حافظت شركة إيفركور آي إس آي يوم الأربعاء على موقفها الإيجابي تجاه شركة Okta, Inc (NASDAQ:OKTA)، مؤكدة تصنيف "الأداء المتفوق" وسعر مستهدف قدره 122.00 دولار. أقرت الشركة بالنتائج القوية للربع الثالث لـ Okta، والتي تجاوزت التوقعات، مع نمو مثير للإعجاب في الإيرادات بنسبة 18.74% على أساس سنوي. وفقًا لتحليل InvestingPro، تبدو الشركة مقيمة بأقل من قيمتها الحقيقية عند المستويات الحالية، مع أهداف المحللين التي تتراوح بين 75 و140 دولار.
اعتُبرت توجيهات الربع الرابع لـ Okta مرضية، والتزمت الإدارة بهوامش تشغيلية بنسبة 22% وهوامش تدفق نقدي حر بنسبة 24%. تكشف بيانات InvestingPro أن الشركة تحافظ على هوامش ربح إجمالية مثيرة للإعجاب تبلغ 75.82% وتحتفظ بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية. تتوقع إيفركور آي إس آي أن نمو Okta قد يقارب 12% مع تحسن الهوامش، مع الأخذ في الاعتبار نمط تجاوز الإيرادات التاريخي للشركة وعدم وجود تأثيرات من خرق الأمان في أكتوبر.
من المتوقع أن يكون نمو إيرادات الشركة للربع الحالي حوالي 10.4% في نقطة المنتصف، مع إمكانية الوصول إلى ما يقرب من 13% بناءً على الأداء السابق. ومع ذلك، أشارت حسابات الالتزامات المتبقية المحسوبة (CRPO) إلى خسارة طفيفة، مما قد يثير بعض المخاوف لدى المنتقدين، على الرغم من أن نمو الحجوزات المقدر بنسبة 11% يتجاوز التوقعات بقليل.
لوحظت مقاييس مختلطة، مع انخفاض ربع سنوي في معدل الاحتفاظ الصافي من 110% إلى 108%، وتراجع في إضافات العملاء الجدد بسبب العوامل الاقتصادية الكلية. ومع ذلك، سلطت الإدارة الضوء على التطورات الإيجابية في الحوكمة وإدارة الوصول المميز (PAM)، بالإضافة إلى الزخم الكبير في قطاع الأعمال الفيدرالية خلال الربع الثالث. يمكن لمشتركي InvestingPro الوصول إلى أكثر من 30 مقياسًا ورؤية إضافية رئيسية حول Okta، بما في ذلك درجات الصحة المالية التفصيلية وتقارير البحث الشاملة.
علقت إيفركور آي إس آي بأنه في حين أن التقدم في الهوامش والتدفق النقدي الحر يساعد في موازنة بعض الضغوط على الإيرادات، قد لا يكون ذلك كافيًا لإثارة حماس المستثمرين حتى تكون هناك رؤية أوضح لسردية التسارع التي روجت لها الإدارة. على الرغم من هذه التحديات، لا يزال تقييم Okta جذابًا، مع قيمة سوقية تبلغ 13.88 مليار دولار ومقاييس سيولة قوية تظهر أن الأصول المتداولة تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل. باعتبارها أصلًا رائدًا في مجال الهوية، فإنها لا تزال أولوية استثمارية عليا مع اقتراب السنة التقويمية 2025.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا