كانتور فيتزجيرالد تُصنف سهم مادريجال فارما على أنه محايد قبل إطلاق ريزديفرا

يوم الجمعة، بدأت كانتور فيتزجيرالد تغطية سهم شركة مادريجال للأدوية (NASDAQ: MDGL) بتصنيف محايد. يعتمد تقييم الشركة لمادريجال على الأداء المتوقع في السوق لعقار Rezdiffra المرشح للدواء Rezdiffra، وهو ناهض THR-beta عن طريق الفم يهدف إلى علاج مرض MASH، وهو مرض كبدي. وأشار المحلل إلى نتائج دراسة استقصائية شارك فيها 30 أخصائيًا أمريكيًا، مما يشير إلى وجود إقبال إيجابي على المدى القريب على عقار Rezdiffra بين أطباء MASH.

على الرغم من الاستقبال المبكر الواعد، أشار المحلل إلى أن التوقعات الحالية لأداء Rezdiffra على مدار العام بأكمله في عامي 2024 و2025 تتفق مع تقديرات الإجماع. ومع ذلك، فقد أعربوا عن قلقهم من أن التوقعات المتفق عليها بعد عام 2025 قد تكون مفرطة في التفاؤل، حيث تفشل في حساب المخاطر المحتملة مثل المنافسة الناشئة ونتائج المرحلة الثالثة من التجارب السريرية الجارية.

تناول المحللون أيضًا مشهد الملكية الفكرية لدواء Rezdiffra، معترفين بأنه في حين أن براءة اختراع تركيب المادة تنتهي صلاحيتها في عام 2026، فإن الدواء محمي أيضًا ببراءات اختراع متعددة الأشكال تنتهي صلاحيتها في عام 2033. يمكن أن تؤمن حماية الملكية الفكرية هذه فترة إيرادات كبيرة حتى أواخر عام 2030. ومع ذلك، فإن موقف الشركة يتماشى مع الفهم الحالي للسوق.

ولكي تشهد القيمة السوقية لمادريجال، التي تتجاوز 8 مليارات دولار، نموًا كبيرًا، يعتقد المحلل أن إطلاق Rezdiffra في السوق سيحتاج إلى تجاوز تقديرات الإجماع لعدة أرباع متتالية. ونظرًا لأن هذه النتيجة غير متوقعة في الوقت الحالي، فقد قرر المحلل أن يبدأ بموقف محايد من السهم.

وشمل الاستطلاع الذي أجرته كانتور فيتزجيرالد 15 أخصائيًا في أمراض الكبد و15 أخصائيًا في أمراض الجهاز الهضمي، والذين يعالجون مجتمعين أكثر من 13000 مريض سنويًا، بما في ذلك أكثر من 6000 مريض مصاب بالمرحلة F2-F3 من مرض MASH. وكان الهدف من هذه الدراسة الاستقصائية تقييم اتجاهات الإطلاق المبكر وإمكانية استيعاب Rezdiffra على المدى الطويل في مجال علاج MASH.

وفي أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة مادريجال للأدوية عن تطورات مهمة. حيث وافق مساهمو الشركة على تعديل خطة الأسهم المعدلة لعام 2015، مما أدى إلى زيادة عدد الأسهم المطروحة للإصدار بمقدار 750,000 سهم وتمديد مدة الخطة لمدة 10 سنوات. وتتماشى هذه الخطوة مع سياسة استرداد المكافآت التحفيزية للشركة وتهدف إلى تعزيز الأداء ومواءمة مصالح الموظفين مع مصالح المساهمين.

وقد أثرت شركات التحليل على توقعات شركة مادريجال للأدوية. بدأت شركة Wolfe Research تغطيتها بتصنيف Outperform، متوقعةً إيرادات محتملة بقيمة 4.6 مليار دولار أمريكي في الفئة F2-F3 للمرضى. ومع ذلك، بدأ بنك أوف أمريكا للأوراق المالية التغطية بتصنيف Underperform، في حين حافظت شركة H.C. Wainwright على تصنيف الشراء على الرغم من خفض السعر المستهدف للشركة.

أكدت شركة بايبر ساندلر على تصنيفها بزيادة الوزن، معربةً عن تفاؤلها بتوقعات الشركة في عام 2024. هذه هي التطورات الأخيرة في مسيرة الشركة.

InvestingPro Insights

كانت شركة Madrigal Pharmaceuticals (NASDAQ:MDGL) موضوع العديد من تقييمات المحللين، حيث بدأت شركة كانتور فيتزجيرالد مؤخرًا التغطية بموقف محايد. بينما يفكر المستثمرون في مستقبل شركة Madrigal وعقار Rezdiffra المرشح، هناك العديد من المقاييس المالية ورؤى الخبراء من InvestingPro التي قد تلقي الضوء على الوضع الحالي للشركة وتوقعاتها.

تُشير بيانات InvestingPro إلى أن القيمة السوقية لشركة Madrigal Pharmaceuticals تبلغ 6.05 مليار دولار، وهو رقم كبير يعكس ثقة المستثمرين في إمكانات الشركة. ومع ذلك، فإن نسبة السعر إلى الربحية للشركة تبلغ -12.14، مع نسبة السعر إلى الربحية المعدلة للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 عند -13.5، مما يؤكد النقص الحالي في الربحية. علاوة على ذلك، بلغت نسبة السعر إلى القيمة الدفترية للشركة خلال نفس الفترة 7.05، والتي تعتبر مرتفعة وقد تشير إلى أن السهم مقيّم بشكل كبير مقارنة بقيمته الدفترية.

وتكشف نصائح InvestingPro أن سعر سهم Madrigal غالبًا ما يتحرك في الاتجاه المعاكس للسوق، وهو ما قد يكون اعتبارًا مهمًا للمستثمرين الذين يسعون إلى تنويع محفظتهم أو التحوط ضد تحركات السوق. بالإضافة إلى ذلك، من الجدير بالملاحظة أن شركة Madrigal تحتفظ بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية، مما يوفر مستوى من الاستقرار المالي الذي قد يكون مطمئنًا للمستثمرين في أوقات عدم اليقين.

بالنسبة للمهتمين بتحليل أعمق ورؤى إضافية، تقدم InvestingPro المزيد من النصائح حول شركة Madrigal Pharmaceuticals، والتي يمكن الوصول إليها على https://www.investing.com/pro/MDGL. وعلاوة على ذلك، يمكن للمستخدمين الاستفادة من عرض حصري باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro و Pro+، مما يتيح لهم البقاء في المقدمة مع البيانات المالية الشاملة وتحليلات الخبراء.

يجب أن يلاحظ المستثمرون أن هناك 13 نصيحة إضافية من InvestingPro متاحة لشركة Madrigal Pharmaceuticals، والتي توفر منظورًا أوسع حول الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن استثمارهم في مادريجال.

تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها