في يوم الجمعة، أكد بنك سكوتيا تصنيفه "أداء القطاع" لأسهم إكسون موبيل (NYSE:XOM) مع الحفاظ على السعر المستهدف عند 129.00 دولار. يأتي هذا التأكيد بعد أن قدمت شركة النفط والغاز العملاقة تقريرها الروتيني 8-K التنظيمي استعدادًا لموسم الأرباح القادم. ومن المتوقع أن يكون لهذا التحديث تأثير محايد على أداء أسهم الشركة على المدى القريب.
من المتوقع أن تتراوح نتائج إكسون موبيل الضمنية للربع الثالث من عام 2024، كما تم الكشف عنها في تقرير 8-K، بين 6.9 مليار دولار و10.1 مليار دولار، أي ما يعادل 1.56 إلى 2.28 دولار للسهم. تستند هذه الأرقام إلى افتراض وجود 4.45 مليار سهم قائم. في المتوسط، تقدر الأرباح بنحو 8.5 مليار دولار، أو 1.92 دولار للسهم. هذا التوقع أقل قليلاً من أرباح الربع السابق البالغة 9.2 مليار دولار، أو 2.14 دولار للسهم.
يبلغ الإجماع الحالي بين المحللين لأرباح إكسون موبيل للسهم الواحد 1.96 دولار، وهو ما يتماشى بشكل وثيق مع النطاق المقدم في تقرير 8-K للشركة. ومع ذلك، فإن التوجيه لا يأخذ في الاعتبار عوامل معينة مثل التوقف غير المخطط له في مصفاة جولييت والربع الكامل من عمليات Pioneer Natural Resources (PXD).
يشير تحليل بنك سكوتيا إلى أنه عند النظر في جميع العوامل، بما في ذلك مكسب يبلغ حوالي 400 مليون دولار بسبب تأثير التوقيت، أو 0.09 دولار للسهم، من المرجح أن تكون أرباح إكسون موبيل أقرب إلى 8.6 مليار دولار إلى 8.7 مليار دولار. وهذا من شأنه أن يضع ربحية السهم عند متوسط تقريبي قدره 1.94 دولار. يشير تقييم الشركة إلى أن هذه العناصر الإضافية ستعزز إلى حد ما الأداء المالي للشركة للربع.
في أخبار أخرى حديثة، حافظت إكسون موبيل على تصنيفها المحايد وفقًا لميزوهو ومجموعة غولدمان ساكس إنك، بعد إصدار تقريرها السابق للأرباح للربع الثالث. تم الإبلاغ عن نطاق ربحية السهم للشركة بين 1.56 دولار و2.24 دولار، بما يتماشى مع إجماع السوق. ومع ذلك، تأثر أداء إكسون موبيل في الربع الثالث بانخفاض أسعار السوائل وانخفاض هوامش التكرير، مما ساهم في انخفاض بنحو 800 مليون دولار مقارنة بالربع الثاني من عام 2024.
كما أبلغت إكسون موبيل عن انخفاض متوقع في أرباح قطاع المنبع في الربع الثالث، معزية ذلك إلى التغيرات في أسعار النفط. تم الكشف عن هذه المعلومات، الحاسمة للمستثمرين، في تقرير تنظيمي، مما يوضح الطبيعة المتقلبة لسوق النفط.
بالإضافة إلى ذلك، قد تحتاج إكسون موبيل، إلى جانب شركات الطاقة الكبرى الأخرى، إلى اقتراض مبالغ كبيرة للحفاظ على عوائد المساهمين بسبب الانخفاض الأخير في أسعار النفط، كما لاحظ محللون من RBC Capital Markets. هذه هي التطورات الأخيرة التي شكلت المشهد المالي للشركة.
أخيرًا، دفعت إكسون موبيل، إلى جانب شركات استكشاف الطاقة الأمريكية الكبرى الأخرى، أكثر من 42 مليار دولار للحكومات الأجنبية، وهو رقم يتجاوز بشكل كبير مدفوعاتها داخل الولايات المتحدة، وفقًا للإفصاحات بموجب لائحة جديدة للجنة الأوراق المالية والبورصات.
رؤى InvestingPro
يوفر تقرير 8-K الأخير لإكسون موبيل وتحليل بنك سكوتيا لمحة عن الأداء المتوقع للشركة، ولكن البيانات الإضافية من InvestingPro تقدم منظورًا أوسع. مع قيمة سوقية تبلغ 554.69 مليار دولار، تظل إكسون موبيل من الشركات الثقيلة في قطاع الطاقة. يشير مضاعف الربحية للشركة البالغ 14.94 إلى تقييم متواضع نسبيًا مقارنة ببعض أسهم النمو، مما قد يكون جذابًا للمستثمرين الذين يركزون على القيمة.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على التاريخ القوي لتوزيعات الأرباح لإكسون موبيل، حيث رفعت توزيعات الأرباح لمدة 41 عامًا متتالية وحافظت على المدفوعات لمدة 54 عامًا. هذا الاتساق ملحوظ بشكل خاص في قطاع الطاقة الدوري. قد يكون عائد توزيعات الأرباح الحالي البالغ 3.1% جذابًا للمستثمرين الذين يركزون على الدخل، خاصة بالنظر إلى سجل الشركة في نمو توزيعات الأرباح.
على الرغم من الانخفاض الطفيف المتوقع في الأرباح الفصلية المذكورة في المقال، تظهر بيانات InvestingPro أن إكسون موبيل كانت مربحة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية، مع عائد قوي على مدى السنوات الخمس الماضية. يتم تداول سهم الشركة بالقرب من أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا، وهو ما يتماشى مع النظرة الإيجابية التي يشير إليها السعر المستهدف الذي حافظ عليه بنك سكوتيا.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون إلى تعمق أكبر في الوضع المالي وآفاق إكسون موبيل، يقدم InvestingPro 11 نصيحة إضافية، مما يوفر تحليلاً أكثر شمولاً لموقف الشركة في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا