أعلنت شركة SiTime Corporation (SITM)، الرائدة في تكنولوجيا التوقيت الدقيق، عن زيادة كبيرة في الإيرادات بنسبة 62% على أساس سنوي في الربع الثالث من عام 2024، لتصل إلى 57.7 مليون دولار. وشكل صافي دخل الشركة 17% من إيراداتها. خلال مكالمة الأرباح الأخيرة، ناقش الرئيس التنفيذي راجيش فاشيست والمدير المالي بيث هاو النتائج المالية للشركة، ومحركات النمو، والتوقعات المستقبلية، بما في ذلك توقعات استمرار النمو في قطاع الاتصالات والمؤسسات ومراكز البيانات وبدء شحنات بكميات كبيرة في قطاع السيارات الكهربائية في عام 2025.
النقاط الرئيسية
- أعلنت SiTime عن زيادة في الإيرادات بنسبة 62% على أساس سنوي، لتصل إلى 57.7 مليون دولار.
- نما قطاع الاتصالات والمؤسسات ومراكز البيانات (CED) بنسبة 233% على أساس سنوي.
- توقعات بنمو في قطاع CED حتى عام 2025، مدفوعًا بالطلب على خوادم الذكاء الاصطناعي.
- تتوقع SiTime بدء شحنات بكميات كبيرة للسيارات الكهربائية في عام 2025.
- من المتوقع أن تتراوح إيرادات الربع الرابع من عام 2024 بين 63 مليون دولار و65 مليون دولار، مع هوامش إجمالية غير مطابقة للمبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا (non-GAAP) حوالي 58% إلى 58.5%.
- من المتوقع أن يتراوح ربح السهم غير المطابق للمبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا للربع الرابع من عام 2024 بين 0.39 دولار و0.45 دولار للسهم.
- يبلغ إجمالي السوق المستهدف (TAM) لتكنولوجيا SiTime حوالي 10 مليارات دولار، مع سوق مستهدف قابل للخدمة (SAM) يبلغ حوالي 3 مليارات دولار.
- تحسنت الهوامش الإجمالية بشكل متتابع ومن المتوقع أن تتجاوز 60% بحلول النصف الثاني من عام 2025.
نظرة الشركة المستقبلية
- تتوقع SiTime أن تلعب تكنولوجيا التوقيت الدقيق الخاصة بها دورًا مهمًا في تطبيقات الاتصال عالي السرعة.
- تشارك الشركة في تطوير أنظمة الملاحة العالمية بالأقمار الصناعية (GNSS) المتقدمة لقطاعي السيارات والفضاء.
- تتوقع SiTime أن يتجاوز نمو إيراداتها بشكل كبير نفقات التشغيل بسبب الاستثمارات الاستراتيجية.
النقاط السلبية
- من المتوقع حدوث انخفاض موسمي نموذجي في الإيرادات بنسبة 20% من الربع الرابع إلى الربع الأول.
النقاط الإيجابية
- حددت SiTime ما يقرب من 300 تطبيق لتكنولوجيتها عبر مختلف القطاعات.
- حققت الشركة انتصارات في التصميم من استحواذ Aura وتتوقع أن تصل إيرادات التوقيت إلى 100 مليون دولار في السنوات القادمة.
الإخفاقات
- لم يتم ذكر أي إخفاقات محددة خلال مكالمة الأرباح.
أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة
- أكد الرئيس التنفيذي فاشيست أن نمو قطاع CED من المتوقع أن يتضاعف في عام 2024 ويتجاوز هدف الشركة الإجمالي البالغ 30% في عام 2025.
- توقعت المديرة المالية هاو أن يقود قطاع CED النمو في الربع الرابع، يليه قطاع إنترنت الأشياء الاستهلاكية والقطاعات الصناعية الأخرى.
- قدر فاشيست السوق المستهدف القابل للخدمة (SAM) بما يتراوح بين 400 مليون دولار و500 مليون دولار في قطاع السيارات.
- يقدر سوق التوقيت الدقيق بإجمالي سوق مستهدف (TAM) يبلغ 10 مليارات دولار، مع سوق مستهدف قابل للخدمة (SAM) يبلغ حوالي 3 مليارات دولار.
اختتمت مكالمة الأرباح بنظرة إيجابية حول مسار نمو SiTime، مع التأكيد على الأداء المالي القوي للشركة واستراتيجيتها المستمرة لتوسيع محفظة منتجاتها في الأسواق عالية النمو. وأعربت الإدارة عن تفاؤلها بشأن الكفاءة التشغيلية وقدرة الشركة على الحفاظ على مسار النمو في المستقبل.
رؤى InvestingPro
يتم دعم الأداء المالي المثير للإعجاب لشركة SiTime Corporation (SITM) في الربع الثالث من عام 2024 بشكل أكبر من خلال بيانات InvestingPro. يتوافق نمو إيرادات الشركة البالغ 62% على أساس سنوي مع بيانات InvestingPro التي تظهر نموًا ربع سنويًا في الإيرادات بنسبة 62.44% في الربع الثالث من عام 2024. ينعكس هذا النمو القوي في أداء الأسهم، حيث أفاد InvestingPro بعائد سعري كبير بلغ 68.22% خلال الأشهر الثلاثة الماضية و95.38% خلال الأشهر الستة الماضية.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن المحللين يتوقعون نمو المبيعات في العام الحالي، مما يؤكد النظرة الإيجابية للشركة والزيادة المتوقعة في الإيرادات للربع الرابع من عام 2024. بالإضافة إلى ذلك، تشير النصيحة التي تفيد بأن SiTime تحتفظ بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية إلى مركز مالي قوي، مما قد يدعم الاستثمارات الاستراتيجية ومبادرات النمو للشركة.
ينعكس تركيز الشركة على الأسواق عالية النمو وتوسيع محفظة المنتجات في تقييمها السوقي. تظهر بيانات InvestingPro أن SiTime يتم تداولها بمضاعف إيرادات مرتفع وبالقرب من أعلى مستوى لها في 52 أسبوعًا، مع نسبة سعر إلى القيمة الدفترية تبلغ 6.3. يشير هذا التقييم إلى ثقة المستثمرين في آفاق نمو SiTime، خاصة في قطاع الاتصالات والمؤسسات ومراكز البيانات والدخول المرتقب إلى سوق السيارات الكهربائية.
من الجدير بالذكر أنه على الرغم من أن SiTime قد أظهرت نموًا مثيرًا للإعجاب في الإيرادات، إلا أن الشركة لم تكن مربحة خلال الاثني عشر شهرًا الماضية وفقًا لنصائح InvestingPro. ومع ذلك، يتوقع المحللون أن تكون الشركة مربحة هذا العام، وهو ما يتماشى مع توقعات الإدارة لتحسين الهوامش الإجمالية والكفاءة التشغيلية.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 15 نصيحة إضافية لشركة SiTime Corporation، مما يوفر فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا