مكالمة الأرباح: فورستر تعلن عن نتائج مختلطة للربع الثالث، وتبقى متفائلة

واجهت شركة فورستر للأبحاث (NASDAQ: FORR) ربعًا ثالثًا صعبًا في عام 2024، مع انخفاض في الإيرادات بنسبة 10% لتصل إلى 102.5 مليون دولار، وانخفاض في قيمة العقود (CV) بنسبة 5% لتصل إلى 315.2 مليون دولار. وعلى الرغم من هذه التحديات، فإن انتقال الشركة إلى منصة Forrester Decisions يسير بشكل جيد، حيث أصبح 78% من قيمة العقود الآن في هذا العرض. وتتوقع فورستر تجاوز 80% بحلول نهاية العام.

كما أطلقت الشركة خدمة جديدة لقادة البيانات والذكاء الاصطناعي والتحليلات، وقدمت Izola، وهي بوابة بحث ذكاء اصطناعي توليدي. بالإضافة إلى ذلك، قامت فورستر ببيع خط منتجات FeedbackNow مقابل 6 ملايين دولار نقدًا وسند بقيمة 9 ملايين دولار مستحق في عام 2025. ظلت مقاييس الاحتفاظ بالعملاء مستقرة، ووضعت الشركة خطة مركزة للتعافي في العام المقبل.

النقاط الرئيسية

• انخفضت إيرادات فورستر بنسبة 10% لتصل إلى 102.5 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024.

• انخفضت قيمة العقود بنسبة 5% لتصل إلى 315.2 مليون دولار، مع هدف تجاوز 80% بحلول نهاية العام لمنصة Forrester Decisions.

• تم إطلاق خدمة جديدة لقادة البيانات والذكاء الاصطناعي والتحليلات، وتم طرح Izola، وهي بوابة بحث ذكاء اصطناعي توليدي.

• باعت الشركة خط منتجات FeedbackNow، مركزة على منصتها الاستراتيجية.

• الاحتفاظ بالعملاء بنسبة 73% إجمالاً، مع احتفاظ بالمحفظة بنسبة 89%.

• انخفضت إيرادات أعمال الاستشارات بنسبة 17%، وانخفضت إيرادات الفعاليات بنسبة 54%.

• انخفض الدخل التشغيلي بنسبة 33% ليصل إلى 8.2 مليون دولار، مع انخفاض كبير في صافي الدخل أيضًا.

• لا يزال توجيه الإيرادات لعام 2024 عند 425 مليون دولار إلى 435 مليون دولار، مع هوامش تشغيل متوقعة بين 8.5% و9.5%.

نظرة الشركة المستقبلية

• تركز فورستر على إكمال الانتقال إلى Forrester Decisions وتحسين أداء الربع الرابع لوضع أساس أقوى في عام 2025.

• تم تحديد توجيه الإيرادات للسنة المالية الكاملة 2024 بين 425 مليون دولار و435 مليون دولار.

• تتوقع الشركة تحسينات في الإيرادات واستقرار قيمة العقود في العام المقبل.

النقاط السلبية

• انخفضت إيرادات البحوث بنسبة 4%، وإيرادات الاستشارات بنسبة 17%، وإيرادات الفعاليات بنسبة 54%.

• شهد الدخل التشغيلي وصافي الدخل انخفاضات كبيرة مقارنة بالعام السابق.

النقاط الإيجابية

• الانتقال إلى Forrester Decisions يسير قبل الجدول الزمني المحدد، مع 78% من قيمة العقود الآن في هذا العرض.

• يظهر إطلاق Izola وخدمة جديدة لقادة البيانات والذكاء الاصطناعي والتحليلات ابتكار الشركة.

الإخفاقات

• على الرغم من استقرار مقاييس الاحتفاظ، شهدت فورستر انخفاضًا ملحوظًا في العملاء هذا الربع، ويرجع ذلك بشكل أساسي إلى فقدان العملاء الأصغر وبيع FeedbackNow.

أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة

• من المتوقع أن يكون شهر ديسمبر أكبر شهر للحجوزات، مع تفاؤل بشأن استقرار قيمة العقود ونموها.

• يتضاءل تأثير التخلص من العملاء الأصغر، مع التركيز على إشراك الموردين الأكبر الذين تتجاوز قيمتهم 50 مليون دولار.

• يخضع فريق المبيعات للتدريب للتواصل بشكل أفضل مع كبار التنفيذيين، بهدف تسريع التقدم.

• لا تزال التحديات المتعلقة بميزانيات العملاء قائمة، مما يتطلب إظهارًا واضحًا للقيمة لتسهيل التوسع.

رؤى InvestingPro

يتوافق الأداء المالي الأخير لشركة فورستر للأبحاث مع العديد من المقاييس والرؤى الرئيسية من InvestingPro. إن انخفاض إيرادات الشركة بنسبة 11.42% على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، كما ورد في InvestingPro، يتسق مع انخفاض الإيرادات بنسبة 10% المذكور في نتائج الربع الثالث من عام 2024. ويدعم هذا الاتجاه نصيحة من InvestingPro تشير إلى أن المحللين يتوقعون انخفاضًا في المبيعات في العام الحالي.

على الرغم من هذه التحديات، تحافظ فورستر على هوامش ربح إجمالية مثيرة للإعجاب تبلغ 56.92% للاثني عشر شهرًا الماضية، وهو ما يبرز كنصيحة من InvestingPro. قد توفر هذه القوة في الهوامش بعض الوسادة حيث تنتقل الشركة إلى منصة Forrester Decisions وتعمل على استقرار قيمة عقودها.

تبلغ القيمة السوقية للشركة 295.62 مليون دولار، مما يعكس الرياح المعاكسة الأخيرة. ومن الجدير بالذكر أن سعر سهم فورستر قد انخفض بشكل كبير خلال الأشهر الثلاثة الماضية، حيث تظهر بيانات InvestingPro عائدًا إجماليًا للسعر لمدة 3 أشهر بنسبة -18.43%. يتماشى هذا الانخفاض مع التحديات التي أبلغت عنها الشركة وقد يمثل فرصة للمستثمرين الذين يؤمنون بخطط التعافي لفورستر.

وبالنظر إلى المستقبل، تشير نصيحة من InvestingPro إلى أن صافي الدخل من المتوقع أن ينمو هذا العام، مما قد يكون علامة إيجابية لاستراتيجية التعافي التي وضعتها فورستر. بالإضافة إلى ذلك، يتوقع المحللون أن تكون الشركة مربحة هذا العام، مما قد يوفر بعض الطمأنينة للمستثمرين القلقين بشأن انخفاض الأداء الأخير.

بالنسبة لأولئك المهتمين بتحليل أعمق، يقدم InvestingPro 5 نصائح إضافية لشركة فورستر للأبحاث، مما يوفر نظرة أكثر شمولاً للصحة المالية وآفاق الشركة.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا