يوم الثلاثاء، أكدت شركة Compass Point تصنيف "شراء" وسعر مستهدف قدره 181.00 دولار لسهم FTAI Aviation (NASDAQ:FTAI)، وذلك بعد إطلاق الشركة لمبادرة رأس المال الاستراتيجية.
تهدف هذه المبادرة إلى الاستحواذ على طائرات 737NG وA320ceo المؤجرة، ومن المتوقع أن تسهل نشر ما يقارب 3 مليارات دولار من رأس المال سنويًا. يُنظر إلى هذه الخطوة على أنها تحول كبير لشركة FTAI، مما قد يؤدي إلى تغيير في مزيج الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) للشركة نحو قطاع منتجات الفضاء الجوي الأقل كثافة في رأس المال.
مع قيمة سوقية حالية تبلغ 12.97 مليار دولار وعوائد مثيرة للإعجاب منذ بداية العام بنسبة 176%، أظهرت FTAI زخمًا قويًا. وفقًا لتحليل InvestingPro، يتم تداول السهم حاليًا فوق قيمته العادلة، على الرغم من أن أهداف المحللين تتراوح بين 132 و300 دولار.
كشفت FTAI Aviation أيضًا عن بيع 46 طائرة ضيقة البدن مؤجرة بحوالي 549 مليون دولار. يعد هذا البيع جزءًا من المبادرة الاستراتيجية الأوسع التي تتضمن تنفيذ حل MRE الخاص بـ FTAI لجميع المحركات المشاركة في الشراكة. من المتوقع أن تدفع هذه التكنولوجيا نموًا كبيرًا في قطاع منتجات الفضاء الجوي لشركة FTAI.
تعتبر مبادرة رأس المال وبيع الطائرات خطوات تحويلية لشركة FTAI، مما يجعل نموذج أعمالها أقل اعتمادًا بشكل كبير على رأس المال ويمكن أن يبرر مضاعف تقييم أعلى. قد يؤدي التحول نحو عرض منتج فضائي خفيف رأس المال إلى توسع إضافي في المضاعف ويتماشى مع وجهة نظر Compass Point بأنه ينبغي تقييم الشركة على أساس موحد، بدلاً من منهجية مجموع الأجزاء (SOTP) التي ستطبق مضاعفًا أقل على قطاع التأجير.
علاوة على ذلك، قدمت FTAI توجيهات مالية للسنة المالية 2025، متوقعة أن تكون الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) بين 1.1 مليار دولار و1.15 مليار دولار، وهي زيادة كبيرة من الأرباح الحالية البالغة 723 مليون دولار. يتجاوز هذا التوقع كلاً من التقدير الحالي والإجماع، مما يشير إلى نظرة إيجابية لأداء الشركة المالي.
من المتوقع أن يتم استقبال التوجيهات، إلى جانب المبادرة الاستراتيجية، بشكل جيد من قبل المستثمرين، مما قد يؤدي إلى ارتفاع في قيمة أسهم FTAI. تكشف بيانات InvestingPro عن نمو قوي في الإيرادات بنسبة 36.77% وتشير إلى أن المحللين يتوقعون استمرار نمو المبيعات في العام الحالي.
للحصول على رؤى أعمق حول تقييم FTAI وآفاق النمو، يمكن للمستثمرين الوصول إلى تقرير البحث الشامل Pro، المتاح حصريًا لمشتركي InvestingPro.
في أخبار أخرى حديثة، تحافظ شركة Jefferies على تصنيف "شراء" لشركة FTAI Aviation مع سعر مستهدف قدره 188 دولارًا، حيث تقوم الشركة بخطوات استراتيجية لتعزيز نموها.
أطلقت الشركة مبادرة استحواذ على طائرات بقيمة 3 مليارات دولار، بالشراكة مع ائتمان خاص 3P للاستثمار في طائرات Boeing 737NG وAirbus A320ceo متوسطة العمر. كما حافظ محللون من BTIG وDeutsche Bank وStifel على تصنيفات "شراء" للشركة، مع رفع BTIG لسعرها المستهدف إلى 180 دولارًا.
باعت FTAI Aviation أيضًا 46 طائرة ضيقة البدن مؤجرة بسعر شراء صافٍ يقدر بـ 549 مليون دولار وقدمت توجيهات مالية للسنة المالية 2025، متوقعة أرباحًا معدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) تتراوح بين 1.1 إلى 1.15 مليار دولار تقريبًا. قامت RBC Capital Markets بترقية العديد من الشركات في قطاع الفضاء والدفاع، بما في ذلك شركة Hexcel Corporation وRaytheon Technologies Corp إلى "أداء متفوق"، بينما خفضت تصنيف General Dynamics Corp وVectrus Inc إلى "أداء قطاعي".
أبلغت FTAI Aviation عن زيادة بنسبة 50% في الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) للربع الثالث من عام 2024، لتصل إلى 232 مليون دولار. كما باعت الشركة آخر سفينتين للطاقة البحرية، Pioneer وPride، بحوالي 143 مليون دولار. بالشراكة مع Chromalloy، حصلت FTAI Aviation على موافقة إدارة الطيران الفيدرالية لمكون رئيسي للمحرك، مما قد يضاعف أرباح الشركة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) لكل وحدة محرك ويقلل من تكاليف زيارة ورشة المحرك.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا