مكالمة الأرباح: سكوتيابانك يسجل نموًا ثابتًا في الربع الثاني وسط تحديات الاقتصاد الكلي

أعلن Scotiabank (BNS) عن أرباح معدلة بقيمة 2.1 مليار دولار، أو 1.58 دولار للسهم الواحد، للربع الثاني من عام 2024، مع نمو قوي في الإيرادات مدفوعًا بصافي إيرادات الفوائد وإيرادات الرسوم وإدارة النفقات المنضبطة. وقد تأثرت ربحية البنك بارتفاع مخصصات الائتمان بسبب بيئة الاقتصاد الكلي غير المستقرة واستمرار ارتفاع أسعار الفائدة. وعلى الرغم من ذلك، فقد أظهر البنك تحسناً في نسبة القروض إلى الودائع وانخفاضاً في التمويل بالجملة. وساهمت الأعمال المصرفية الكندية بأرباح بلغت مليار دولار أمريكي، في حين حققت الأعمال المصرفية الدولية نتائج قوية بأرباح بلغت 677 مليون دولار أمريكي. يبقى تركيز Scotiabank على مبادرات المؤسسات والحفاظ على ميزانية عمومية قوية.

النتائج الرئيسية

• أعلن Scotiabank عن أرباح الربع الثاني بقيمة 2.1 مليار دولار، أو 1.58 دولار للسهم الواحد.
• ارتفعت الإيرادات بنسبة 5٪ على أساس سنوي، مع زيادة صافي هامش الفائدة بمقدار 5 نقاط أساس.
• بلغ العائد على حقوق المساهمين في البنك 11.3%، وبلغت نسبة حقوق الملكية المشتركة الملموسة 13.8%.
• بلغت أرباح الخدمات المصرفية الكندية مليار دولار أمريكي، بانخفاض 4% على أساس سنوي بسبب ارتفاع مخصصات الائتمان.
• بلغت أرباح الخدمات المصرفية الدولية 677 مليون دولار، بانخفاض طفيف عن العام السابق.
• يتوقع البنك أن تظل جودة الائتمان مستقرة ولكنه يتوقع ارتفاع مخصصات خسائر الائتمان في نهاية العام.

توقعات الشركة

• يتوقع سكوتيا بنك استقرار جودة الائتمان للفترة المتبقية من السنة المالية.
• ومن المتوقع أن تكون مخصصات خسائر الائتمان عند الحد الأعلى للنطاق التوجيهي للأرباع القادمة.
• ويتوقع البنك استمرار نمو الرهن العقاري في النصف الثاني من العام، لا سيما إذا انخفضت أسعار الفائدة.

أبرز الملامح الهبوطية

• أثر ارتفاع مخصصات خسائر الائتمان على الربحية بسبب ظروف الاقتصاد الكلي غير المؤكدة.
• انخفضت أرباح الخدمات المصرفية الكندية بنسبة 4% على أساس سنوي، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى ارتفاع مخصصات الائتمان.
• ارتفعت مخصصات خسائر الائتمان المضمحلة بمقدار 65 مليون دولار أمريكي على أساس ربع سنوي، مما أثر على قطاع المستهلكين الكندي.

أبرز الملامح الإيجابية

• شهد البنك زيادة في الأرباح من إدارة الثروات العالمية والخدمات المصرفية والأسواق العالمية.
• ظل أداء الخدمات المصرفية الدولية قوياً، على الرغم من الانخفاض الطفيف في الأرباح.
• إن تخصيص رأس المال المنضبط للبنك وميزانيته العمومية القوية يضعانه في وضع جيد للنمو المستقبلي.

الإخفاقات

• أظهرت محفظة تمويل السيارات الكندية ومجموعات محددة من عملاء الرهن العقاري متغير السعر ضغوطاً متزايدة.
• من المتوقع أن يؤدي وقف تمويل القروض المضمونة والمضمونة إلى انخفاض الإيرادات من غير الفائدة، على الرغم من أنه سيتم تعويضه بزيادة صافي إيرادات الفوائد.
• ولوحظ الانتقال من قروض من الدرجة الاستثمارية إلى قروض من غير الدرجة الاستثمارية، وإن لم يكن ذلك كاستراتيجية متعمدة.

أبرز الأسئلة والأجوبة

• يعتزم البنك إيقاف خطة إعادة استثمار الأرباح (DRIP) في النصف الثاني من العام.
• لا يُتوقع زيادة في توزيعات الأرباح هذا الربع، مع توقع استئنافها في عام 2025.
• متوسط نسبة القروض إلى القيمة للقروض العقارية ذات السعر المتغير قوية، مما يشير إلى محفظة ائتمانية عالية الجودة.
• تمت مناقشة حساسية صافي دخل الفوائد تجاه تخفيضات أسعار الفائدة، مع فائدة بقيمة 100 مليون دولار أمريكي لانخفاض بمقدار 25 نقطة أساس لا تشمل إعادة تسعير الأصول.
• ينصب تركيز البنك في البرازيل على تحسين العوائد وخدمة العملاء متعددي الجنسيات، مع عدم وجود مشاكل متوقعة في توزيع رأس المال أو انخفاض القيمة.

من المقرر إجراء مكالمة أرباح Scotiabank التالية في أغسطس، حيث سيناقشون نتائج الربع الثالث.

InvestingPro Insights

يواصل بنك Scotiabank (BNS) التنقل في المشهد المالي بمزيج من الاستقرار والنمو الاستراتيجي، كما يتضح من تقرير أرباحه الأخير. من خلال التعمق أكثر في الصحة المالية للبنك وأداء السوق، توفر بيانات ونصائح InvestingPro سياقًا إضافيًا للمستثمرين:

بيانات InvestingPro:

• تبلغ القيمة السوقية للبنك 58.55 مليار دولار أمريكي، مما يؤكد على حضوره الكبير في القطاع المصرفي.

• مع نسبة السعر إلى الأرباح (P/E) البالغة 10.51، يتم تداول سهم Scotiabank بتقييم قد يكون جذابًا للمستثمرين الذين يبحثون عن استقرار الأرباح بالنسبة لسعر السوق.

• عائد توزيعات الأرباح اعتبارًا من أبريل 2024 مرتفع بشكل ملحوظ عند 6.55%، وهو ما قد يجذب المستثمرين الذين يركزون على الدخل.

نصائح InvestingPro:

• على الرغم من قيام أربعة محللين بمراجعة أرباحهم بالخفض للفترة القادمة، فإن تقييم Scotiabank يشير إلى عائد قوي للتدفق النقدي الحر، وهو ما قد يكون علامة إيجابية للمستثمرين الذين يبحثون عن شركات لديها القدرة على توليد النقد بعد المصروفات.

• يدفع البنك أرباحًا كبيرة للمساهمين وحافظ على هذه المدفوعات لمدة 52 عامًا متتالية، مما يدل على التزامه بإعادة القيمة إلى المساهمين باستمرار.

بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن تحليل أعمق والمزيد من نصائح InvestingPro حول Scotiabank، بما في ذلك أحدث توقعات المحللين وتقييمات الربحية، تفضل بزيارة https://www.investing.com/pro/BNS. هناك 9 نصائح إضافية متاحة يمكن أن توفر المزيد من الرؤى حول أداء البنك وتوقعاته. استخدم رمز القسيمة PRONEWS24 للحصول على خصم إضافي بنسبة 10% على اشتراك سنوي أو نصف سنوي في Pro و Pro+، مما يعزز أبحاثك الاستثمارية ببيانات قيمة ورؤى الخبراء.

هذا المقال تمت كتابته وترجمته بمساعدة الذكاء الاصطناعي وتم مراجعتها بواسطة محرر. للمزيد من المعلومات انظر إلى الشروط والأحكام.