تقديرات نمو مبيعات المتجر نفسه (SSS) وتقديرات ربحية السهم (EPS) للشركة.

على الرغم من هذه التعديلات، لا تزال توقعات الشركة بشأن العلامات التجارية للمطاعم متفائلة على المدى الطويل. يعتقد المحللون أن التحركات الاستراتيجية للشركة لتعزيز الكفاءة التشغيلية وتقليل الاعتماد على التخفيضات الكبيرة ستعزز مكانتها التنافسية. يستند السعر المستهدف المنقح البالغ 80 دولارًا أمريكيًا إلى ما يقرب من 21 ضعفًا لأرباح الشركة المقدرة لعام 2025 للسهم الواحد.

ويُعزى إبقاء KeyBanc على تصنيف زيادة الوزن النسبي إلى الاعتقاد بأن القطاعات الأخرى من أعمال شركة "ريستورانت براندز إنترناشيونال" لا تزال تحقق أداءً جيداً. وتتوقع الشركة خلق قيمة طويلة الأجل من التحسينات المستمرة في التدفق النقدي على مستوى المتجر، ومبادرات التطوير، ورؤية عمليات إعادة تشكيل المتاجر المستمرة.

وفي أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة "ريستورانت براندز إنترناشيونال" عن نتائج أرباحها وإيراداتها، كاشفةً عن توقعات متفائلة. وقد أنهت الشركة عملية استحواذها على مجموعة مطاعم كارولز، أكبر شركة امتياز لمطاعم برغر كينغ في الولايات المتحدة، مقابل مليار دولار أمريكي تقريباً، كجزء من خطتها "استرداد الشعلة"، والتي تتضمن استثمار 500 مليون دولار أمريكي لإعادة تصميم أكثر من 600 مطعم كارولز.

وقد أدى هذا التحول الكبير في الأعمال التجارية إلى بدء التغطية من قبل جولدمان ساكس بتصنيف شراء. كما قدم محللون آخرون ردود فعل إيجابية أيضًا، حيث أبقى بنك UBS على تصنيف الشراء على أسهم شركة ريستورانت براندز إنترناشيونال، كما أكد بنك TD كوين على تصنيفه للشراء، ورفع كل من دويتشه بنك وكي بانك كابيتال ماركتس أهدافهما السعرية.

وعلاوة على ذلك، أعلنت شركة برغر كينج، وهي جزء من شركة ريستورانت براندز إنترناشيونال، عن إطلاق صفقة جديدة لوجبة بقيمة 5 دولارات، مما يضع سلسلة مطاعم الوجبات السريعة في صدارة منافستها ماكدونالدز في تقديم خيار تناول الطعام بأسعار مناسبة للميزانية.

وتشير هذه التطورات الأخيرة إلى النهج الاستراتيجي الذي تتبعه الشركة، مع التركيز على عروض الخدمة السريعة ذات القيمة وتعزيز ربحية الامتياز. تتضمن استراتيجية الشركة أيضاً تحسينات تشغيلية، وتطورات رقمية، وتحديثات في قوائم الطعام، وإعادة تصميم المطاعم، ومن المتوقع أن تؤدي جميعها إلى دفع عجلة النمو في السنوات القادمة.

تُعتبر هذه المبادرات، إلى جانب التحسينات المستمرة في تيم هورتنز والاستحواذ على مجموعة مطاعم كارولز عوامل رئيسية للنمو المحتمل للحصة السوقية والربحية المحتملة لشركة ريستورانت براندز إنترناشيونال.

رؤى InvestingPro

مع مرور شركة "ريستورانت براندز إنترناشيونال" (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: QSR) بفترة صعبة، لا سيما في عملياتها في برجر كينج في الولايات المتحدة، قد يجد المستثمرون العزاء في بعض المقاييس المالية للشركة وتحركاتها الاستراتيجية. فوفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة QSR 31.12 مليار دولار أمريكي ويتم تداولها بنسبة مكرر إلى الأرباح تبلغ 17.67، وهو أمر جذاب عند اقترانه بنمو أرباحها على المدى القريب، مما يشير إلى إمكانية البحث عن القيمة.

وتشير نسبة PEG الخاصة بالشركة، والتي تبلغ 0.96، إلى أن سعر السهم قد يكون معقولاً بالنسبة لنمو أرباحه. علاوة على ذلك، مع سجل ثابت من مدفوعات توزيعات الأرباح على مدى السنوات العشر الماضية، بما في ذلك عائد توزيعات الأرباح بنسبة 3.35% اعتبارًا من أحدث البيانات، تُظهر QSR التزامًا بإعادة القيمة للمساهمين.

تسلط نصيحتان من InvestingPro الضوء على استقرار الشركة وإمكاناتها للمستثمرين. أولاً، قامت QSR برفع توزيعات أرباحها لمدة 9 سنوات متتالية، مما يدل على تدفق دخل موثوق ومتزايد للمستثمرين. ثانيًا، يُظهر السهم عادةً تقلبًا منخفضًا في الأسعار، وهو ما قد يجذب أولئك الذين يبحثون عن استثمارات أكثر ثباتًا في قطاع الوجبات السريعة. بالنسبة لأولئك المهتمين بإجراء تحليل أعمق، تقدم InvestingPro العديد من النصائح الإضافية حول الصحة المالية للشركة وأداء الأسهم.

بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات مستنيرة، فإن استخدام منصة InvestingPro يمكن أن يوفر ميزة كبيرة. استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+، والوصول إلى مجموعة شاملة من الأدوات والرؤى التي يمكن أن تساعد في التنقل في السوق بثقة.

تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها