يوم الثلاثاء، رفعت شركة Evercore ISI تصنيفها لأسهم PagSeguro (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: PAGS)، حيث انتقلت من In Line إلى Outperform. كما قامت الشركة أيضًا بزيادة السعر المستهدف إلى 18.00 دولارًا أمريكيًا، وهو ارتفاع كبير عن الهدف السابق البالغ 12.00 دولارًا أمريكيًا. يعكس هذا التعديل النظرة الإيجابية للأداء المالي للشركة على مدى السنوات القليلة المقبلة.
وقال المحلل: "نحن نرى العديد من الرياح الخلفية الدورية والعلمانية التي تخلق انعطافًا في نمو الإيرادات والأرباح".
وتشمل هذه العوامل النمو المتسارع لإجمالي حجم المدفوعات (TPV) مدفوعًا بالشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم (SMBs)، واستقرار معدلات الاستحواذ، وزيادة في إجمالي عوائد الأرباح. بالإضافة إلى ذلك، تتوقع الشركة ارتفاعًا في ودائع العملاء وانخفاضًا في أسعار الفائدة مما يساهم في نمو الشركة.
تشير توقعات المحللين إلى أن PagSeguro ستشهد تسارعًا كبيرًا في نمو القيمة السوقية الإجمالية في السنوات القادمة، مع توقع أن تصل إلى 17% في عام 2024 و13% في عام 2025، مقارنةً بنسبة 12% في عام 2023. ومن المتوقع أن يكون هذا النمو مدعومًا بتركيز الشركة الاستراتيجي على التجار من الشركات الصغيرة والمتوسطة ذات القيمة العالية والبيع المتبادل للخدمات ذات القيمة المضافة والحلول المصرفية.
وتتوقع Evercore ISI أيضًا أن تبدأ معدلات الاستحواذ الصافية لشركة PagSeguro في الاستقرار بدءًا من عام 2025 مع تباطؤ استنزاف التجار ذوي القيمة المنخفضة من التجار الصغار. ومن المرجح أن يساهم هذا الاستقرار في تعزيز الصحة المالية للشركة.
وعلاوة على ذلك، تتوقع الشركة أن تستفيد شركة PagSeguro من انخفاض ضغط الهامش بسبب انخفاض النفقات المالية، والتي من المتوقع أن تنتج عن انخفاض أسعار الفائدة في البرازيل وزيادة ودائع العملاء التي توفر مصدر تمويل أكثر تكلفة لأعمال الشركة في مجال الدفع المسبق.
وأخيراً، تتوقع شركة Evercore ISI أنه مع استقرار النفقات الرأسمالية كنسبة مئوية من الإيرادات، فإن تأثير الاستهلاك والإطفاء، بما في ذلك شطب نقاط البيع (POS)، سيقل في عامي 2025 و2026، مما يؤدي إلى تحسين الهوامش. إن تقديرات الشركة لأرباح السهم الواحد (EPS) لشركة PagSeguro للفترة من 2024 إلى 2026 أعلى بنسبة 4% و6% و13% من التقديرات الحالية على التوالي.
رؤى InvestingPro
بعد التقييم المتفائل من قبل Evercore ISI، حظيت شركة PagSeguro (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: PAGS) باهتمام كبير على InvestingPro، حيث تقدم المقاييس المالية للشركة وسلوك السوق رؤى إضافية. وفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة PagSeguro 4.4 مليار دولار، مع نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) البالغة 13.55، والتي يتم تعديلها إلى 9.12 أكثر جاذبية عند النظر إلى الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023. وهذا يشير إلى أن الشركة تُقيّم حاليًا بشكل إيجابي في السوق مقارنة بأرباحها.
تُسلط InvestingPro Tips الضوء على أن استراتيجية الإدارة القوية لإعادة شراء الأسهم قد تكون علامة على الثقة في قيمة الشركة، وهو ما يتماشى مع الموقف الإيجابي لشركة Evercore ISI. بالإضافة إلى ذلك، شهدت الشركة ارتفاعًا كبيرًا في الأسعار على مدار الأشهر الستة الماضية، حيث بلغ إجمالي العائد 67.51%، مما يشير إلى الأداء القوي الذي حققته الشركة مؤخرًا والذي قد يثير اهتمام المستثمرين الذين يبحثون عن النمو.
علاوة على ذلك، مع قيام المحللين بمراجعة أرباحهم بالزيادة للفترة القادمة، والتنبؤ بالربحية هذا العام، يبدو المستقبل واعدًا لشركة PagSeguro. بالنسبة للقراء المهتمين بالتعمق أكثر في البيانات المالية لشركة PagSeguro وأداء السوق، تقدم InvestingPro مجموعة من النصائح الإضافية - هناك 9 نصائح أخرى من InvestingPro متاحة لـ PagSeguro. قد تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات مستنيرة.
بالنسبة لأولئك الذين يفكرون في الاشتراك في InvestingPro، تذكر استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro و Pro+. قد تكون هذه هي اللحظة المناسبة للاستفادة من التحليلات والتوقعات المفصلة التي توفرها InvestingPro.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.