ذكرت شركة إنديفور للتعدين (EDV)، وهي شركة رائدة في مجال إنتاج الذهب، خلال مكالمة الأرباح الأخيرة أنها في طريقها لتحقيق توجيهاتها الإنتاجية للعام الثاني عشر على التوالي.
ومع ذلك، من المتوقع أن تكون تكاليف الاستدامة الإجمالية في الطرف الأعلى من النطاق المتوقع، ويعزى ذلك إلى التحديات المتعلقة بتوافر الطاقة وارتفاع أسعار الذهب. وعلى الرغم من ضغوط التكلفة هذه، لا تزال الشركة ملتزمة بتحقيق عائدات كبيرة للمساهمين، حيث أعلنت عن سياسة لإعادة ما لا يقل عن 435 مليون دولار أمريكي في شكل أرباح على مدى العامين المقبلين.
كما احتفلت إنديفور بتحقيق أول ذهب في توسعة سابودالا-ماساوا بيوكس ومنجم لافيغي، في حدود الميزانية وفي الموعد المحدد. يتجلى تركيز الشركة على النمو العضوي من خلال استثمارها الاستراتيجي في الاستكشاف، لا سيما في كوت ديفوار مع كوللو جولد، وفي تطوير استراتيجيتها البيئية والاجتماعية والحوكمة كما يتضح من تحسن نتائج تحليلات الاستدامة.
الوجبات الرئيسية
- من المقرر أن تحقق شركة إنديفور للتعدين توجيهاتها الإنتاجية للعام الثاني عشر على التوالي.
- من المتوقع أن تكون تكاليف الاستدامة الإجمالية عند الحد الأعلى بسبب مشاكل الطاقة وارتفاع أسعار الذهب.
- تتعهد سياسة جديدة بتوزيع أرباح على المساهمين بقيمة 435 مليون دولار على الأقل لعامي 2024 و2025.
- أطلقت الشركة أول ذهب في توسعة منجم سابودالا-ماساوا بيوكس ومنجم لافيغ في الوقت المحدد والميزانية المحددة.
- تركّز "إنديفور" على النمو العضوي والاستكشاف، مع استثمار كبير في شركة "كوللو جولد" الاستكشافية في كوت ديفوار.
- حصلت الشركة على درجة محسنة في تحليلات الاستدامة، مما يسلط الضوء على التقدم المحرز في استراتيجيتها البيئية والاجتماعية والحوكمة.
توقعات الشركة
- تتوقع شركة إنديفور للتعدين حل مشكلات توافر الطاقة في النصف الثاني من العام.
- تخطط الشركة للوصول إلى الطاقة الإنتاجية الاسمية في الربع الثالث والحفاظ على الإنتاج بنسبة 90% من الطاقة الاسمية.
- سجل حافل في مجال الإنشاءات مع اكتمال خمسة مشاريع في غرب أفريقيا في غضون عامين وفي حدود الميزانية.
- تهدف "إنديفور" إلى تخفيض ميزانيتها العمومية مع تحقيق عوائد جذابة للمساهمين.
- من المتوقع أن يتم الإنتاج التجاري في لافيغ في الربع الثالث، حيث يعمل المنجم حالياً بنسبة 90% من طاقته الإنتاجية الاسمية.
أبرز الملامح الهبوطية
- ارتفع إجمالي تكاليف الاستدامة بنسبة 9%.
- تأثرت الأرباح الصافية المعدلة بارتفاع الضرائب، مع زيادة مصروفات ضريبة الدخل الحالية إلى 135 مليون دولار.
- أثرت الخسائر في الأدوات المالية، بما في ذلك تحوطات الذهب والأوراق المالية القابلة للتسويق، على الأداء المالي.
النقاط البارزة الصاعدة
- ارتفع الإنتاج بنسبة 15% في الربع الثاني، مما ساهم في ارتفاع الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء والتدفقات النقدية التشغيلية.
- لا يزال أداء السلامة قوياً، مع التركيز على إدارة المقاولين.
- تتضمن خطط الشركة لتخفيض المديونية سداد ديون كبيرة بحلول نهاية عام 2025.
الأخطاء
- ارتفاع إجمالي تكاليف الاستدامة بسبب مشاكل توافر الطاقة وارتفاع أسعار الذهب.
- تضرر صافي الأرباح المعدلة من زيادة الضرائب والخسائر على الأدوات المالية.
أبرز الملامح الرئيسية
- لا تزال الشركة تركز على المشاريع الرأسمالية وتعظيم العوائد.
- تم تسليط الضوء على مشروع أسافو كفرصة استكشاف رئيسية.
- تكاليف الطاقة في بوركينا فاسو وساحل العاج مستقرة، مع توقع استخدام الشبكة بنسبة 62% و72% على التوالي.
- أعرب المديرون التنفيذيون عن ثقتهم في تحسن الأداء المالي في الربع القادم.
أكدت مكالمة أرباح شركة إنديفور للتعدين على التزامها الثابت بالتميز في الإنتاج وقيمة المساهمين على الرغم من مواجهة رياح معاكسة من زيادة التكاليف. إن تركيز الشركة الاستراتيجي على النمو العضوي، ونجاح الاستكشاف، والمبادرات القوية في مجال الحوكمة البيئية والاجتماعية والحوكمة يضعها في وضع إيجابي لاستمرار النجاح التشغيلي والاستقرار المالي.
InvestingPro Insights
تتنقل شركة إنديفور للتعدين (EDVMF) في بيئة سوق معقدة، ولكن البيانات والرؤى الحديثة من InvestingPro ترسم صورة متعددة الأوجه للصحة المالية للشركة وأداء أسهمها. مع رسملة سوقية حالية تبلغ 5.39 مليار دولار، يعكس حجم شركة إنديفور وجودها الكبير في صناعة إنتاج الذهب.
تشير نصائح InvestingPro إلى أن ثقة الإدارة في آفاق الشركة تؤكدها استراتيجية إعادة شراء الأسهم القوية. وهذا يدل على الالتزام بتعزيز قيمة المساهمين والإيمان بالقيمة الجوهرية للشركة. بالإضافة إلى ذلك، تتمتع الشركة بسجل حافل في زيادة توزيعات الأرباح لثلاث سنوات متتالية، مما يشير إلى تفانيها في إعادة القيمة إلى المساهمين، وهو ما يتماشى مع إعلان الشركة مؤخراً عن سياسة إعادة ما لا يقل عن 435 مليون دولار أمريكي من الأرباح على مدى العامين المقبلين.
وعلى صعيد الأداء، على الرغم من عدم تحقيق أرباح على مدار الاثني عشر شهراً الماضية، إلا أن المحللين متفائلون ويتوقعون أن تحقق إنديفور أرباحاً هذا العام. هذا المنظور الاستشرافي مهم للغاية، لأنه قد يؤثر على معنويات المستثمرين وقدرة الشركة على مواصلة تمويل مبادراتها للنمو والاستكشاف.
من وجهة نظر المقاييس المالية، يشير نمو إيرادات الشركة بنسبة 6% تقريبًا على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 إلى مسار تصاعدي ثابت في المبيعات. ومع ذلك، فإن نسبة السعر إلى الربحية السلبية البالغة -30.72 تشير إلى أن السوق كان لديه مخاوف بشأن ربحية الشركة في الماضي القريب. ومع ذلك، فإن نسبة مكرر الربحية إلى الأرباح (PEG) البالغة 0.07 تشير إلى احتمال انخفاض قيمة السهم إذا تحققت توقعات نمو الأرباح.
تُشير InvestingPro أيضًا إلى ارتفاع كبير في الأسعار على مدار الأشهر الستة الماضية، حيث بلغ إجمالي العائد 25.34%، مما يعكس أن السوق ربما بدأ في التعرف على القيمة التي تقدمها الشركة. قد تثير هذه البيانات، إلى جانب العائد المرتفع على مدار العقد الماضي، اهتمام المستثمرين على المدى الطويل الذين يبحثون عن شركة ذات قدرة مثبتة على تجاوز دورات السوق.
بالنسبة للقراء المهتمين بالتعمق أكثر في البيانات المالية وأداء أسهم شركة إنديفور (Endeavour)، تقدم InvestingPro نصائح ورؤى إضافية. هناك 7 نصائح أخرى من InvestingPro متاحة لـ EDVMF، مما يوفر تحليلاً شاملاً للمستثمرين المحتملين والحاليين.
يشير التزام شركة إنديفور للتعدين بعوائد المساهمين والاستكشاف، مقترنًا بالرؤى المقدمة من InvestingPro، إلى أن الشركة تهيئ نفسها استراتيجيًا لتحقيق الربحية والنمو في المستقبل على الرغم من تحديات الربحية الأخيرة.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها