قامت شركة ستيفنز للخدمات المالية يوم الاثنين بتعديل السعر المستهدف لسهم كاستمرز بانكورب (NYSE: CUBI)، حيث رفعته إلى 55.00 دولار من 53.00 دولار سابقًا، مع الحفاظ على تصنيف "الوزن المتساوي" للسهم. يأتي هذا التغيير بعد أن أعلنت كاستمرز بانكورب عن أرباح للربع الثالث تجاوزت التوقعات.
بلغت ربحية السهم التشغيلية للشركة 1.26 دولار، وهو ما يفوق تقديرات ستيفنز البالغة 1.20 دولار. وتُعزى النتائج الأفضل من المتوقع إلى انخفاض مخصصات خسائر الائتمان وانخفاض معدل الضرائب.
على الرغم من الأرباح الإيجابية، شهدت كاستمرز بانكورب انخفاضًا في صافي هامش الفائدة (NIM) بمقدار 23 نقطة أساس مقارنة بالربع السابق، والذي يُعزى إلى انخفاض العائد القابل للاستحقاق وبيع محفظة قروض استهلاكية. علاوة على ذلك، واجهت الشركة ارتفاعًا في النفقات بسبب زيادة الرواتب والمزايا.
في أعقاب تقرير الأرباح، قامت ستيفنز بمراجعة توقعاتها لربحية السهم التشغيلية للسنوات 2024 و2025 و2026. تعكس التعديلات زيادة بنسبة أقل من 1% لعام 2024 إلى 5.46 دولار، وانخفاضًا بنسبة 9% لعام 2025 إلى 5.00 دولار، وزيادة بنسبة 1% لعام 2026 إلى 7.40 دولار. نتجت هذه المراجعات عن توقعات أقل لصافي هامش الفائدة، وتوقع ارتفاع النفقات على المدى القريب، وانخفاض التوقعات للمخصصات.
كان نمو الودائع في كاستمرز بانكورب قويًا بشكل ملحوظ، حيث ساهمت الفرق الجديدة في زيادة قدرها 1.1 مليار دولار في الودائع خلال الربع. ومع ذلك، أشارت الشركة إلى بعض مجالات القلق، بما في ذلك اتفاقية تنظيمية مكتوبة حديثًا، والاعتماد على الودائع الوسيطة، وأنشطة الشطب، مما دفع ستيفنز إلى الحفاظ على موقف حذر بشأن تصنيف السهم.
في الختام، رفعت ستيفنز السعر المستهدف لكاستمرز بانكورب إلى 55 دولار، مستشهدة بأداء أرباح الشركة للربع الثالث، مع الاستمرار في مراقبة المخاطر المحتملة التي قد تؤثر على تصنيف السهم في المستقبل.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت كاستمرز بانكورب تعديلات في السعر المستهدف لسهمها من قبل كل من بايبر ساندلر و DA Davidson، في أعقاب تقرير أرباحها للربع الثالث. كشف التقرير عن ربحية سهم قدرها 1.31 دولار، مع تعديلات للبنود غير المتكررة تشير إلى ربحية سهم أساسية قدرها 1.34 دولار. خفضت بايبر ساندلر هدفها من 61.00 دولار إلى 55.00 دولار، بينما خفضت DA Davidson هدفها من 65.00 دولار إلى 60.00 دولار. حافظت كلتا الشركتين على مواقفهما تجاه السهم، "محايد" و"شراء" على التوالي.
تميز الربع الثالث للبنك بالتعقيدات، بما في ذلك عجز قدره 0.35 دولار في صافي دخل الفوائد (NII)، قابله جزئيًا فائض قدره 0.17 دولار في المخصصات. على الرغم من هذه التحديات، أبلغ البنك عن صافي دخل قدره 43.8 مليون دولار ونمو في القروض بنسبة 16% سنويًا، محافظًا على مسار نموه. ومع ذلك، تم الإبلاغ عن صافي هامش الفائدة (NIM) بنسبة 3.06%، وهو أقل بـ 23 نقطة أساس من الربع السابق.
تأتي هذه التطورات مع استمرار كاستمرز بانكورب في تحولها الاستراتيجي نحو أن تصبح بنكًا تجاريًا متخصصًا. شهد قطاع الخدمات المصرفية للمشاريع الناشئة في البنك توسعًا كبيرًا، مع الحفاظ على جودة ائتمانية قوية بنسبة NPA تبلغ 22 نقطة أساس. وسط هذه التغييرات، من المتوقع أن تؤثر نفقات الامتثال والتكنولوجيا المرتفعة على النفقات غير المتعلقة بالفوائد في الربع الرابع.
رؤى InvestingPro
تضيف البيانات الحديثة من InvestingPro عمقًا إلى تحليل ستيفنز لكاستمرز بانكورب (NYSE: CUBI). تبلغ القيمة السوقية للشركة 1.66 مليار دولار، مع نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 8.25، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقيمًا بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بأرباحه. وهذا يتماشى مع قرار ستيفنز برفع السعر المستهدف.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن CUBI قد أظهر عائدًا كبيرًا خلال الأسبوع الماضي، حيث تؤكد البيانات عائدًا سعريًا إجماليًا بنسبة 15.97% في الأسبوع الماضي. يشير هذا الأداء الأخير، إلى جانب عائد قوي بنسبة 15.28% خلال الأشهر الثلاثة الماضية، إلى تزايد ثقة المستثمرين في السهم، والتي قد تكون متأثرة بأرباح الربع الثالث التي فاقت التوقعات والمذكورة في المقال.
ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن نصائح InvestingPro تشير أيضًا إلى أن 8 محللين قد قاموا بتخفيض توقعاتهم للأرباح للفترة القادمة. قد يفسر هذا الحذر بين المحللين قرار ستيفنز بالحفاظ على تصنيف "الوزن المتساوي" على الرغم من رفع السعر المستهدف.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون إلى تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 9 نصائح إضافية لـ CUBI، مما يوفر فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا