في يوم الاثنين، حافظت روزنبلات على تصنيفها المحايد وسعر مستهدف قدره 280.00 دولار لشركة Cadence Design Systems, Inc. (NASDAQ:CDNS). تتوقع الشركة أن تكشف Cadence عن نتائجها المالية للربع الثالث من السنة المالية 2024 بعد إغلاق السوق في 28 أكتوبر. هناك توقعات حول أرقام الإيرادات، والتي من المتوقع أن تشهد زيادة بنسبة 16.1% على أساس سنوي، لتصل إلى 1,187.6 مليون دولار، مسجلة ارتفاعًا بنسبة 12% على أساس ربع سنوي. يُعزى هذا النمو جزئيًا إلى بدء دورة الأجهزة الثالثة في منتصف أبريل.
توجيهات Cadence للإيرادات في الربع الثالث، والتي تتراوح بين 1,165 مليون دولار و1,195 مليون دولار، تقل قليلاً عن توقعات روزنبلات، لكنها تتماشى مع توقعات الشركة للسنة المالية الكاملة 2024. من المتوقع أن يدعم النصف الثاني من العام تجديد الأجهزة، والطلب المستمر على برامج EDA الرقمية، والمساهمات من منتجات التصميم الجديدة المدعومة بالذكاء الاصطناعي ومحفظة المحاكاة الموسعة. جدير بالذكر أن الاستحواذ الأخير على BETA CAE من المتوقع أن يضيف 40 مليون دولار إلى إيرادات Cadence للسنة المالية 2024.
قررت روزنبلات الإبقاء على تقديراتها دون تغيير وتستمر في الاحتفاظ بتصنيف محايد على أسهم Cadence. تبحث الشركة عن فرصة أكثر ملاءمة لتعديل موقفها. يأتي هذا الموقف المحافظ في الوقت الذي ينتظر فيه السوق التقرير المالي القادم لـ Cadence لتقييم أداء الشركة وإمكاناتها المستقبلية. يؤكد تعليق المحلل على الطلب المستقر في الصناعة ومجالات النمو المحتملة لـ Cadence، بما في ذلك منتجاتها المدعومة بالذكاء الاصطناعي وعمليات الاستحواذ.
في أخبار أخرى حديثة، كانت Cadence Design Systems محور العديد من التطورات. أولاً، تم خفض تصنيف الشركة إلى "أداء دون المستوى" من قبل Oppenheimer بسبب الشكوك طويلة الأجل ونظرة حذرة على السهم. وبالمثل، خفضت Erste Group تصنيف Cadence من "شراء" إلى "احتفاظ" بسبب المخاوف بشأن توقعات نمو الأرباح الأبطأ في عام 2024. ومع ذلك، رفعت شركة الخدمات المالية Piper Sandler تصنيف Cadence من "محايد" إلى "زيادة الوزن"، مما يشير إلى احتمال التعافي بعد انخفاض بنسبة 23% في سعر سهم الشركة.
علاوة على ذلك، أكملت Cadence طرحًا عامًا بقيمة 2.5 مليار دولار من السندات الممتازة وحصلت على تسهيل ائتماني متجدد غير مضمون بقيمة 1.25 مليار دولار، ليحل محل خط الائتمان الحالي ويعدل شروط القروض القائمة. تهدف هذه الخطوات المالية الاستراتيجية إلى تعزيز مرونتها المالية والحفاظ على ميزانية عمومية قوية.
أخيرًا، أبلغت الشركة عن أداء مالي قوي في الربع الثاني من عام 2024، متجاوزة التوقعات ورفعت توقعاتها لبقية العام. تتوقع Cadence أن تتراوح إيراداتها لعام 2024 بين 4.6 مليار دولار و4.66 مليار دولار، مع هامش تشغيل يتراوح بين 29.7% و43.3%. تعكس هذه الأرقام زخمًا قويًا للمنتجات، خاصة في القطاعات المدفوعة بالذكاء الاصطناعي مثل الحوسبة فائقة النطاق، والجيل الخامس، والقيادة الذاتية.
رؤى InvestingPro
مع استعداد Cadence Design Systems لإصدار نتائج الربع الثالث للسنة المالية 2024، توفر بيانات InvestingPro سياقًا إضافيًا لتحليل روزنبلات. تبلغ القيمة السوقية للشركة 73.56 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في صناعة التصميم الإلكتروني الآلي. يتماشى هامش الربح الإجمالي المثير للإعجاب لـ Cadence والبالغ 88.51% للاثني عشر شهرًا الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024 مع إحدى نصائح InvestingPro التي تسلط الضوء على "هوامش الربح الإجمالي المثيرة للإعجاب" للشركة.
يدعم نمو الإيرادات البالغ 9.49% خلال نفس الفترة توقعات روزنبلات باستمرار النمو، وإن كان بمعدل أعلى محتمل في التقرير القادم. ومع ذلك، يجب أن يلاحظ المستثمرون أن Cadence تتداول بنسبة سعر إلى الربحية مرتفعة تبلغ 75.02 (معدلة للاثني عشر شهرًا الماضية)، وهو ما يتوافق مع نصيحة InvestingPro التي تشير إلى أن الشركة "تتداول بمضاعف أرباح مرتفع".
بالنسبة لأولئك الذين يبحثون عن تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 14 نصيحة إضافية لـ Cadence Design Systems، مما يوفر رؤى أعمق حول الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا