يوم الأربعاء، عدلت مورغان ستانلي موقفها من سهم CIENA (المدرج في بورصة نيويورك تحت الرمز CIEN)، حيث رفعت تصنيف السهم من متساوي الوزن إلى زيادة الوزن وزيادة السعر المستهدف إلى 55 دولارًا من 53 دولارًا. تستند نظرة الشركة إلى الاعتقاد بأن تقديرات السنة المالية 2024 (السنة المالية 24) للسهم أصبحت الآن أقل خطورة، وهناك احتمال حدوث ارتفاع في السنة المالية 2025 (السنة المالية 25).
أشار المحلل إلى أنه قبل تقرير أرباح الربع الثاني من السنة المالية (FQ2)، كانت هناك مخاوف بشأن تقديرات "ستريت"، والتي توقعت ارتفاعًا كبيرًا في النمو في النصف الثاني من العام. وقد افترضت هذه التقديرات نموًا مضاعفًا من خانتين في الربعين الماليين الثالث والرابع، اعتمادًا على انتعاش سوق الاتصالات.
وقد عدلت شركة مورجان ستانلي منذ ذلك الحين تقديراتها لإيرادات العام بأكمله لشركة CIENA بتخفيضها بنسبة 4% تقريبًا لتعكس التعديلات المستمرة في المخزون والحذر المستمر من العملاء الدوليين بسبب عوامل الاقتصاد الكلي. وتعتقد الشركة أنه مع هذه التوقعات المعدلة، فإن التقييم الحالي لشركة CIENA أكثر منطقية.
على الرغم من المراجعة، لا تزال مورجان ستانلي متفائلة بشأن أداء CIENA للفترة المتبقية من العام. تقر الشركة بأن الزيادة المتتابعة بنسبة 23% تقريبًا في الربع المالي الرابع (FQ4) ستكون ضرورية لتحقيق أهداف العام بأكمله.
ومع ذلك، يشير المحلل إلى أن طلبات الاتصالات السلكية واللاسلكية والإيرادات قد أظهرت بالفعل تحسنًا متسلسلًا في الربع المالي الثاني. بالإضافة إلى ذلك، من المتوقع أن تستمر المشاركة السحابية القوية، لا سيما في النصف الثاني من العام مقارنة بالنصف الأول، ولا يزال لدى الشركة أعمال متراكمة تبلغ حوالي 1.9 مليار دولار.
في أخبار أخرى حديثة، واجهت شركة Ciena Corporation تخفيضًا كبيرًا في هدف أسهمها من وكالة تنظيم الاتصالات الأمريكية بسبب تباطؤ تعافي السوق. وقد كشف الأداء المالي للشركة في الربع الأخير من شهر أبريل عن ربحية تشغيلية للسهم بقيمة 0.27 دولار أمريكي، متجاوزًا بذلك الإجماع بمقدار 0.16 دولار أمريكي، ولكنه أقل بكثير من العائدات الفصلية التي بلغت 0.74 دولار أمريكي في العام السابق بسبب انخفاض الإيرادات الفصلية بنسبة 19.6%. حافظ محللون من Argus وB.Riley وNeedham وBofA Securities وStifel على تصنيفاتهم للشراء على Ciena، مما يؤكد على قدرة الشركة على التعافي والنمو.
لا تزال إدارة Ciena متفائلة بشأن التأثير المحتمل لحركة مرور الذكاء الاصطناعي على تدفق إيراداتها وتتوقع أن تؤدي منتجات WaveLogic 6 Nano القادمة إلى دفع النمو المستقبلي. قامت B.Riley بتخفيض السعر المستهدف لأسهم Ciena إلى 66 دولارًا من 68 دولارًا في السابق، بينما عدلت Needham السعر المستهدف لأسهم Ciena إلى 60 دولارًا من 65 دولارًا في السابق. على الرغم من التعديلات، حافظت الشركتان على تصنيف الشراء للسهم.
في التطورات الأخيرة الأخرى، حافظت شركة BofA Securities على تصنيفها للشراء على Ciena مع ثبات السعر المستهدف عند 59.00 دولارًا. تفوقت أرباح الشركة للسهم الواحد (EPS) على التوقعات، حيث بلغت 0.27 دولار أمريكي مقارنةً بالتوقعات التي بلغت 0.15 دولار أمريكي، ويعزى ذلك إلى ارتفاع هامش الربح الإجمالي بنسبة 43.5% والتحكم في نفقات التشغيل. هذه هي التطورات الأخيرة التي شكلت مسار Ciena في الصناعة.
InvestingPro Insights
تعكس ترقية Morgan Stanley الأخيرة لسهم CIENA (CIEN) (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز CIEN) إلى زيادة الوزن مع سعر مستهدف عند 55 دولارًا أمريكيًا نظرة إيجابية لأداء الشركة في السنة المالية. وتماشيًا مع هذا المنظور، تبلغ القيمة السوقية الحالية لشركة CIEN حوالي 6.6 مليار دولار، مما يشير إلى وجود كبير في قطاعها. علاوة على ذلك، يشير معدل السعر إلى الأرباح للشركة، والذي تم تعديله إلى 35.47 على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024، إلى توقعات السوق بنمو الأرباح على الرغم من تداول الشركة بمضاعف مرتفع. ويمكن النظر إلى ذلك على أنه يتماشى مع توقعات مورجان ستانلي بإمكانية حدوث ارتفاع في السنة المالية 25.
تُشير نصائح InvestingPro إلى أن ثقة الإدارة واضحة من خلال عمليات إعادة شراء الأسهم القوية، وعلى الرغم من أن المحللين قد قاموا بمراجعة أرباحهم بالخفض للفترة القادمة، إلا أنه من المتوقع أن تظل CIEN مربحة هذا العام. بالإضافة إلى ذلك، فإن الأصول السائلة للشركة التي تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل تشير إلى ميزانية عمومية قوية. بالنسبة للقراء الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في الصحة المالية لشركة CIEN وآفاقها المستقبلية، تقدم InvestingPro مجموعة شاملة من النصائح الإضافية. في الوقت الحالي، هناك 9 نصائح أخرى متاحة من InvestingPro والتي يمكن أن توفر المزيد من الرؤى حول أداء CIEN ومركزها في السوق.
قد يلاحظ المستثمرون الذين يفكرون في أسهم CIENA أيضًا التقلبات المنخفضة في أسعار الشركة، والتي قد تكون سمة جذابة لأولئك الذين يبحثون عن الاستقرار. مع تحديد تاريخ الأرباح التالية في 29 أغسطس 2024، والقيمة العادلة المستهدفة للمحللين عند 57 دولارًا، وهو أعلى من السعر الحالي، يمكن أن توفر CIENA إمكانية النمو. يمكن للقراء المهتمين بالحصول على تحليل أكثر تفصيلاً الاستفادة من خصم إضافي بنسبة 10% على الاشتراك السنوي أو نصف السنوي Pro و Pro+ على InvestingPro باستخدام رمز القسيمة PRONEWS24.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها