أكدت شركة Truist Securities يوم الثلاثاء تصنيفها "شراء" لشركة Sabra Healthcare REIT Inc. (NASDAQ: SBRA)، والتي يتم تداولها حاليًا عند 16.91 دولار، مع الحفاظ على السعر المستهدف عند 18.00 دولار. وأشار محلل الشركة إلى أن توقعات الأموال من العمليات (FFO) لا تزال دون تغيير إلى حد كبير، مما يدعم السعر المستهدف المحافظ عليه، والذي يشير إلى إمكانية عائد إجمالي بنسبة 13%.
وفقًا لتحليل InvestingPro، يبدو أن السهم مقيم بشكل عادل بناءً على نموذج القيمة العادلة الخاص به. يستند السعر المستهدف إلى مضاعف FFO يبلغ 12 ضعفًا وعلاوة تبلغ حوالي 20% على تقدير Truist لصافي قيمة الأصول (NAV).
لاحظ المحلل أن سهم Sabra Healthcare يتم تداوله بعلاوة مقارنة بمتوسطاته التاريخية، ولكنه مقيم حاليًا بشكل أقل قليلاً مقارنة بنظرائه، National Health Investors Inc. (NYSE: NHI) و Omega Healthcare Investors Inc. (NYSE: OHI)، اللذين يحملان تصنيف "احتفاظ". تكشف بيانات InvestingPro أن الشركة تقدم عائد توزيعات أرباح كبير يبلغ 7.1% وحافظت على مدفوعات الأرباح لمدة 14 عامًا متتالية.
على الرغم من التقييم الأعلى من المتوسط، تتوقع الشركة نموًا في الأرباح أعلى من المتوسط على المدى القريب لشركة Sabra Healthcare، مع نمو الإيرادات بنسبة 20.53% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية.
يستند السعر المستهدف البالغ 18 دولارًا لشركة Sabra Healthcare من Truist إلى مزيج من الطرق: الثلث من تحليل التدفقات النقدية المخصومة بنتيجة 19.73 دولار، والثلث من علاوة متوقعة بنسبة 18% على صافي قيمة الأصول المتوقعة بعد عام من الآن، والثلث الأخير من مضاعف 11.8 مرة من تقدير الأموال من العمليات لكل سهم (FFOps) لعام 2025.
يظهر الوضع السوقي الحالي لشركة Sabra Healthcare REIT أنها تتداول بعلاوة 22% فوق تقدير Truist لصافي قيمة الأصول، مقارنة بمتوسط علاوة 1% على مدى السنوات الخمس الماضية. بالإضافة إلى ذلك، يتم تداول السهم بمقدار 12.1 مرة من الأموال من العمليات المتوقعة لعام 2024، وهو أعلى من المتوسط التاريخي البالغ 9.7 مرة. على الرغم من هذه العلاوات، يشير تصنيف "شراء" إلى الثقة في آفاق أداء الشركة.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت Sabra Healthcare REIT تخفيضًا في التصنيف من Mizuho، من "أداء متفوق" إلى "محايد". تأثر هذا التعديل بديناميكيات الصناعة والتغييرات التنظيمية المحتملة التي تؤثر على قطاع REITs للتمريض الماهر. كما تواجه Sabra Healthcare REIT منافسة متزايدة على صفقات الإسكان للمسنين، مما قد يؤدي إلى أحجام أقل من المتوقع. بالإضافة إلى ذلك، لن يسعى كليفتون ج. بورتر الثاني، وهو عضو في مجلس الإدارة، لإعادة انتخابه، مختتمًا فترة ولايته في الاجتماع السنوي لعام 2025، دون الإعلان عن خطط فورية لاستبداله.
وبالانتقال إلى Zebra، أبلغت الشركة عن ربع ثالث إيجابي لعام 2024 مع زيادة في كل من الإشغال والإيرادات. ارتفع معدل إشغال مرافق التمريض الماهر بمقدار 130 نقطة أساس على التوالي، ونمت الإيرادات بنسبة 7.6% على أساس سنوي. بلغت الأموال من العمليات المعدلة للشركة لكل سهم 0.35 دولار مع الأموال المتاحة من العمليات المعدلة البالغة 0.37 دولار للربع الثالث من عام 2024. قامت إدارة Zebra بتحديث توجيهات عام 2024 متوقعة الأموال من العمليات المعدلة لكل سهم بين 1.39 دولار و1.40 دولار، والأموال المتاحة من العمليات المعدلة بين 1.41 دولار و1.42 دولار.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا