مكالمة الأرباح: GoodRx تسجل نموًا وسط تحديات صيدليات التجزئة

ناقشت شركة GoodRx Holdings Inc. (GDRX) نتائجها المالية للربع الثالث، مكشفة عن زيادة بنسبة 8% في إجمالي الإيرادات على أساس سنوي، لتصل إلى 195.3 مليون دولار. وعلى الرغم من مواجهة رياح معاكسة من إغلاق صيدليات التجزئة، وبشكل ملحوظ Rite Aid، وانتهاء نادي التوفير Kroger، نما الربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدل للشركة بنسبة 21%، بهامش 33.3%. تظل GoodRx متفائلة بشأن مسار نموها، متوقعة إيرادات حوالي 200 مليون دولار في الربع الرابع وتتوقع نموًا من رقم واحد لعام 2025، مدفوعًا بزيادة 20% في إيرادات حلول الشركات المصنعة للأدوية.

النقاط الرئيسية

• سجلت GoodRx زيادة سنوية بنسبة 8% في إجمالي الإيرادات، بقيمة 195.3 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024.

• نما الربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدل بنسبة 21% على أساس سنوي، بهامش 33.3%.

• تتوقع الشركة أن تكون إيرادات الربع الرابع حوالي 200 مليون دولار ونمو الإيرادات من رقم واحد في عام 2025.

• تقوم GoodRx بتوسيع برنامج التوفير المتكامل الخاص بها ليشمل الأدوية ذات العلامات التجارية غير المغطاة، والذي سيتم إطلاقه في أوائل عام 2025.

• من المتوقع أن تؤثر تحديات صيدليات التجزئة، وخاصة إغلاقات Rite Aid، على الإيرادات بحوالي 5 ملايين دولار في النصف الثاني من عام 2024.

• زادت الشركة بشكل كبير برامج الدفع النقدي عند نقطة البيع مع الشركات المصنعة للأدوية، من حوالي 20 إلى 72 خلال العام.

توقعات الشركة

• تتوقع GoodRx نمو الإيرادات بنسبة مئوية من رقم واحد في عام 2025، مع زيادة واثقة بنسبة 20% في إيرادات حلول الشركات المصنعة للأدوية.

• الشركة على وشك إطلاق برنامج التوفير المتكامل الخاص بها للصفقات ذات العلامات التجارية خارج القائمة في أوائل عام 2025.

• تقوم GoodRx بتعزيز نهج التعاقد المباشر مع تجار التجزئة، والذي يمثل الآن أكثر من 30% من حجم أعمالها.

النقاط السلبية

• الاضطرابات المستمرة في بيئة صيدليات التجزئة، بما في ذلك إغلاق المتاجر ومفاوضات التعويض، تؤثر على سوق الوصفات الطبية.

• أبلغت الشركة عن انخفاض في إيرادات الاشتراكات بسبب انتهاء نادي التوفير Kroger.

النقاط الإيجابية

• تظل GoodRx واثقة من نموها على المدى الطويل، مع توقع استمرار الأداء القوي في الربع الرابع.

• من المتوقع أن تحقق حلول الشركات المصنعة للأدوية التابعة للشركة نموًا بنسبة 20% تقريبًا على أساس سنوي.

• تستمر القيمة المقترحة من GoodRx في مساعدة المستهلكين على التنقل في تعقيدات التأمين وتوفير خصومات نقدية.

الإخفاقات

• كان لإغلاق متاجر Rite Aid تأثير بقيمة 5 ملايين دولار على إيرادات GoodRx للنصف الثاني من عام 2024.

• انخفضت إيرادات الاشتراكات بسبب انتهاء شراكة نادي التوفير Kroger.

أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة

• أكد Scott Wagner على التزام GoodRx بالقدرة على تحمل التكاليف والشفافية في جهود تثقيف المستهلك لعام 2025.

• يُنظر إلى التغييرات في الجزء D من Medicare كمصدر قلق طفيف، حيث تؤثر فقط على جزء صغير من مستخدمي GoodRx.

أبلغت شركة GoodRx Holdings Inc. (GDRX) عن نمو مالي ثابت في الربع الثالث من عام 2024، على الرغم من مواجهة تحديات في قطاع صيدليات التجزئة. المبادرات الاستراتيجية للشركة، بما في ذلك توسيع برنامج التوفير المتكامل وزيادة الشراكات مع الشركات المصنعة للأدوية، مهيأة لدفع النمو المستقبلي. تظل قيادة GoodRx مركزة على تقديم قيمة للمرضى والتنقل في المشهد المتغير للصيدليات، بهدف تعزيز تجربة المستهلك ودفع نمو الأعمال.

رؤى InvestingPro

أظهرت شركة GoodRx Holdings Inc. (GDRX) مرونة في نتائجها للربع الثالث من عام 2024، مع زيادة سنوية في الإيرادات بنسبة 8% لتصل إلى 195.3 مليون دولار، على الرغم من التحديات في قطاع صيدليات التجزئة. هذا الأداء جدير بالملاحظة بشكل خاص عند النظر إلى هامش الربح الإجمالي المثير للإعجاب للشركة البالغ 93.07% للاثني عشر شهرًا الماضية، كما ورد في تقرير InvestingPro. يؤكد هذا الهامش المرتفع على نموذج الأعمال الفعال لـ GoodRx وقدرتها على الحفاظ على الربحية حتى في بيئة صعبة.

ومع ذلك، يجب على المستثمرين ملاحظة أن السهم واجه رياحًا معاكسة كبيرة مؤخرًا. تظهر بيانات InvestingPro أن GDRX شهدت انخفاضًا في السعر بنسبة 28.1% خلال الشهر الماضي وانخفاضًا بنسبة 33.77% خلال الأشهر الستة الماضية. يتماشى هذا الانخفاض مع التحديات المبلغ عنها للشركة، مثل تأثير إغلاقات Rite Aid وانتهاء شراكة نادي التوفير Kroger.

على الرغم من هذه الانتكاسات قصيرة المدى، تشير نصائح InvestingPro إلى أن إدارة GoodRx قد كانت تشتري الأسهم بشكل مكثف، مما يشير إلى الثقة في آفاق الشركة على المدى الطويل. يتماشى هذا مع النظرة المتفائلة للشركة لعام 2025، بما في ذلك النمو المتوقع بنسبة 20% في إيرادات حلول الشركات المصنعة للأدوية.

بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 14 نصيحة إضافية لـ GDRX، مما يوفر فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة نظرًا لديناميكيات السوق المعقدة للشركة وأداء الأسهم الأخير.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا