في الربع الثاني من عام 2024، أعلنت شركة SolarEdge Technologies Inc. (SEDG) عن إيرادات بلغت حوالي 265 مليون دولار، حيث ساهم قطاع الطاقة الشمسية بمبلغ 241 مليون دولار. على الرغم من الهامش الإجمالي السلبي لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً الذي بلغ 4.1%، فقد شحنت الشركة كميات كبيرة من منتجاتها الشمسية وكشفت عن خطط لإطلاق منتجات جديدة وابتكارات تكنولوجية، مستهدفةً تحقيق إيرادات مستهدفة بقيمة 550 مليون دولار للربع الثاني من عام 2025. كما أكدت SolarEdge أيضًا على تركيزها على دعم العملاء وتطوير المنتجات والاستقرار المالي، وتتوقع أن تكون تدفقاتها النقدية إيجابية في النصف الأول من عام 2025.
الوجبات السريعة الرئيسية
- بلغت إيرادات سولار إيدج في الربع الثاني من عام 2024 حوالي 265 مليون دولار، وبلغت إيرادات أعمال الطاقة الشمسية 241 مليون دولار.
- شحنت الشركة مليوني مُحسِّن طاقة و66,000 عاكس و128 ميجاوات ساعة من البطاريات؛ وبلغت قيمة الطلبات التي تم شحنها أقل من المطلوب 275 مليون دولار.
- تشمل خطط المنتجات الجديدة عاكسًا قائمًا على كربيد السيليكون وبطارية أمريكية الصنع مقترنة بالتيار المستمر قائمة على تقنية LFP.
- تعمل الشركة على زيادة الإنتاج في الولايات المتحدة، وتتوقع شحن البطاريات المنتجة محلياً في الربع الأول من عام 2025.
- بلغ إجمالي الإيرادات للربع الثاني 265.4 مليون دولار أمريكي؛ وبلغ صافي الخسارة الصافية وفقاً لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً 130.8 مليون دولار أمريكي.
- بلغ إجمالي النقد والنقدية المعادلة والاستثمارات 814 مليون دولار في 30 يونيو 2024.
- من المتوقع أن تنخفض مستويات المخزون، مع هدف الوصول إلى 1.3 مليار دولار بنهاية عام 2024.
- تم تحديد توجيهات الإيرادات للربع الثالث بين 260 مليون دولار و290 مليون دولار، مع هامش إجمالي غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً بين -3% و1%.
توقعات الشركة
- تتوقع SolarEdge الوصول إلى مستوى إيرادات ربع سنوي يبلغ 550 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2025.
- التركيز على توسيع عروض المنتجات، بما في ذلك منصة تحسين الطاقة القائمة على البرمجيات.
- تخطط لبدء شحن البطاريات المنتجة محلياً في الربع الأول من عام 2025 للحصول على ائتمان إضافي.
- تهدف إلى تحقيق تدفق نقدي إيجابي في النصف الأول من عام 2025.
النقاط البارزة الهبوطية
- كان الهامش الإجمالي لمبادئ المحاسبة المقبولة عموماً سالباً عند 4.1% للربع.
- بلغت الخسارة التشغيلية 160.2 مليون دولار أمريكي، مع صافي خسارة صافية قدرها 130.8 مليون دولار أمريكي وفق مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً.
- لا تزال مستويات المخزون مرتفعة، مع انتعاش بطيء في أوروبا يؤثر على إدارة المخزون.
أبرز الملامح الصعودية
- نمو في السوق السكنية الأمريكية، لا سيما في كاليفورنيا وبورتوريكو.
- من المتوقع أن يعود مخزون القنوات إلى طبيعته بنهاية الربع الثالث.
- يسمح التصنيع المحلي بإضافة 10% من المحتوى المحلي إلى مركز التجارة الدولية مما قد يفيد المبيعات.
النقص
- نقص في الطلب بقيمة 275 مليون دولار بسبب قيود المخزون والإنتاج.
- بلغ هامش الربح الإجمالي غير المتوافق مع المعايير المحاسبية المقبولة عموماً 0.2% فقط، مما يعكس تشديد الظروف المالية.
أبرز الملامح الرئيسية
- أوضحت الشركة توقعها لإجمالي هامش الربح الإجمالي بنسبة 23% للربع الثاني من العام المقبل، بما في ذلك مزايا IRA و45x.
- ناقشت عوامل الاقتصاد الكلي مثل أسعار الكهرباء وأسعار الفائدة والسياسة التي تؤثر على نمو السوق.
- أقرت بتأثير إدارة الشبكة المعقدة بسبب زيادة استخدام المضخات الحرارية والمركبات الكهربائية.
تتعامل شركة SolarEdge Technologies مع بيئة السوق المعقدة مع التركيز الاستراتيجي على الابتكار والتوسع في السوق. وتستعد جهود الشركة لزيادة الإنتاج المحلي وطرح منتجات جديدة لتلبية الطلب المتزايد والمتطلبات التنظيمية، مما يرسم طريقًا للربحية والنمو في المستقبل.
InvestingPro Insights
في الوقت الذي تضع فيه شركة SolarEdge Technologies Inc. (SEDG) نصب أعينها النمو والربحية في المستقبل، توفر العديد من المقاييس والرؤى الرئيسية من InvestingPro فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة وأداء أسهمها. فيما يلي لمحة عن المشهد الحالي لشركة SolarEdge:
- تبلغ القيمة السوقية للشركة 1.32 مليار دولار، مما يعكس تقييمها في السوق.
- يتم تداول SolarEdge حاليًا عند مضاعف منخفض للسعر/الدفتر يبلغ 0.59، مما قد يشير إلى أن السهم مقوم بأقل من قيمته الحقيقية بالنسبة لقيمته الدفترية.
- بلغت الإيرادات خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الأول من عام 2024 حوالي 2.24 مليار دولار، مع انخفاض كبير بنسبة 34.19% مقارنة بالفترة السابقة.
تُسلط نصائح InvestingPro الخاصة بشركة SolarEdge الضوء على النهج الاستباقي الذي تتبعه الإدارة من خلال عمليات إعادة شراء الأسهم القوية، مما قد يشير إلى الثقة في مستقبل الشركة. ومع ذلك، يتوخى المحللون الحذر، حيث يتوقعون انخفاض المبيعات في العام الحالي ويتوقعون انخفاض صافي الدخل. تنعكس هذه المخاوف أيضًا في أداء السهم، الذي شهد انخفاضًا كبيرًا على مدى أطر زمنية مختلفة، بما في ذلك انخفاض بنسبة 74.8% منذ بداية العام حتى تاريخه حتى عام 2024.
بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى التعمق أكثر في البيانات المالية وأداء سهم SolarEdge، تقدم InvestingPro ما مجموعه 19 نصيحة إضافية، مما يوفر تحليلاً شاملاً للمستثمرين الذين يفكرون في هذا السهم.
لاستكشاف هذه الرؤى بشكل أكبر والوصول إلى المجموعة الكاملة من نصائح InvestingPro لـ SolarEdge، يمكن للقراء المهتمين زيارة: https://www.investing.com/pro/SEDG.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها