أعلنت شركة Wabtec Corporation (NYSE: WAB) عن أداء قوي في مكالمة أرباح الربع الثالث، مشيرة إلى زيادة بنسبة 4.5% في المبيعات لتصل إلى 2.7 مليار دولار مقارنة بالعام السابق. وشهدت الشركة، التي تعمل في قطاعي الشحن والنقل، نمواً في كلا القطاعين وأبلغت عن زيادة في ربحية السهم المعدلة (EPS) بنسبة تقارب 18% على أساس سنوي لتصل إلى 2.00 دولار. وبلغ حجم الطلبيات المتراكمة لدى Wabtec 7.6 مليار دولار، مسجلاً ارتفاعاً بنسبة 7.5%، مع إجمالي طلبيات متعددة السنوات بقيمة 22 مليار دولار.
النقاط الرئيسية
- ارتفعت المبيعات بنسبة 4.5% لتصل إلى 2.7 مليار دولار، مع نمو في قطاعي الشحن والنقل.
- ارتفعت ربحية السهم المعدلة إلى 2.00 دولار، بزيادة 18% على أساس سنوي.
- بلغ إجمالي التدفق النقدي من العمليات 542 مليون دولار، وهو رقم قوي.
- ارتفعت الطلبيات المتراكمة لمدة 12 شهراً إلى 7.6 مليار دولار، ووصلت الطلبيات متعددة السنوات إلى 22 مليار دولار.
- تشمل العقود البارزة صفقات مع KTZ الكازاخستانية وSiemens Mobility.
- تم رفع توقعات ربحية السهم المعدلة لعام 2024 إلى ما بين 7.45 و7.65 دولار.
نظرة الشركة المستقبلية
- نظرة مختلطة لأعمال الشحن، مع أسواق دولية قوية.
- تم تعديل توقعات بناء عربات السكك الحديدية في أمريكا الشمالية إلى 41,000 لعام 2024.
- تم رفع توقعات ربحية السهم المعدلة للسنة الكاملة، مما يعكس زيادة بنسبة 27.5% في المتوسط.
- توقع نمو عضوي في منتصف النطاق الأحادي ونمو ربحية السهم بنسبة مزدوجة حتى عام 2025.
النقاط السلبية
- تكبدت تكاليف إعادة هيكلة بقيمة 18 مليون دولار من مبادرة التكامل 2.0.
- تم تعديل توقعات عربات السكك الحديدية في أمريكا الشمالية من 45,000 إلى 41,000.
- انخفاض في إيرادات الخدمات بسبب تغير في مزيج الإنتاج.
النقاط الإيجابية
- طلب دولي قوي، خاصة في أسواق مثل أفريقيا وكازاخستان.
- تم إدراج طلب قاطرات بقيمة 405 مليون دولار في الطلبيات المتراكمة.
- من المتوقع أن تؤدي جهود تحسين المحفظة المستمرة إلى تحقيق وفورات كبيرة.
الإخفاقات
- لم يتم الإبلاغ عن إخفاقات محددة خلال مكالمة الأرباح.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- تختلف الهوامش الدولية حسب العقد، مع توقع نمو قوي.
- من المتوقع أن ينعكس التحول في الإنتاج الذي يفضل التعديلات في الربع القادم.
- التركيز على فرص الاندماج والاستحواذ في القطاع الرقمي والمجالات القريبة.
قدم الرئيس التنفيذي لشركة Wabtec، رافائيل سانتانا، والمدير المالي جون أولين لمحة عامة عن الصحة المالية للشركة ومبادراتها الاستراتيجية. ارتفعت مبيعات قطاع الشحن بنسبة 2.6%، مع زيادة بنسبة 17.6% على أساس سنوي في الدخل التشغيلي المعدل. ارتفعت مبيعات قطاع النقل بنسبة 9.6%، مع زيادة بنسبة 10.8% في الطلبيات المتراكمة. بلغ إجمالي عمليات إعادة شراء الأسهم 599 مليون دولار، وبلغت أرباح الأسهم المدفوعة 35 مليون دولار. ظلت السيولة قوية عند 1.9 مليار دولار، وتحسنت نسبة الرافعة المالية للديون الصافية إلى 1.7 ضعف.
أعرب المديرون التنفيذيون في الشركة عن رضاهم بالتقدم المحرز، لا سيما في تبسيط العمليات وتحسين الهوامش. على الرغم من توقع نتائج ربع سنوية متفاوتة بسبب توقيت المشاريع، فإن Wabtec واثقة من استمرار النمو المربح لقطاع النقل وزيادة ربحية الطلبيات المتراكمة. يظل المديرون التنفيذيون مركزين على النمو العضوي، وفرص الاندماج والاستحواذ، والتوسع المستمر في الهوامش من خلال مبادرات التحسين المستمر. واختتمت المكالمة بتفاؤل بشأن الأداء المستقبلي لشركة Wabtec.
رؤى InvestingPro
يدعم الأداء القوي لشركة Wabtec Corporation (NYSE: WAB) في الربع الثالث بيانات إضافية من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 32.66 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في قطاعي الشحن والنقل.
أحد أبرز نصائح InvestingPro هو أن Wabtec حافظت على دفع أرباح الأسهم لمدة 30 عاماً متتالياً، مما يدل على التزام طويل الأمد بعوائد المساهمين. يتماشى هذا مع الصحة المالية المبلغ عنها للشركة والتدفق النقدي القوي من العمليات البالغ 542 مليون دولار.
يدعم نمو إيرادات الشركة البالغ 13.67% خلال الاثني عشر شهراً الماضية، كما ورد في InvestingPro، الزيادة في المبيعات بنسبة 4.5% المذكورة في مكالمة الأرباح. بالإضافة إلى ذلك، يشير نمو الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) بنسبة 28.99% خلال نفس الفترة إلى تحسن الكفاءة التشغيلية، وهو ما يتوافق مع تركيز الشركة على تبسيط العمليات وتحسين الهوامش.
نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro هي أن Wabtec تتداول بالقرب من أعلى مستوى لها في 52 أسبوعاً، بسعر يمثل 97.44% من أعلى مستوى لها في 52 أسبوعاً. يعكس هذا ثقة المستثمرين في أداء الشركة وتوقعاتها، والتي تدعمها توقعات ربحية السهم المرتفعة لعام 2024.
تجدر الإشارة إلى أن InvestingPro قد حدد 13 نصيحة إضافية لـ Wabtec، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً شاملاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
تشير نسبة السعر إلى الربحية البالغة 32.54 إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة مقابل أرباح Wabtec، ربما بسبب مركزها القوي في السوق وآفاق النمو. ومع ذلك، مع نسبة PEG تبلغ 0.63، قد يكون السهم مقيماً بأقل من قيمته الحقيقية بالنسبة لإمكانات نمو أرباحه.
يمكن للمستثمرين المهتمين بتحليل أعمق لشركة Wabtec استكشاف هذه المقاييس والمزيد على InvestingPro، والذي يقدم ثروة من الرؤى الإضافية لإرشاد قرارات الاستثمار.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا