قامت شركة Piper Sandler يوم الخميس بتعديل السعر المستهدف لأسهم Mondelez International (NASDAQ:MDLZ)، مشيرة إلى تحديات العملة وارتفاع تكاليف الكاكاو. تم تحديد السعر المستهدف الجديد عند 70.00 دولار، منخفضًا من 84.00 دولار السابق، مع الحفاظ على تصنيف "الوزن الزائد" دون تغيير. يتداول السهم حاليًا عند 56.53 دولار، بالقرب من أدنى مستوى له في 52 أسبوعًا عند 55.97 دولار، ويشير تحليل InvestingPro إلى أن السهم مقيم بأقل من قيمته الحقيقية، مع درجة صحة مالية إجمالية "جيدة".
قام محللو الشركة بتحديث نموذجهم المالي لـ Mondelez لمراعاة التكاليف المتزايدة ومحدودية الرؤية في أسعار الكاكاو المستقبلية. أدت الارتفاعات الأخيرة في العقود الآجلة للكاكاو إلى مراجعة تقديرات أرباح الشركة للسنوات القادمة.
على وجه التحديد، تم تخفيض تقديرات الأرباح لكل سهم (EPS) لعام 2025 من 3.45 دولار إلى 3.33 دولار، وتم خفض توقعات الأرباح لكل سهم لعام 2026 من 4.00 دولار إلى 3.79 دولار. تحافظ الشركة على أساسيات قوية مع هامش ربح إجمالي صحي يبلغ 38.77٪ ونمو ثابت في الإيرادات بنسبة 2.13٪ خلال الاثني عشر شهرًا الماضية.
على الرغم من التحديات التي تفرضها ارتفاع تكلفة الكاكاو، من المتوقع أن تغطي Mondelez احتياجاتها من الكاكاو لكامل عام 2025. كما بدأت الشركة في تأمين العقود الآجلة لعام 2026، مما يدل على اتخاذ تدابير استباقية لإدارة سلسلة التوريد الخاصة بها.
يعكس قرار Piper Sandler بخفض المضاعف إلى حوالي 18.5 مرة، من 21.0 مرة السابقة، عدم اليقين والتأثير المحتمل لضغوط تكلفة الكاكاو الإضافية. هذا المضاعف الجديد أقل بحوالي نقطة واحدة من متوسط Mondelez التاريخي لمدة خمس سنوات.
يأتي تعديل السعر المستهدف للشركة من 84 دولار إلى 70 دولار في الوقت الذي تتنقل فيه Mondelez في سوق سلع عالمي معقد، مع مراقبة المستثمرين والمحللين عن كثب لاستراتيجيات الشركة المستقبلية. مع القيمة السوقية الحالية البالغة 75.52 مليار دولار وعائد توزيعات أرباح جذاب يبلغ 3.32٪، يمكن للمستثمرين الراغبين في الحصول على رؤى أعمق الوصول إلى تحليل شامل ونصائح إضافية من خلال تقارير البحث المفصلة من InvestingPro، والتي تتضمن تحليلات الخبراء لهذا السهم و1,400+ سهم أمريكي آخر.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت Mondelez International مجموعة من التطورات المالية. قامت Citi بمراجعة السعر المستهدف لسهم الشركة إلى 71 دولار، مشيرة إلى تأثير ارتفاع أسعار الكاكاو. على الرغم من ذلك، حافظت الشركة على تصنيف الشراء. في المقابل، خفضت Deutsche Bank تصنيف سهم Mondelez من الشراء إلى الاحتفاظ، وعدلت السعر المستهدف إلى 67 دولار بسبب الاستحواذات المحتملة ومخاوف أسعار الكاكاو.
أعلنت Mondelez أيضًا عن شراكة استراتيجية مع Amazon Web Services لدفع الابتكار الرقمي. من المتوقع أن تعزز هذه الخطوة أمن الشركة ومرونتها وموثوقيتها في عملياتها.
كما أعلنت الشركة عن خطة لإعادة شراء أسهم بقيمة 9 مليارات دولار، لتحل محل خطة قائمة بقيمة 2.8 مليار دولار متبقية. تم تأكيد هذه الخطوة من قبل Citi مع إعادة تأكيد تصنيف الشراء وسعر مستهدف للسهم يبلغ 78.00 دولار. ومع ذلك، قامت TD Cowen و BofA Securities بتعديل أسعارها المستهدفة لـ Mondelez، مشيرة إلى مخاوف بشأن ارتفاع أسعار الكاكاو وتحديات سعر الصرف الأجنبي، لكنها حافظت على تصنيفات الشراء الخاصة بها.
على الصعيد التشغيلي، عينت Mondelez فولكر كون كنائب تنفيذي للرئيس ورئيس لعملياتها الأوروبية، اعتبارًا من 1 أبريل 2025. كما أبلغت الشركة عن نمو قوي في الربع الثالث من عام 2024، مع زيادة بنسبة 5.4٪ في صافي الإيرادات العضوية وارتفاع كبير بنسبة 28.6٪ في الأرباح المعدلة لكل سهم.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا