قامت شركة BMO Capital Markets يوم الثلاثاء بتحديث توقعاتها لأسهم شركة Brookfield Asset Management (NYSE:BAM)، حيث رفعت السعر المستهدف إلى 50.00 دولار من 40.00 دولار سابقًا، مع الحفاظ على تصنيف "أداء السوق" للسهم. يعكس هذا التعديل اعتراف الشركة بالأساسيات الإيجابية لأعمال Brookfield وتقدمها في جمع الأموال عبر مختلف فئات الأصول.
تواصل Brookfield Asset Management تقدمها في مبادرات جمع الأموال، وهي خطوة مدعومة بما تصفه BMO Capital Markets بأنها بيئة "أكثر بناءً" لتسييل الأصول. من المتوقع أن تكون هذه البيئة مواتية للشركة مع اقترابها من عام 2025.
أشار محلل الشركة إلى التفاؤل الحالي في السوق بشأن Brookfield Asset Management، مشيرًا إلى أن السهم يتم تداوله بمضاعف ضمني يبلغ 19 ضعفًا للأرباح المرتبطة بالرسوم المستهدفة لعام 2029. تم تقديم هذا الرقم خلال يوم المستثمرين الأخير للشركة، مما يشير إلى ثقة المستثمرين في إمكانات الأرباح طويلة الأجل لشركة Brookfield.
على الرغم من النظرة الإيجابية لأساسيات الشركة ورفع السعر المستهدف، اختارت BMO Capital Markets الحفاظ على تصنيف "أداء السوق". وهذا يشير إلى أن الشركة تعتقد أن السهم مقيّم بشكل مناسب حاليًا في السوق، مع الأخذ في الاعتبار العوامل المؤثرة.
باختصار، اعترفت BMO Capital Markets بالخطوات البناءة التي اتخذتها Brookfield Asset Management نحو النمو وجمع الأموال، وهو ما ينعكس في السعر المستهدف المعدل. ومع ذلك، تظل الشركة حذرة، مع الحفاظ على تصنيف "أداء السوق" دون تغيير، حيث يبدو أن سعر السهم الحالي يأخذ بالفعل في الاعتبار نمو الأرباح المتوقع.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت Brookfield Asset Management نموًا ماليًا كبيرًا، حيث رفعت RBC Capital Markets السعر المستهدف للشركة إلى 68 دولارًا، ارتفاعًا من 55 دولارًا سابقًا، مع الاحتفاظ بتصنيف "الأداء المتفوق" للسهم.
تتوقع الشركة أن تستفيد Brookfield من عدة محركات للنمو، بما في ذلك البيئة المواتية لبيع الأصول والاستثمار الرأسمالي، وإمكانية جمع الأموال على نطاق أوسع. أفاد المؤتمر الهاتفي للربع الثالث من عام 2024 لشركة Brookfield عن تدفقات قياسية بلغت 135 مليار دولار على مدار العام الماضي، وزيادة بنسبة 23% في رأس المال الحامل للرسوم ليصل الآن إلى 539 مليار دولار، وارتفاع في الأرباح المرتبطة بالرسوم بنسبة 14% لتصل إلى 644 مليون دولار.
كما نمت الأرباح القابلة للتوزيع بنسبة 9% لتصل إلى 619 مليون دولار، وأعلنت الشركة عن توزيع أرباح للربع الثالث بقيمة 0.38 دولار للسهم. تم ملاحظة النمو الاستراتيجي في الائتمان الخاص، والبنية التحتية للذكاء الاصطناعي، والتحول في مجال الطاقة، لا سيما في القطاع النووي بعد الاستحواذ على شركة Westinghouse.
تخطط الشركة أيضًا لمضاعفة أعمالها لتصل إلى 1 تريليون دولار في رأس المال الحامل للرسوم خلال السنوات الخمس المقبلة وتنتقل بمقرها الرئيسي إلى نيويورك. تسلط هذه التطورات الأخيرة الضوء على الأداء المالي القوي لشركة Brookfield ومبادرات النمو الاستراتيجية.
رؤى InvestingPro
يوفر الأداء الأخير والمقاييس المالية لشركة Brookfield Asset Management سياقًا إضافيًا لتحليل BMO Capital Markets. وفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لشركة BAM 83.27 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في صناعة إدارة الأصول. يشير مضاعف الربحية للشركة البالغ 49.22 ومضاعف الربحية (المعدل) البالغ 54.76 للاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024 إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة لأرباح BAM، بما يتماشى مع التفاؤل السوقي الذي لاحظته BMO.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أنه من المتوقع أن ينمو صافي دخل BAM هذا العام، مما يدعم النظرة الإيجابية لأساسيات الشركة. بالإضافة إلى ذلك، أظهرت BAM عائدًا قويًا على مدار العام الماضي، مع إجمالي عائد سعري لمدة عام بلغ 79.63%، مما يدل على أداء متفوق كبير في السوق. يتماشى هذا العائد المثير للإعجاب مع ملاحظة BMO للتفاؤل السوقي المحيط بالسهم.
من الجدير بالذكر أن BAM يتم تداولها بمضاعف أرباح مرتفع، وهو ما يتوافق مع تقييم BMO لتقييم السهم بالنسبة لأهداف الأرباح المستقبلية. ومع ذلك، فإن نسبة PEG البالغة 0.8 تشير إلى أن السهم قد لا يزال مقيمًا بأقل من قيمته الحقيقية عند النظر في آفاق نموه.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 12 نصيحة إضافية لـ BAM، مما يوفر فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا