مكالمة الأرباح: سي إن إتش إندستريال تواجه تحديات وتراجع توقعات العام بأكمله

أعلنت شركة CNH Industrial (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: CNHI) عن الربع الأول من عام 2024 الذي شهد تحديات في عام 2024، مع انخفاض الطلب في أمريكا الجنوبية وأوروبا، مما أدى إلى انخفاض الإيرادات المجمعة بنسبة 10%. على الرغم من الانكماش، حافظت الشركة على مكاسب التسعير والربحية، مع التركيز على كفاءة التكلفة والتطوير التكنولوجي والابتكار.

كما سلطت مكالمة الأرباح، التي قادها الرئيس التنفيذي المنتهية ولايته سكوت واين، الذي قدم خليفته جيريت ماركس، الضوء على التحركات الاستراتيجية للشركة، بما في ذلك إطلاق تطبيق Field Ops، وهو تطبيق رقمي جديد، وشراكة اتصال بالأقمار الصناعية مع Intelsat. انخفض صافي المبيعات الصناعية بنسبة 14%، وبلغت ربحية السهم المعدلة 0.33 دولار أمريكي.

وشهد صافي المبيعات الزراعية انخفاضًا بنسبة 14%، بينما انخفض صافي مبيعات قطاع الإنشاءات بنسبة 11%. ومع ذلك، سجلت الخدمات المالية زيادة في صافي الدخل بلغت 40 مليون دولار. وبالنظر إلى المستقبل، عدلت CNH توقعاتها للعام بأكمله، متوقعة انخفاضًا في صافي المبيعات الزراعية والصناعية وتقدير التدفق النقدي الحر الصناعي عند 1.1-1.3 مليار دولار، مع توقع ربحية السهم الواحد من 1.45-1.55 دولار.

النتائج الرئيسية

• سجلت CNH Industrial انخفاضًا بنسبة 10% في الإيرادات المجمعة مع انخفاض صافي المبيعات الصناعية بنسبة 14%.
• وبلغت ربحية السهم المعدلة 0.33 دولار أمريكي، مع التركيز على الحفاظ على الأسعار والربحية.
• تعطي الشركة الأولوية لكفاءة التكلفة والابتكار التكنولوجي.
• انخفض صافي المبيعات الزراعية بنسبة 14% وصافي مبيعات قطاع الإنشاءات بنسبة 11%.
• وشهدت الخدمات المالية زيادة في صافي الدخل بقيمة 40 مليون دولار أمريكي.
• تمت مراجعة توقعات العام بأكمله، مع انخفاض متوقع في صافي المبيعات وتدفق نقدي حر صناعي متوقع يتراوح بين 1.1 و1.3 مليار دولار أمريكي.
• أكملت الشركة إعادة شراء أسهم بقيمة مليار دولار أمريكي وبدأت برنامجاً جديداً بقيمة 500 مليون دولار أمريكي.
• أعلن الرئيس التنفيذي سكوت واين عن مغادرته، ومن المقرر أن يتولى جيريت ماركس منصب الرئيس التنفيذي.

توقعات الشركة

• تتوقع CNH Industrial انخفاضًا في صافي المبيعات الزراعية بنسبة 11-15%.
• من المتوقع أن ينخفض صافي المبيعات الصناعية بنسبة 10-14%.
• تتوقع الشركة إعادة ما يقرب من 100% من التدفق النقدي الصناعي الحر إلى المساهمين.
• تتراوح توقعات ربحية السهم لكامل العام بين 1.45 دولار و1.55 دولار.

أبرز الملامح الهبوطية

• كان هناك انخفاض في الطلب في أمريكا الجنوبية وأوروبا، مما أثر على المبيعات.
• شهد قطاعا الزراعة والبناء انخفاضاً في المبيعات.
• تواجه الشركة منافسة شديدة من الشرق الأقصى، لا سيما في التسعير.

أبرز الملامح الصعودية

• حافظت CNH Industrial على مكاسب الربحية على الرغم من الانكماش.
• تعمل الشركة على تحقيق وفورات في تكاليف الإنتاج وإعادة الهيكلة.
• حققت الخدمات المالية أداءً جيداً مع زيادة صافي الدخل.
• من المتوقع أن يؤدي إدخال العمليات الميدانية والتعاون مع إنتلسات إلى دفع عجلة النمو.

الإخفاقات

• لم تحقق CNH Industrial أهداف المبيعات المتوقعة بسبب انخفاض الطلب.
• زادت حالات التأخر في السداد، لا سيما في أمريكا الجنوبية.

أبرز الملامح الرئيسية

• من المتوقع حدوث أسوأ انخفاض في الإنتاج على أساس سنوي في الربع الثاني.
• تهدف الشركة إلى زيادة مبيعات التجزئة والاستحواذ على حصة سوقية.
• رفضت سكوت واين التعليق على الدورة الزراعية والحصة السوقية لعام 2025.
• تركز الشركة على التسليم للعملاء والعمل عن كثب مع الوكلاء.

اتسم الربع الأول من عام 2024 لشركة CNH Industrial بسلسلة من التحديات، بما في ذلك انخفاض الطلب في الأسواق الرئيسية والضغوط التنافسية. ومع ذلك، فإن مبادرات الشركة الاستراتيجية وتركيزها على الابتكار، بالإضافة إلى نهجها المنضبط في التسعير وتدابير توفير التكاليف، تضعها في وضع يمكنها من التعامل مع ديناميكيات السوق الحالية وإرساء الأساس للنمو المستقبلي. مع انتقال القيادة إلى جيريت ماركس، تظل CNH Industrial واثقة في استراتيجيتها وقدرتها على تعزيز مكانتها في السوق.

InvestingPro Insights

يعكس الربع الأول من عام 2024 لشركة CNH Industrial (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز CNHI) فترة من التكيف وإعادة التموضع الاستراتيجي. يمكن فهم الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق بشكل أكبر من خلال فحص المقاييس الرئيسية من InvestingPro. مع رسملة سوقية تبلغ 14.5 مليار دولار أمريكي ونسبة مكرر ربحية منخفضة تبلغ 6.55، يتم تداول CNH Industrial بتقييم جذاب بالنسبة لنمو الأرباح على المدى القريب.

يشير هذا المضاعف المنخفض للأرباح، الذي تم تعديله إلى 6.06 للأشهر الاثني عشر الماضية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، إلى أن السهم قد يكون مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية، خاصة بالنظر إلى نمو أرباح الشركة المستمر على مدى السنوات الأربع الماضية.

تشمل نصائح InvestingPro ذات الصلة بشكل خاص بالوضع الحالي لشركة CNH Industrial عبء الديون الكبير على الشركة، وهو أمر مهم للمستثمرين. على الجانب الإيجابي، تشير استراتيجية الإدارة القوية لإعادة شراء الأسهم إلى الثقة في القيمة الجوهرية للشركة، وهو شعور يعكسه عائد توزيعات الأرباح بنسبة 4.15% وفقًا لأحدث البيانات. علاوة على ذلك، توفر ربحية الشركة على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، بالإضافة إلى الأصول السائلة التي تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل، درجة من الاستقرار المالي في سوق متقلبة.

بالنسبة للقراء الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في الفروق المالية الدقيقة لشركة CNH Industrial، تقدم InvestingPro رؤى إضافية، بما في ذلك حقيقة أن 5 محللين قد قاموا بمراجعة أرباحهم بالخفض للفترة القادمة، وأن المحللين يتوقعون انخفاض المبيعات في العام الحالي. مع توفر ما مجموعه 11 نصيحة إضافية من InvestingPro، يمكن للمستثمرين الحصول على فهم أكثر شمولاً لآفاق شركة CNH Industrial والتحديات التي تواجهها.

للوصول إلى هذه الرؤى، تفضل بزيارة https://www.investing.com/pro/CNHI وفكر في استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro و Pro+. يمكن لهذا العرض تزويد المستثمرين بأدوات قيمة لاتخاذ قرارات مستنيرة في بيئة السوق المعقدة.

هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.