أعلنت مجموعة برينسيبال فاينانشال (PFG) عن أداء قوي للربع الثالث من عام 2024 في 25 أكتوبر، حيث بلغت الأرباح التشغيلية غير المتوافقة مع المبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا 412 مليون دولار، أو 1.76 دولار للسهم المخفف، وبلغت ربحية السهم المعدلة 2.05 دولار. يعكس هذا زيادة بنسبة 12% مقارنة بنفس الفترة من العام الماضي. نمت إجمالي الأصول المدارة للشركة بنسبة 6% لتصل إلى 741 مليار دولار، مدفوعة بأداء قوي في السوق وزيادة بنسبة 5% في صافي الإيرادات. كما أعلنت مجموعة برينسيبال فاينانشال عن زيادة في توزيعات الأرباح واستمرت في إعادة رأس المال للمساهمين، مع الحفاظ على نظرة إيجابية لبقية العام.
النقاط الرئيسية
- ارتفعت ربحية السهم المعدلة لمجموعة برينسيبال فاينانشال بنسبة 12% على أساس سنوي لتصل إلى 2.05 دولار.
- ارتفع إجمالي الأصول المدارة إلى 741 مليار دولار، بنمو نسبته 6% على أساس ربع سنوي.
- أعادت الشركة 416 مليون دولار للمساهمين من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم.
- تجاوزت إيرادات وأرباح قطاع التقاعد التوقعات، مع زيادة الودائع المتكررة بنسبة 10%.
- شهد قسم برينسيبال الدولي تدفقات نقدية صافية قوية مع زيادة بنسبة 8% في الأصول المدارة.
- شهدت المزايا المتخصصة نموًا بأكثر من 6% في الأقساط والرسوم.
- لا تزال الشركة على المسار الصحيح لتحقيق توجيهاتها بعائد على حقوق الملكية يتراوح بين 14% و16% بحلول عام 2025.
توقعات الشركة
- تتوقع مجموعة برينسيبال فاينانشال نموًا في ربحية السهم للسنة الكاملة بنسبة 9% إلى 12%، بما يتماشى مع توجيهات عام 2024.
- تحافظ الشركة على هدف توليد تدفق نقدي حر بنسبة 75% إلى 85% للعام.
- تم الإعلان عن توزيع أرباح بقيمة 0.73 دولار للسهم للربع الرابع، بزيادة 9% عن العام السابق.
- تتوقع الشركة تدفقًا نقديًا قويًا في الربع الرابع، مما يساهم في تحقيق هدف السنة الكاملة.
النقاط السلبية
- سجلت الشركة خسارة صافية قدرها 220 مليون دولار للربع الثالث.
- واجهت إدارة الأصول الرئيسية تدفقات خارجة في PGI.
- كانت رسوم الأداء من معاملات العقارات أقل من المعتاد عند 7 ملايين دولار منذ بداية العام حتى تاريخه.
- يتجه قطاع التأمين على الحياة نحو هامش تشغيل أقل من المتوقع البالغ 13% إلى 15%.
النقاط الإيجابية
- دعم الأداء القوي للسوق زيادة بنسبة 6% في الأصول المدارة على أساس ربع سنوي.
- زادت الودائع المتكررة في قطاع التقاعد بنسبة 10% على أساس سنوي.
- حقق قسم برينسيبال الدولي أرباحًا تشغيلية قياسية بلغت 121 مليون دولار.
- وصلت مبيعات نقل مخاطر المعاشات التقاعدية إلى ما يقرب من 500 مليون دولار في الربع الثالث، مع هدف يبلغ 3 مليارات دولار للسنة الكاملة.
الإخفاقات
- تأثيرات سلبية من ترجمة العملات الأجنبية وانخفاض الدخل الاستثماري المتغير بسبب العوائد السلبية للأسهم الخاصة.
- كان معدل الضريبة الفعلي في الحد الأدنى من نطاق التوجيهات البالغ 17% إلى 20%.
- شهدت معدلات رسوم أعمال نقل مخاطر المعاشات التقاعدية (PRT) انخفاضًا طفيفًا، بانخفاض 2 نقطة أساس على أساس سنوي.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- حوالي 75% من سحوبات المشاركين مدفوعة بالأداء القوي للسوق.
- من المتوقع طرح خطط لحلول دخل التقاعد بحلول عام 2025.
- تركز الشركة على المبادرات الاستراتيجية لتعزيز صافي التدفقات النقدية عبر القطاعات المختلفة.
في الختام، أظهرت مجموعة برينسيبال فاينانشال مرونة ونموًا في الربع الثالث من عام 2024، مع أداء قوي في قطاعي التقاعد والأعمال الدولية. على الرغم من مواجهة بعض التحديات، فإن الشركة متفائلة بشأن استراتيجيات نشر رأس المال وحدث يوم المستثمر القادم، حيث ستناقش فرص النمو المستقبلية.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا