أعلنت شركة Envestnet، Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: ENV)، وهي شركة رائدة في مجال توفير الأنظمة الذكية لإدارة الثروات والعافية المالية، عن أرباحها للربع الثاني من عام 2024، حيث أظهرت استمرار النمو والانتقال القادم. أعلنت الشركة عن زيادة في الإيرادات بنسبة 11% على أساس سنوي لتصل إلى 348 مليون دولار أمريكي، متجاوزةً بذلك توقعاتها الخاصة. بلغت الأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء 78 مليون دولار، مما يشير إلى هامش ربح بنسبة 22% وتوسع كبير عن العام السابق.
ومع ذلك، انخفضت ربحية السهم المعدلة البالغة 0.55 دولار أمريكي عن التوقعات بسبب الرسوم غير النقدية. وأعلن مجلس إدارة "إنفست نت" عن اتفاق نهائي للاستحواذ من قبل "بين كابيتال"، مع توقع إغلاق الصفقة في الربع الرابع من العام الحالي، بانتظار الحصول على الموافقات التنظيمية وموافقات المساهمين. ولا يزال تركيز الشركة منصباً على العلاقات العميقة مع العملاء والنمو العضوي، وهو ما يتضح من خلال زيادة عدد المستشارين ونمو الحسابات.
النتائج الرئيسية
- سجلت شركة Envestnet زيادة في الإيرادات بنسبة 11% لتصل إلى 348 مليون دولار أمريكي في الربع الثاني من عام 2024، متجاوزةً بذلك التوقعات العالية.
- بلغت الأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء 78 مليون دولار بهامش 22%، أي أعلى بنحو 450 نقطة أساس من الربع الثاني 2023.
- بلغت ربحية السهم المعدلة 0.55 دولار أمريكي، بزيادة 20% على أساس سنوي ولكنها أقل من التوجيهات المقدمة.
- ومن المقرر أن يتم الاستحواذ على الشركة من قبل شركة Bain Capital، ومن المتوقع إتمام الصفقة في الربع الرابع.
- نما عدد المستشارين إلى أكثر من 110,000 مستشار، بزيادة قدرها 3%، في حين بلغ نمو الحسابات 4% مقارنةً بالربع الثاني من عام 2023.
- نمت إيرادات قطاع حلول الثروات إلى أكثر من 312 مليون دولار، وزادت الإيرادات القائمة على الأصول بنسبة 18%.
- انخفضت إيرادات أعمال البيانات والتحليلات بشكل طفيف بنسبة 1% عن العام السابق.
توقعات الشركة
- تنتقل شركة Envestnet إلى الملكية الخاصة تحت إدارة شركة Bain Capital، بهدف متابعة استراتيجيتها والاستثمار في منصتها.
- من المتوقع أن يوفر الاستحواذ قيمة فورية للمساهمين ويعزز مكانة الشركة في السوق.
أبرز الملامح الهبوطية
- انخفضت ربحية السهم المعدلة عن التوجيهات بسبب بعض الرسوم غير النقدية.
- شهدت أعمال البيانات والتحليلات انخفاضًا طفيفًا في الإيرادات، مع وجود رسوم غير نقدية تتعلق بانخفاض قيمة الشهرة من عملية استحواذ سابقة.
أبرز الملامح الصعودية
- أظهرت Envestnet نموًا قويًا في عدد المستشارين والحسابات، حيث تجاوز عدد المستشارين 110,000 مستشار.
- وأبلغت الشركة عن تدفقات هيكلية في حسابات الإيرادات القائمة على الأصول لحلول الثروات، حيث بلغ إجمالي التدفقات الداخلة نحو 11 مليار دولار أمريكي.
- شهدت الإيرادات القائمة على الأصول في حلول الثروات زيادة بنسبة 18%، مدعومة بتحسن ظروف السوق.
الأخطاء
- على الرغم من نمو الإيرادات، إلا أن ربحية السهم المعدلة البالغة 0.55 دولار لم تلبِ توجيهات الشركة.
- أظهر قطاع البيانات والتحليلات انخفاضًا في الإيرادات، مسجلاً انخفاضًا بنسبة 1% عن الربع الثاني من عام 2023.
أبرز الأسئلة والأجوبة
- لم يتم عقد جلسة أسئلة وأجوبة بعد الملاحظات المعدة مسبقاً بسبب الصفقة المعلقة مع "بين كابيتال".
أكدت مكالمة أرباح "إنفست نت" للربع الثاني على مرونة الشركة ومسار نموها. وتستعد عملية الاستحواذ المرتقبة من قبل "بين كابيتال" لتزويد المساهمين بقيمة فورية ودعم المبادرات الاستراتيجية للشركة. وعلى الرغم من الانخفاض الطفيف في قطاع البيانات والتحليلات وتراجع ربحية السهم المعدلة، إلا أن النمو القوي للمستشارين وتدفقات الإيرادات القائمة على الأصول في حلول الثروات يشير إلى أساس قوي للأداء المستقبلي. وبينما تستعد Envestnet للشروع في فصل جديد ككيان خاص، يراقب أصحاب المصلحة عن كثب، ويتوقعون التطور المستمر لعروض الشركة وتأثيرها على صناعة إدارة الثروات.
InvestingPro Insights
يرسم تقرير أرباح Envestnet الأخير صورة لشركة تمر بمرحلة انتقالية، حيث تعكس المقاييس المالية الرئيسية مزيجًا من التحديات وفرص النمو. ووفقًا لبيانات الوقت الفعلي من InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة Envestnet 3.42 مليار دولار، مما يؤكد على حضورها الكبير في قطاع تكنولوجيا إدارة الثروات. وعلى الرغم من عدم دفع أرباح، إلا أن نمو إيرادات الشركة على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية بلغ 8.01% وهو ما يشير إلى مسار تصاعدي في المبيعات.
تُشير نصائح InvestingPro إلى توقعات إيجابية، حيث من المتوقع أن ينمو صافي الدخل هذا العام، وقد قام ثلاثة محللين بمراجعة أرباحهم بالزيادة للفترة القادمة. يتماشى هذا مع زيادة إيرادات الشركة المُعلن عنها وقد يشير إلى ثقة الخبراء في المستقبل المالي لشركة Envestnet. ومع ذلك، فقد تم تداول الشركة بمضاعفات تقييم عالية، مثل مضاعف السعر/الدفتر البالغ 6.63، مما يشير إلى أن السوق لديه توقعات عالية لنموها وربحيتها.
كما يشير InvestingPro أيضًا إلى أن سهم EnvestingPro يتداول بشكل عام بتقلبات سعرية منخفضة، وهو ما قد يجذب المستثمرين الذين يبحثون عن الاستقرار في محفظتهم. وعلى الرغم من أن الشركة لم تحقق أرباحًا على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، إلا أن المحللين يتوقعون تحقيق أرباح هذا العام، وهو ما قد يعزز معنويات المستثمرين في حال تحقق ذلك.
بالنسبة للقراء المهتمين بالتعمق أكثر في الصحة المالية لشركة Envestnet وآفاقها المستقبلية، تقدم InvestingPro نصائح إضافية. اعتبارًا من الآن، هناك 5 نصائح أخرى من InvestingPro متاحة يمكن أن تقدم رؤى قيمة للمستثمرين المحتملين أو المساهمين الحاليين الذين يقيّمون وضع الشركة في السوق.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها