قامت BTIG يوم الخميس بمراجعة تصنيفها لأسهم كيروس ثيرابيوتيكس (NASDAQ:KROS)، منتقلة من توصية الشراء إلى موقف محايد. يأتي هذا القرار بعد تحديث للسلامة تعتبره الشركة "مغيرًا للأطروحة". يأتي هذا التخفيض على الرغم من المكاسب المثيرة للإعجاب للسهم بنسبة 72% منذ بداية العام وإجماع إيجابي عام بين المحللين.
وفقًا لبيانات InvestingPro، يحتفظ السهم بتوصية شراء قوية مع نطاق سعر مستهدف يتراوح بين 76 و113 دولار. وفقًا لـ BTIG، حققت التجربة السريرية من المرحلة الأولى لسيبوترسبت (المعروف سابقًا باسم KER-012) تثبيطًا أعلى لمسار الأكتيفين فقط عند جرعة 4.5 ملغ/كغ، وهو ما يعادل تأثيرات سوتاترسبت بجرعات أقل. هذا يقوض التوقعات بأن سيبوترسبت سيحقق نتائج أفضل بكثير في مقاومة الأوعية الدموية الرئوية (PVR).
وأشار المحلل إلى أن عدم تأثير سيبوترسبت على مستويات الهيموجلوبين، والذي كان يُنظر إليه في الأصل على أنه عامل تمييز رئيسي عن سوتاترسبت، يُعتبر الآن أقل احتمالًا لأن يكون ميزة. وأثيرت مخاوف بشأن إمكانية البيانات الواقعية للسلامة للتعامل بشكل مقنع مع مخاطر أحداث النزيف والوحمات الشعرية. علاوة على ذلك، قد تتبنى إدارة الغذاء والدواء الأمريكية موقفًا حذرًا فيما يتعلق بهذه المخاطر في وضع العلامات على الأدوية.
كما أعربت BTIG عن شكوكها حول تميز فعالية KER-050 مقارنة بلوسباترسبت لحالات مثل متلازمات خلل التنسج النقوي المعالجة بعوامل نقص التمثيل ومتلازمات خلل التنسج النقوي السلبية للحلقات الحديدية (HTB أو RS negative MDS).
يكشف تحليل InvestingPro أنه في حين تواجه الشركة تحديات في الربحية، فإنها تحافظ على وضع مالي قوي مع نسبة تداول حالية تبلغ 19.03، مما يشير إلى سيولة قوية لتمويل برامج تطويرها.
تم الاعتراف بالشراكة الأخيرة مع شركة تاكيدا للأدوية (غير مصنفة) على أنها استراتيجية، ولكن تتوقع الشركة أن المزيد من البيانات ستكون مطلوبة للتحقق من صحة استراتيجية إدارة كيروس فيما يتعلق بهذا الأصل.
علاوة على ذلك، تشكك BTIG في إمكانات السوق لـ KER-065، وهو عامل بناء قوي يهدف إلى علاج السمنة. تشير الشركة إلى أن الطريق إلى تسجيل المنتج سيكون صعبًا، حيث قد لا تُظهر النقاط النهائية التقليدية المستخدمة لقياس الفعالية، مثل التغيرات في وزن الجسم، فعالية KER-065 عند مقارنتها بالعلاجات الأخرى مثل الإنكريتينات، ونظائر الأميلين، أو مزيجهما.
يقدر نموذج BTIG صافي النقد لدى كيروس ثيرابيوتيكس بحوالي 17 دولار للسهم اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2024. مع قيمة سوقية تبلغ 2.78 مليار دولار، تحتفظ الشركة بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية، مما يوفر مرونة مالية لخط أنابيب التطوير الخاص بها. اكتشف المزيد من المقاييس المالية التفصيلية و13 رؤية استثمارية إضافية مع InvestingPro.
في أخبار أخرى حديثة، كانت كيروس ثيرابيوتيكس موضوع العديد من تقارير المحللين بعد اتفاقية ترخيص مهمة مع تاكيدا. تتمحور الاتفاقية حول تطوير إلريترسبت وتتضمن دفعة أولية قدرها 200 مليون دولار لكيروس، مع إمكانية الوصول إلى 1.1 مليار دولار في مدفوعات المراحل.
تم النظر إلى الصفقة بشكل إيجابي من قبل شركات التحليل بما في ذلك Guggenheim و BofA Securities و Jefferies، والتي حافظت على أو بدأت تصنيفات الشراء لأسهم الشركة، مع أهداف سعرية تتراوح بين 77 و107 دولار.
كما أحرزت كيروس ثيرابيوتيكس تقدمًا ملحوظًا في تجاربها السريرية. أكملت الشركة مؤخرًا تسجيل المرضى لتجربتها TROPOS من المرحلة الثانية، والتي تدرس إمكانية استخدام سيبوترسبت في علاج ارتفاع ضغط الدم الرئوي الشرياني (PAH)، مع توقع بيانات أولية في عام 2025. تم ذكر هذا التطور من قبل Truist Securities و Piper Sandler و Cantor Fitzgerald، والتي حافظت على تصنيفات إيجابية للشركة.
من حيث التغييرات في القيادة، عينت كيروس ثيرابيوتيكس مؤخرًا الدكتور يونغ إتش. تشيونغ كرئيس طبي جديد لها، وهي خطوة استراتيجية حيث تستعد الشركة لمعالم سريرية مهمة. تعكس هذه التطورات الأخيرة الجهود المستمرة لكيروس ثيرابيوتيكس لتقدم مرشحاتها الدوائية وتعزيز وضعها المالي.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا