في الربع الأول من عام 2024، أعلنت شركة HubSpot (HUBS) عن زيادة في الإيرادات بنسبة 23% على أساس سنوي، مدفوعة بنمو قوي في الاشتراكات وإضافة أكثر من 11,700 عميل جديد. وعلى الرغم من النمو الإيجابي، أشارت الشركة إلى وجود بيئة شراء حذرة وتباطؤ في تقدم الصفقات.
تحسن هامش تشغيل HubSpot إلى 15%، ووصل صافي الدخل إلى 89 مليون دولار. طرحت الشركة نموذج تسعير جديد يعتمد على المقاعد، مما أدى في البداية إلى خفض متوسط أسعار البيع، ولكن من المتوقع أن يتم تعويضه بزيادة حجم العملاء في المستقبل. لا تزال HubSpot متفائلة بشأن مسارها الابتكاري، مع طرح منتجات جديدة مثل Content Hub وService Hub وHubSpot AI.
الوجبات السريعة الرئيسية
- نمت إيرادات HubSpot بنسبة 23% على أساس سنوي في الربع الأول من عام 2024، مع زيادة مماثلة في إيرادات الاشتراكات.
- أضافت الشركة 11,700 عميل جديد صافٍ، حيث تجاوز العدد الإجمالي 215,000 عميل.
- ارتفع الهامش التشغيلي إلى 15%، وبلغ صافي الدخل 89 مليون دولار.
- تم استقبال إطلاق منتجات جديدة مثل Content Hub وService Hub وHubSpot AI بشكل إيجابي.
- أدى تغيير التسعير على أساس المقاعد إلى انخفاض متوسط أسعار البيع على المدى القصير.
- مثلت الإيرادات الدولية 47% من إجمالي الإيرادات، مع زيادة بنسبة 24% بالعملة الثابتة.
- أضاف الاستحواذ على Clearbit ما يقرب من 800 عميل وساهم في نمو الإيرادات.
- قامت HubSpot بتصحيح خطأ في حساب تكلفة البضائع المباعة، مما أدى إلى زيادة قدرها 2 مليون دولار في الدخل التشغيلي.
- وتتوقع الشركة استمرار بيئة الشراء الحذرة وتتوقع استمرار نمو الإيرادات في الربع الثاني وكامل عام 2024.
توقعات الشركة
- تتوقع HubSpot الحفاظ على صافي إضافات العملاء بحوالي 10,000 عميل في كل ربع سنة طوال عام 2024.
- من المتوقع أن تتراوح إيرادات الربع الثاني بين 617 مليون دولار و619 مليون دولار، مما يمثل زيادة بنسبة 17% على أساس سنوي في منتصف العام.
- من المتوقع أن تتراوح الإيرادات لكامل عام 2024 بين 2.55 مليار دولار و2.56 مليار دولار، بزيادة 18% على أساس سنوي في منتصف العام.
- من المتوقع أن تظل النفقات الرأسمالية عند حوالي 4٪ من الإيرادات، مع توقع أن يبلغ التدفق النقدي الحر حوالي 365 مليون دولار للعام بأكمله.
أبرز الملامح الهبوطية
- شهدت الشركة طلبًا أضعف في الربع الأول، مع تباطؤ تدفق العملاء المحتملين وتقدم الصفقات.
- تتوقع HubSpot أن تستمر بيئة الشراء الحذرة والميزانيات الأكثر تشددًا في التأثير على دورات الصفقات طوال عام 2024.
- كان هناك انخفاض ملحوظ في الصفقات التي أبرمها الشركاء خلال هذا الربع.
أبرز الملامح الإيجابية
- تستمر ابتكارات منتجات HubSpot في جذب العملاء والاحتفاظ بهم، مع اعتماد قوي للعروض الجديدة.
- من المتوقع أن يؤدي دمج Clearbit إلى تسريع رؤية الشركة لمنصة العملاء.
- زادت حركة البيع المشترك مع الشركاء بنسبة 65% على أساس سنوي، مما يشير إلى نجاح التعاون.
الأخطاء
- ظل متوسط إيرادات الاشتراك لكل عميل ثابتاً عند 11,400 دولار أمريكي بالعملة الثابتة.
- على الرغم من اعتماد نموذج تسعير جديد، شهدت الشركة انخفاضاً في متوسط سعر البيع بسبب التغيير.
أبرز الملامح الرئيسية
- تركز الشركة على تحفيز الاستخدام المتكرر لميزات الذكاء الاصطناعي وتثقيف العملاء حول فوائدها.
- ناقش رئيس قسم العملاء في HubSpot، ياميني رانغان، تحديات اعتماد نموذج جديد للوصول إلى السوق لمندوبي المبيعات.
- وأكد المديرون التنفيذيون على أهمية وجود منصة موحدة للعملاء لدمج الذكاء الاصطناعي والتميز عن المنافسين.
في الختام، عكس الربع الأول من عام 2024 نموًا ماليًا ثابتًا في الربع الأول من عام 2024 وسط بيئة سوق مليئة بالتحديات. من المتوقع أن تساهم مبادرات الشركة الاستراتيجية، بما في ذلك إطلاق المنتجات وتعديلات نموذج التسعير، في تحقيق نمو مستدام على الرغم من الرياح المعاكسة الحالية. كما أن تركيز HubSpot على الابتكار، لا سيما في مجال الذكاء الاصطناعي وأدوات خدمة العملاء، يضعها في وضع يمكنها من الاستفادة من فرص السوق على المدى الطويل.
رؤى InvestingPro
في ضوء أداء HubSpot (HUBS) للربع الأول من عام 2024، توفر بيانات ونصائح InvestingPro سياقًا إضافيًا للمستثمرين الذين يفكرون في آفاق الشركة. الزيادة في الإيرادات والتوقعات المتفائلة التي تم تسليط الضوء عليها في المقالة مدعومة بهامش الربح الإجمالي المثير للإعجاب للشركة، والذي بلغ 84.08% في الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024. يوضح هذا الرقم قدرة HubSpot على الحفاظ على ربحية عالية على منتجاتها وخدماتها على الرغم من بيئة الشراء الحذرة.
من من منظور التقييم، تبلغ القيمة السوقية لشركة HubSpot 30.07 مليار دولار، مما يعكس ثقة السوق في مسار نمو الشركة. ومع ذلك، يتم تداول الشركة حاليًا عند مضاعف سعر / دفتر مرتفع يبلغ 22.8، مما يشير إلى أن المستثمرين يدفعون علاوة على صافي أصول الشركة. وقد تكون هذه نقطة في الاعتبار بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى موازنة محافظهم الاستثمارية مع استثمارات القيمة.
تُسلط نصائح InvestingPro الضوء على أنه من المتوقع أن تصبح HubSpot مربحة هذا العام، وهو ما يتماشى مع نمو صافي الدخل الذي تم الإبلاغ عنه في الربع الأول. بالإضافة إلى ذلك، تتجاوز الأصول السائلة للشركة التزاماتها قصيرة الأجل، مما يشير إلى الاستقرار المالي والقدرة على الاستثمار في مبادرات النمو المستقبلية مثل الذكاء الاصطناعي وأدوات خدمة العملاء.
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن المزيد من التحليل المتعمق، هناك نصائح إضافية من InvestingPro متاحة ل HubSpot، مما يوفر صورة أكثر شمولاً عن الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. ولاستكشاف هذه الرؤى بشكل أكبر واتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة، يمكن للقراء استخدام رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro وPro+ في InvestingPro. مع إدراج ما مجموعه 13 نصيحة إضافية من InvestingPro، يمكن للمستثمرين الحصول على فهم دقيق لإمكانيات HubSpot للنجاح على المدى الطويل.
هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.