أعلنت شركة Enterprise Products Partners L.P. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: EPD) عن بداية قوية لعام 2024، حيث أعلن الرئيسان التنفيذيان المشاركان جيم تيج وراندي فاولر عن زيادة بنسبة 7% في إجمالي هامش التشغيل الإجمالي إلى 2.5 مليار دولار أمريكي للربع الأول من العام مقارنة بالعام السابق. ويعزى النمو إلى الأصول الجديدة وارتفاع صافي أحجام المحطات البحرية الصافية. كما أوضحت الشركة أيضًا توسعها في قطاع معالجة الغاز الطبيعي في منطقة بيرميان وناقشت الاستراتيجيات المالية، بما في ذلك خطط التوزيع والاستثمار الرأسمالي.
النتائج الرئيسية
- ارتفع إجمالي هامش التشغيل الإجمالي بنسبة 7% ليصل إلى 2.5 مليار دولار في الربع الأول.
- النمو مدفوعًا بالأصول الجديدة وزيادة صافي أحجام المحطات البحرية.
- يجري العمل على توسيع البنية التحتية لمعالجة الغاز الطبيعي في بيرميان.
- تهدف الشركة إلى تصدير 100 مليون برميل شهرياً، باستثناء مشروع "سبوت".
- تشمل التحديثات المالية صافي الدخل والتدفق النقدي المعدل والتوزيعات والاستثمارات الرأسمالية.
- لا تزال المناقشات بشأن تسويق المشروع جارية، في انتظار العقود اللازمة.
- يحقق مشروع تكساس ويسترن برودكتس أرقامًا قياسية في الحجم، مع تحقيق هوامش الربح المستهدفة.
- التخصيصات الجديدة وتوسعات التجميع في منطقتي ديلاوير وميدلاند.
- يتم استخدام أكثر من 91% من طاقة المصنع.
- قد تتسع أسعار البروبان المحلية حتى تتوفر طاقة تصديرية جديدة.
- من المتوقع أن يستمر الطلب العالمي القوي على غاز البترول المسال.
- فترة تعطل مرتقبة في أصول وينك إلى ويبستر في يونيو.
- ثبات مستويات النشاط في منطقة بيرميان، وعدم تأثرها بضعف أسعار الغاز الطبيعي.
- من المتوقع أن تستمر المساهمات الإيجابية من تعزيز الأوكتان و PDH.
- يهدف تخصيص رأس المال المستقبلي إلى تخصيص 55-60% من التدفق النقدي المعدل للتوزيعات وعمليات إعادة الشراء.
- إمكانية زيادة عمليات إعادة الشراء في حالة اضطراب السوق.
توقعات الشركة
- تخطط الشركة لتخصيص 55-60% من التدفق النقدي المعدل من العمليات للتوزيعات وإعادة الشراء.
- ترى فرصًا للنمو العضوي في منطقة بيرميان وفوائد المصب.
- تهدف إلى تحقيق نمو عضوي يتراوح بين 2 و2.5 مليار دولار أمريكي في النمو العضوي بحلول عام 2026.
أبرز الملامح الهبوطية
- تأثير غير مؤكد على العملاء من فترة التعطل القادمة في أصول Wink to Webster.
- قد ترتفع أسعار البروبان محليًا حتى يتم إدخال طاقة تصديرية جديدة.
أبرز الملامح الصعودية
- من المتوقع استمرار الطلب العالمي القوي على غاز البترول المسال.
- استمرار المساهمات الإيجابية من تعزيز الأوكتان وغاز البترول المسال على مدار العام.
- عزز اتساع هوامش أسعار غاز البترول المسال وغاز البترول المسال في الربع الأول هوامش الربح الإجمالية.
الأخطاء
- لم تتم مناقشة أي إخفاقات محددة خلال مكالمة الأرباح.
أبرز الأسئلة والأجوبة
- استفسر نيل دينجمان من Truist Securities عن تخصيص رأس المال في المستقبل.
- أكد برنت سيكريست على اتباع نهج متوازن للتوزيعات وإعادة الشراء، مع التركيز على فرص النمو العضوي.
- أشار راندي فاولر إلى زيادة المرونة في عمليات إعادة الشراء مع نمو الأرباح والتدفقات النقدية، وإمكانية تحقيق المزيد في حالة حدوث اضطرابات في السوق.
- من المتوقع أن يتراوح نطاق نمو النفقات الرأسمالية من 3.25 إلى 3.75 مليار دولار للفترة 2024-2025، مع تطبيع إلى 2-2.5 مليار دولار في الفترة 2026-2027.
InvestingPro Insights
أظهرت شركة Enterprise Products Partners L.P. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: EPD) مرونة وإمكانات نمو، كما يتضح من تقرير أرباحها الأخير. ولمزيد من الفهم للصحة المالية للشركة وإمكاناتها الاستثمارية، دعونا ننظر في بعض المقاييس والرؤى الرئيسية من InvestingPro.
بيانات InvestingPro:
- القيمة السوقية (معدلة): 61.0 مليار دولار أمريكي
- نسبة السعر إلى الربحية (المعدلة) لآخر اثني عشر شهرًا اعتبارًا من الربع الرابع 2023: 11.3
- عائد توزيعات الأرباح اعتبارًا من أحدث البيانات: 7.34%
نصائح InvestingPro:
- تتمتع EPD بتاريخ طويل في مكافأة مساهميها، حيث رفعت توزيعات أرباحها لمدة 27 عامًا متتالية، مما يدل على التزامها بتحقيق عوائد ثابتة.
- أظهر المحللون ثقتهم في أداء EPD، حيث قام 3 محللين بمراجعة أرباحهم بالزيادة للفترة القادمة، مما يشير إلى إمكانية استمرار النمو المالي.
للمستثمرين الذين يبحثون عن المزيد من التحليلات المتعمقة والنصائح الإضافية من InvestingPro حول Enterprise Products Partners L.P.، يرجى زيارة https://www.investing.com/pro/EPD. هناك أكثر من 10 نصائح إضافية متاحة على موقع InvestingPro، مما يوفر نظرة شاملة على البيانات المالية للشركة ومركزها في السوق. تذكّر، يمكنك استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.