Investing.com - شهدت أسواق السلع والعملات انخفاضاً ملحوظاً خلال اللحظات القليلة الماضية من تعاملات يوم الأربعاء مع ارتفاع قيمة الدولار الأمريكي، حيث يأتي ذلك بالتزامن مع فوز دونالد ترامب في الانتخابات الرئاسية الأمريكية.
أعلن ترامب فوزه في الانتخابات الرئاسية في وقت مبكر من صباح اليوم، حيث تفوق المرشح الجمهوري على كامالا هاريس في أصوات المجمع الانتخابي المتوقعة في الانتخابات الرئاسية.
كان من المتوقع أن تخاطب هاريس أنصارها مساء الثلاثاء في جامعة هوارد، وهي الجامعة الأم للديمقراطيين، في واشنطن العاصمة. لكن نائبة الرئيس اختارت عدم التحدث، وتخطط بدلاً من ذلك للقيام بذلك في وقت لاحق من يوم الأربعاء.
ومنذ قليل، أعلنت شبكة فوكس نيوز الأمريكية عن فوز الرئيس السابق دونالد ترامب على نائبة الرئيس كامالا هاريس في انتصار يمنحه ولاية ثانية في البيت الأبيض بعد دورة انتخابية تاريخية مليئة بالأحداث غير المسبوقة ومحاولتي اغتيال.
وهو النبأ الذي أكده رئيس مجلس النواب الأمريكي، مايك جونسون، منذ قليل، حيث أعلن أن ترامب هو الفائز في سباق الانتخابات الرئاسية الأمريكية لعام 2024.
سيكون ترامب أول رئيس يخدم ولايتين غير متتاليتين منذ غروفر كليفلاند في عام 1892، وهو ثاني رئيس في التاريخ الأميركي يحقق ذلك، حيث يأتي ذلك بعد حصوله على 277 صوتًا متجاوزًا الـ 270 صوتًا اللازمين للفوز بشكل مباشر في الانتخابات الرئاسية الأمريكية، فيما حصلت هاريس على 226 صوتًا حتى الآن.
تأثير ارتفاع الدولار على أسعار السلع
تراجعت أسعار النفط وفول الصويا بنسبة 1.5% تقريباً، في حين انخفض النحاس بنسبة تزيد عن 2% خلال تداولات اليوم نتيجة الضغط الناتج عن ارتفاع الدولار. فيما شهدت المعادن النفيسة، بما في ذلك الذهب، تراجعًا أيضًا.
وقال أولي هانسن، رئيس استراتيجيات السلع في بنك ساكسو، لوكالة رويترز: "هذا هو رد الفعل الأولي في أسواق السلع تجاه عملية فرز الأصوات في الولايات المتحدة، والنتائج الأولية التي تشير إلى فوز ترامب."
وأضاف هانسن أن السيناريو المحتمل لولاية ثانية لترامب قد يؤدي إلى فرض تعريفات جمركية على السلع الصينية، مما يضر بالمعادن، حيث تعتبر الصين أكبر مستهلك للنحاس وخام الحديد والصلب. كما أشار إلى أن انخفاض أسعار النفط يأتي نتيجة المخاوف بشأن النمو الاقتصادي، حيث أن الرسوم الجمركية ليست إيجابية للطلب العالمي.
مخاطر محتملة على الصناعة الصينية وإمدادات النفط العالمية
يمكن أن تواجه صناعات المعادن والصلب الصينية تحديات إذا عاد ترامب إلى البيت الأبيض، حيث تعهد بفرض رسوم جمركية تصل إلى 60% على السلع الصينية لدعم التصنيع الأمريكي. ووفقاً لتصريح جي شين، نائب مدير مركز أبحاث لانجي ستيل، "ستتعرض أسعار الصلب في الصين لمزيد من الضغط الهبوطي إذا فاز ترامب، وقد تواجه شركات الصلب المحلية خسائر أكبر."
كما أن إمدادات النفط العالمية قد تتعرض للاضطراب في حال شددت إدارة ترامب العقوبات على صادرات النفط من إيران، والتي تصدر حوالي 1.3 مليون برميل يومياً. ويشير سول كافونيك، محلل الطاقة في MST ماركي، إلى أن ترامب قد يدعم موقفاً عسكرياً أكثر تشدداً تجاه إيران، مما يزيد من خطر تصاعد عسكري قد يؤثر على إمدادات النفط في المنطقة.
تأثير فوز ترامب على الزراعة والذهب
في قطاع الزراعة، قد تضطر بكين للرد بفرض رسوم جمركية انتقامية على صادرات فول الصويا الأمريكية إذا فاز ترامب وفرض رسوم جديدة على السلع الصينية. وعلى الرغم من أن الصين خفضت اعتمادها على واردات فول الصويا الأمريكية، إلا أن هذا المحصول لا يزال يشكل أكبر صادرات زراعية أمريكية إلى الصين.
أما الذهب، فقد تراجع بعد وصوله إلى مستوى قياسي بلغ 2790.15 دولاراً للأونصة الأسبوع الماضي، ومع ذلك من المتوقع أن يعود للارتفاع على المدى المتوسط والبعيد، حيث يعتبر الذهب ملاذاً آمناً ضد عدم اليقين الجيوسياسي والاقتصادي، ويزدهر عادةً في بيئة ذات معدلات فائدة منخفضة.
يبدأ الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي اجتماعاً لمدة يومين يوم الأربعاء، ومن المتوقع أن يقوم بخفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، ولكن فوز ترامب قد يعقد النظرة المستقبلية لأسعار الفائدة في الولايات المتحدة.
ويقول مات سيمبسون، كبير المحللين في سيتي إندكس: "على الرغم من أن الأسواق تدعم بشكل كامل خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس – وهو أمر يبدو مرجحاً هذا الأسبوع – إلا أنهم قد يتجنبون إرسال رسالة واضحة بشأن أي خفض قادم." وأضاف: "قد يؤثر ذلك سلباً على الذهب على المدى القصير، رغم أنني أعتقد أن أي تراجع سيبقى ضحلاً، حيث سيستمر الذهب في تلقي التدفقات كملاذ آمن في الأيام الأولى لرئاسة ترامب."
ارتفاع الدولار وتداعياته على العملات العالمية
وصل الدولار إلى أقوى مستوى له منذ عام، حيث تصاعدت التكهنات بفوز ترامب في السباق الرئاسي، مما أدى إلى ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية نتيجة التوقعات بأن سياساته ستحافظ على معدلات الفائدة الأمريكية مرتفعة.
قفز الدولار مقابل جميع العملات الرئيسية، حيث ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 1.7%، وهو أعلى ارتفاع له في أربع سنوات، ليصل إلى أعلى مستوى منذ نوفمبر 2023.
سجل اليورو أسوأ أداء بين العملات العشر الكبرى، حيث انخفض بنسبة تصل إلى 2.1% إلى أدنى مستوى له منذ يونيو. كما تراجع الين والدولار الأسترالي والفرنك السويسري بنسبة تزيد عن 1%.
تراجع البيزو المكسيكي واحتمالات التأثيرات الاقتصادية
انخفض البيزو المكسيكي إلى أدنى مستوى له منذ أكثر من عامين، حيث تستعد الأسواق لفوز ترامب في الانتخابات الأمريكية، مما زاد من تقلبات الأسواق وضعفها.
ووصل البيزو إلى أدنى مستوى له عند 20.8038 مقابل الدولار، منخفضاً بأكثر من 3% عن إغلاقه السابق، وهو أكبر تراجع له منذ انتخابات المكسيك الصيف الماضي. ورغم أن عملات الأسواق الناشئة عانت بشكل عام من ارتفاع الدولار، إلا أن البيزو تكبد بعض أكبر الخسائر.
وقال كريس تيرنر، رئيس الأسواق العالمية في بنك ING: "لقد تعرض البيزو المكسيكي لضربة قوية." وأشار إلى أن التقلبات العالية تقوض أيضاً استراتيجية التجارة بالفائدة، وأنه من الصعب استبعاد احتمال وصول البيزو إلى 22.00 خلال الأسابيع المقبلة.
بعد فوز ترامب بالرئاسة عام 2016، هبط البيزو بنحو 8.5% مقابل الدولار إلى أدنى مستوى تاريخي في ذلك الوقت.
كانت الأسواق تشعر بالقلق من أن الجارة الجنوبية للولايات المتحدة قد تواجه حواجز تجارية في ظل رئاسة ترامب، خاصة بعد أن هدد بفرض ضرائب على الصادرات المكسيكية بسبب الهجرة غير الشرعية عبر حدودها.
قال تيرنر إن عام 2025 قد يكون "عامًا صعبًا على البيزو" إذا رفض الرئيس المفترض ترامب في تجديد اتفاقية الولايات المتحدة والمكسيك وكندا في عام 2026. واتفاقية الولايات المتحدة والمكسيك وكندا هي اتفاقية التجارة التي دخلت حيز التنفيذ في عام 2020.