أعلنت شركة GFL البيئية (GFL) عن تحقيقها لربع أول قوي في عام 2024، متجاوزةً التوقعات مع زيادة ملحوظة في الأسعار واستراتيجية استحواذ قوية. فقد شهدت الشركة زيادة بنسبة 7.7% في الأسعار، وعلى الرغم من انخفاض نمو الحجم بنسبة 3%، إلا أنها في طريقها لتلبية توقعات حجم أعمالها للعام بأكمله أو تجاوزها. بلغ إجمالي استثمارات النمو في شركة GFL البيئية 62 مليون دولار أمريكي في هذا الربع، بما يتماشى مع خطتها لاستثمار 250 مليون دولار أمريكي إلى 300 مليون دولار أمريكي على مدار العام.
أكملت الشركة بنجاح ست عمليات استحواذ في قطاع النفايات الصلبة، متوقعةً نمواً عضوياً كبيراً من هذه التحركات الاستراتيجية. تم رفع الأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء للعام إلى 2.23 مليار دولار، مع توقعات بمزيد من التوسع في الهامش. كما حصلت شركة GFL البيئية أيضاً على تصنيف ائتماني مطور من وكالة ستاندرد آند بورز وهي تحت المراقبة الائتمانية الإيجابية من قبل وكالات التصنيف، مما يشير إلى توقعات مالية متفائلة.
الوجبات السريعة الرئيسية
- أعلنت شركة GFL البيئية عن زيادة بنسبة 7.7% في الأسعار وانخفاض بنسبة 3% في نمو الحجم للربع الأول من عام 2024.
- لا تزال الشركة واثقة من تلبية أو تجاوز توجيهاتها للحجم والسعر للعام بأكمله.
- تم استثمار 62 مليون دولار أمريكي في استثمارات النمو في الربع الأول، مع هدف العام بأكمله من 250 مليون دولار إلى 300 مليون دولار.
- تم الانتهاء من ست عمليات استحواذ في قطاع النفايات الصلبة، ومن المتوقع أن تدفع النمو العضوي.
- تمت زيادة الأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء لعام 2024 إلى 2.23 مليار دولار.
- تم الحصول على ترقية التصنيف الائتماني من وكالة ستاندرد آند بورز ومراقبة ائتمانية إيجابية من وكالات التصنيف.
- بالنسبة للربع الثاني، من المتوقع أن تبلغ الإيرادات الموحدة حوالي 2.055 مليار دولار، ومن المتوقع أن يبلغ صافي الدخل المعدل حوالي 100 مليون دولار.
- شركة GFL البيئية هي البائع المفضل لإعادة التدوير على مستوى مدينة تورونتو وهي في مفاوضات تعاقدية للحصول على عقد إعادة تدوير قيّم.
- تم الإبلاغ عن تحسن في معدل دوران العمالة وتكاليف الإصلاح والصيانة.
- أنفقت الشركة 500 مليون دولار على عمليات الاستحواذ، ومن المتوقع أن تضيف 30 مليون دولار إلى الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك والإطفاء في عام 2024.
- تركز GFL على فرص المساعدة الذاتية مثل الأتمتة وتحويل أسطول الغاز الطبيعي المضغوط والحلول الرقمية.
- تراقب الشركة قضية غازات البيرفلورو فلورو أوكتانول السائلة وترى فيها فرصة محتملة لأعمال الخدمات البيئية.
توقعات الشركة
- تتوقع GFL البيئية تقديم توجيهات محدثة للعام بأكمله، مع الأخذ في الاعتبار مساهمات عمليات الاندماج والاستحواذ.
- تتوقع الشركة نموًا عضويًا قويًا وتوسعًا في الهامش طوال عام 2024.
- التركيز على إدارة رأس المال العامل، مع توقع انتعاش الاستثمار من خلال مبادرات التحسين.
أبرز الملامح الهبوطية
- شهد نمو الحجم انخفاضاً بنسبة 3% في الربع الأول.
- تتوقع الشركة بعض الرياح المعاكسة للسوق، على الرغم من أنها ترى أيضًا رياحًا خلفية محتملة.
أبرز الملامح الصعودية
- تتوقع GFL البيئية نموًا عضويًا كبيرًا من عمليات الاستحواذ الأخيرة.
- هامش الربح للإيرادات الأخيرة أعلى من المعتاد بسبب الهيكل المتكامل للشركة.
- الشركة واثقة من نموها المستقر وتركيزها المنخفض على عمليات الدمج والاستحواذ.
الإخفاقات
- سجلت الشركة إيرادات بقيمة 100 مليون دولار من أصل 500 مليون دولار المتوقعة للربع الأول.
أبرز الأسئلة والأجوبة
- ناقش الرئيس التنفيذي للشركة باتريك دوفيجي مشكلة PFAS، مشيرًا إلى أن مدافن النفايات هي الحل وليس المولد، وأن الشركة تستكشف التقنيات اللازمة لمعالجتها.
- يرى المدير المالي لوك بيلوسي أن الغازات البيرفلورو فلورو أوكتانول البيرفلورو فلورو سوليفينيل هي رياح خلفية طويلة الأجل للسعر والحجم في قطاع الخدمات البيئية.
- وتشمل استراتيجية الشركة لتوسيع هامش الربح تنفيذ الرسوم الإضافية وتحسين مبادرات التسعير.
معلومات إضافية
- تخطط شركة GFL البيئية لتطبيق الأجهزة اللوحية في الشاحنات للحصول على فرص تسعير أفضل وإدخال رسوم إضافية في خدماتها البيئية.
- لدى الشركة سقف ثابت يتراوح بين 600 مليون دولار أمريكي و650 مليون دولار أمريكي لعمليات الاندماج والاستحواذ في عام 2024، وتلتزم بالحفاظ على مستويات الرافعة المالية مع توليد تدفق نقدي حر قوي.
- من المقرر أن تواصل GFL تركيزها على توسيع الهامش العضوي والنمو، مما يمكنها من متابعة عمليات الدمج والاستحواذ الاستراتيجية دون زيادة الرافعة المالية في عام 2025.
- تم توجيه دعوة للانضمام إلى مكالمة نتائج الربع الثاني في يوليو.
يشير أداء شركة GFL البيئية في الربع الأول ومبادراتها الاستراتيجية إلى بداية قوية لعام 2024، حيث تضع الشركة نفسها في وضع يمكنها من تحقيق نمو مستدام وتحسين الصحة المالية.
InvestingPro Insights
أظهرت شركة GFL البيئية (GFL) مرونة وحنكة استراتيجية في الربع الأول من عام 2024، وتوفر البيانات في الوقت الفعلي من InvestingPro فهمًا أعمق لصحتها المالية ومركزها في السوق. فيما يلي بعض المقاييس والرؤى الرئيسية:
- تبلغ القيمة السوقية للشركة 12.33 مليار دولار أمريكي، مما يعكس ثقة المستثمرين في نموذج أعمالها ومسار نموها.
- مع نسبة السعر إلى الدفتر البالغة 2.35 اعتبارًا من الاثني عشر شهرًا الماضية حتى الربع الأول من عام 2024، تشير GFL إلى تقييم معقول محتمل من حيث أصولها.
- على الرغم من البيئة الصعبة، تمكنت شركة GFL من الحفاظ على هامش ربح إجمالي بنسبة 17.73%، مما يدل على قدرتها على التحكم في التكاليف والحفاظ على الربحية.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على العديد من الجوانب التي يجب على المستثمرين أخذها في الاعتبار:
- تعمل شركة GFL بأعباء ديون كبيرة، وهو عامل مهم يجب مراقبته، خاصة في سياق استراتيجية الاستحواذ القوية التي تتبعها.
- وقد رفعت الشركة توزيعات الأرباح لمدة 4 سنوات متتالية، مما يشير إلى التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين وثقتها في استقرارها المالي.
بالنسبة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية لشركة GFL وآفاقها المستقبلية، تقدم InvestingPro مجموعة كبيرة من النصائح الإضافية. هناك 7 نصائح أخرى متاحة يمكن أن توفر مزيدًا من الرؤى حول مراجعات أرباح الشركة ومضاعفات التقييم وتوقعات الربحية. للوصول إلى هذه النصائح القيّمة من InvestingPro، تفضل بزيارة: https://www.investing.com/pro/GFL.
وللمهتمين بتجربة InvestingPro الشاملة، استخدم رمز القسيمة PRONEONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي في Pro و Pro+. يفتح هذا العرض الحصري مجموعة من الأدوات والبيانات المصممة لتمكين قراراتك الاستثمارية.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.