قامت شركة Baird يوم الأربعاء بتعديل السعر المستهدف لشركة American Woodmark (NASDAQ:AMWD)، حيث رفعته إلى 118 دولارًا من 115 دولارًا السابق، مع الحفاظ على تصنيف "أداء متفوق" للسهم. يأتي هذا القرار حتى مع انخفاض أسهم الشركة بنسبة ملحوظة بلغت 8% مقارنة بمؤشر S&P الذي ظل مستقرًا نسبيًا في نفس اليوم.
يأتي تحرك Baird في أعقاب النتائج المالية الأخيرة لشركة American Woodmark، والتي كشفت عن انخفاضات طفيفة في كل من الإيرادات الفصلية والأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) مقارنة بالتوقعات. بالإضافة إلى ذلك، قامت الشركة بتعديل توجيهاتها للأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء، مضيقة إياها إلى الحد الأدنى من توقعاتها السابقة، مما يشير إلى أن النصف الثاني من العام قد لا يلبي تقديرات الإجماع.
عزا المحلل من Baird ضعف الأداء بشكل أساسي إلى بيئة اقتصادية كلية أضعف، مشيرًا إلى أن قطاع التجديد وإعادة التشكيل لا يزال يواجه تحديات وأن وتيرة إنجاز البناء الجديد تتباطأ. على الرغم من هذه العقبات قصيرة المدى، لا يرى المحلل أي تغيير في إمكانات الأرباح الجذابة طويلة المدى لشركة American Woodmark.
من ناحية إيجابية، كانت American Woodmark نشطة في إعادة شراء أسهمها، حيث تم إعادة شراء أكثر من 10% على مدار الأرباع الستة الماضية. يُنظر إلى نشاط إعادة شراء الأسهم هذا كوسيلة لتعزيز قيمة المساهمين وتحسين ربحية السهم على المدى الطويل.
يظل موقف Baird ثابتًا على اعتبار American Woodmark خيارًا استثماريًا مفضلاً، مدعومًا بإمكانات الشركة للنمو على المدى الطويل، وقدرتها على الاستفادة من العمليات، والنشر الاستراتيجي لرأس المال. تشير الشركة إلى أن هذه العوامل يمكن أن تساهم في تحقيق ربحية جذابة للسهم تتجاوز 15 دولارًا في المستقبل.
في أخبار أخرى حديثة، أعلنت شركة American Woodmark Corporation عن انخفاض في صافي المبيعات بنسبة 4.5% على أساس سنوي للربع الثاني من السنة المالية 2025، ليصل إلى 452.5 مليون دولار. تم عزو هذا الانخفاض إلى انخفاض الطلب في سوق إعادة التشكيل وتباطؤ في بدايات البناء الجديد للمنازل الفردية. بلغت الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء للشركة 60.2 مليون دولار، وهو ما يمثل 13.3% من صافي المبيعات، وتم الإبلاغ عن ربحية السهم بقيمة 1.79 دولار.
تتوقع نظرة الشركة للسنة المالية 2025 انخفاضًا بنسبة متوسطة من خانة واحدة في سوق الإصلاح وإعادة التشكيل، بينما من المتوقع أن يزداد البناء الجديد بنسبة منخفضة من خانة واحدة. تركز American Woodmark على النمو والتحول الرقمي وتصميم المنصات للتعامل مع ظروف السوق هذه.
على الرغم من تحديات السوق، تظل قيادة الشركة واثقة من القوة طويلة المدى لسوق الإسكان. تقوم الشركة بتنفيذ مبادرات استراتيجية مثل التميز التشغيلي وإدارة التكاليف للتخفيف من التحديات وتحرز تقدمًا في منشآتها في مونتيري بالمكسيك وهاملت بولاية نورث كارولينا.
رؤى InvestingPro
لاستكمال تحليل Baird، توفر بيانات InvestingPro سياقًا إضافيًا حول الوضع المالي لشركة American Woodmark. تبلغ القيمة السوقية للشركة 1.42 مليار دولار، مع نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 15.11، مما يشير إلى تقييم معتدل نسبيًا مقارنة بالأرباح. وهذا يتماشى مع نظرة Baird المتفائلة على المدى الطويل، على الرغم من التحديات الأخيرة.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن الإدارة كانت تقوم بإعادة شراء الأسهم بشكل مكثف، مما يؤكد ما ذكره المقال عن إعادة شراء أكثر من 10% من الأسهم في الأرباع الستة الماضية. يمكن لهذه الاستراتيجية بالفعل أن تدعم نمو ربحية السهم، كما تشير Baird. بالإضافة إلى ذلك، فإن التدفقات النقدية لشركة American Woodmark يمكنها تغطية مدفوعات الفائدة بشكل كافٍ، وهو ما يعد علامة إيجابية على الاستقرار المالي في بيئة اقتصادية صعبة.
ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن تحركات سعر السهم متقلبة للغاية، وهو أمر يجب على المستثمرين مراعاته نظرًا لظروف السوق الحالية وأداء الشركة الأخير. بالنسبة لأولئك المهتمين بتحليل أعمق، يقدم InvestingPro 5 نصائح إضافية يمكن أن توفر المزيد من الرؤى حول الإمكانات الاستثمارية لشركة American Woodmark.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا