مكالمة الأرباح: بيلدن تتجاوز توجيهات الربع الأول بنتائج قوية وعمليات استحواذ قوية

أعلنت شركة Belden Inc. (BDC) عن بداية قوية لعام 2024، متجاوزةً بذلك توجيهاتها الخاصة بإيرادات الربع الأول وربحية السهم الواحد (EPS). وحققت الشركة عائدات بقيمة 536 مليون دولار أمريكي وعائدات ربحية للسهم الواحد بقيمة 1.24 دولار أمريكي، مع بيئة طلب مستقرة ساهمت في زيادة الطلبات بنسبة 5٪ على التوالي. كما أعلنت بيلدن عن استحواذها الاستراتيجي على شركة Precision Optical Technologies مقابل 290 مليون دولار، بهدف توسيع نطاق حضورها في قطاع المؤسسات وأسواق النطاق العريض.

وعلى الرغم من الانكماش في قطاع الحلول وانخفاض الرصيد النقدي، فقد أعادت الشركة 58 مليون دولار أمريكي إلى المساهمين وحافظت على تدفق نقدي حر قوي. واستشرافاً للمستقبل، تتوقع بيلدن استمرار انخفاض الطلب من العملاء ولكن مع استقرار الطلب النهائي، متوقعةً أن تتراوح إيرادات الربع الثاني بين 565 مليون دولار و580 مليون دولار، مع توقعات ربحية السهم المعدلة من 1.30 إلى 1.40 دولار.

الوجبات السريعة الرئيسية

• بلغت عائدات بيلدن في الربع الأول 536 مليون دولار، مع ربحية السهم المعدلة 1.24 دولار، متفوقة بذلك على التوجيهات.
• شهدت الشركة زيادة متسلسلة بنسبة 5% في الطلبات، محققةً نسبة دفتر إلى فاتورة بلغت 1.03.
• تم الاستحواذ على شركة Precision Optical Technologies مقابل 290 مليون دولار أمريكي، ومن المتوقع أن يتم إغلاق الصفقة في الربع الثاني.
• تمت إعادة أكثر من 58 مليون دولار إلى المساهمين من خلال إعادة شراء الأسهم.
• بلغ التدفق النقدي الحر لشركة Belden للأشهر الاثني عشر اللاحقة 241 مليون دولار، مع رافعة مالية منخفضة تبلغ 1.6 ضعف.
• شهد قطاع الحلول انخفاضاً بنسبة 15% على أساس سنوي، مع انخفاض هوامش الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء إلى 11%.
• انخفض النقد والنقد المعادل إلى 507 مليون دولار من 597 مليون دولار في الربع السابق.
• تهدف الشركة إلى الحفاظ على صافي الرافعة المالية على المدى الطويل حول 1.5 مرة، وتتوقع أن تصل إلى ضعفين بعد الاستحواذ.
• بالنسبة للربع الثاني، تتوقع بيلدن إيرادات تتراوح بين 565 مليون دولار و580 مليون دولار وعائدات معدلة للسهم الواحد تتراوح بين 1.30 و1.40 دولار.
• تؤكد بيلدن مجددًا على هدفها البالغ 8 دولارات للسهم الواحد بحلول عام 2025 وتخطط لتجاوز ضعف السوق واكتساب حصة سوقية.

توقعات الشركة

• تتوقع بيلدن استقرار الطلب النهائي مع زيادة طفيفة في الإيرادات في الربع الثاني.
• تحافظ الشركة على هدفها طويل الأجل المتمثل في تحقيق 8 دولارات للعائد على السهم بحلول عام 2025.

النقاط البارزة الهبوطية

• انخفضت الطلبات في حلول المؤسسات بنسبة 4% على أساس ربع سنوي و11% على أساس سنوي.
• كان أداء قطاع الحلول أضعف، مع انخفاض بنسبة 15٪ وانخفاض هوامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك والاستقطاعات.

أبرز الملامح الصعودية

• من المتوقع أن يؤدي الاستحواذ على شركة Precision Optical Technologies إلى تعزيز النمو في أسواق النطاق العريض ومراكز البيانات.
• بيلدن في وضع يسمح لها بالاستفادة من اتجاهات إعادة التصنيع والتعرض الجغرافي.

الإخفاقات

• يؤثر حجم إعادة التخزين في السوق على المبيعات في مختلف القطاعات، بما في ذلك المباني الصناعية والذكية.

أبرز الأسئلة والأجوبة

• تعمل حلول بيلدن للشبكات والبيانات على تمكين الذكاء الاصطناعي واكتساب حصة سوقية في القطاع الصناعي.
• سيكون تكامل شركة Precision Optical في البداية جزءًا من حزم المنتجات، مع وجود خطط لمزيد من الحلول المقيدة في المستقبل.
• تحدث عمليات التخزين على مستويات التوزيع والمستخدم النهائي ومصنعي المعدات الأصلية، مما يؤثر بشكل كبير على المبيعات.

بينما تتنقل بيلدن في بيئة السوق الحالية، تهدف التحركات الاستراتيجية للشركة، مثل الاستحواذ على شركة Precision Optical Technologies، إلى تعزيز مكانتها في السوق وتحقيق أهداف النمو على المدى الطويل. ومن خلال التركيز على تنفيذ الاستراتيجيات من خلال نقاط الضعف المؤقتة في السوق، تستعد بيلدن للاستفادة من الفرص الناشئة والحفاظ على التزامها بتحقيق القيمة للمساهمين.

InvestingPro Insights

أظهرت شركة Belden Inc. (BDC) أداءً قويًا على مدار الأشهر الماضية، وهو ما يتماشى مع توقعات الشركة المتفائلة ومبادراتها الاستراتيجية. فيما يلي بعض الرؤى المستندة إلى أحدث بيانات ونصائح InvestingPro:

بيانات InvestingPro:

• القيمة السوقية: 3.61 مليار دولار

• نسبة السعر إلى الأرباح (المعدلة): 13.32، مما يشير إلى تقييم أكثر جاذبية مقارنةً بنسبة السعر إلى الأرباح غير المعدلة البالغة 15.39.

• إجمالي العائد السعري لمدة 6 أشهر: 41.91%، مما يعكس ارتفاعًا كبيرًا في سعر سهم Belden خلال فترة قصيرة نسبيًا.

نصائح InvestingPro:

• أظهرت إدارة شركة بيلدن ثقتها في قيمة الشركة من خلال عمليات إعادة شراء الأسهم بقوة، وهي خطوة تشير غالبًا إلى الاعتقاد بأن السهم مقوم بأقل من قيمته الحقيقية.

• حافظت الشركة على توزيعات الأرباح الموزعة لمدة 21 عامًا متتالية، مما يدل على التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين حتى في ظل تقلبات السوق.

تُشير هذه المقاييس والإجراءات الإدارية إلى وجود مركز مالي قوي وتركيز على قيمة المساهمين، الأمر الذي قد يثير اهتمام المستثمرين الذين يبحثون عن أسهم مستقرة تدفع أرباحًا مع إمكانية زيادة رأس المال. علاوة على ذلك، ومع توقعات المحللين بأن شركة بيلدن ستحقق أرباحًا هذا العام وبالنظر إلى العائد القوي على مدى الأشهر الثلاثة الماضية، يبدو أن الشركة تتحرك في السوق بفعالية.

بالنسبة للقراء المهتمين بإجراء تحليل أعمق، يقدم InvestingPro رؤى ومقاييس إضافية عن شركة Belden Inc. ولاستكشافها، يرجى استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي Pro و Pro+. هناك 6 نصائح أخرى من InvestingPro متاحة لشركة Belden Inc. والتي يمكن العثور عليها على https://www.investing.com/pro/BDC، مما يوفر رؤية أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة وأداء السوق.

هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.