رفعت شركة DT Midstream, Inc. (الرمز: DTM) توجيهاتها للأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المعدلة لعام 2024 مع الحفاظ على توقعاتها لعام 2025 خلال مكالمة مؤتمر أرباح الربع الثالث لعام 2024. أعلن الرئيس التنفيذي ديفيد سليتر عن الأداء التشغيلي القوي للشركة والتزامها بالنمو من خلال المشاريع العضوية، بما في ذلك قرار الاستثمار النهائي لتوسعة المرحلة الرابعة من مشروع LEAP. على الرغم من الانخفاض الطفيف في EBITDA المعدلة للربع الثالث، تظل DT Midstream إيجابية بشأن المستقبل، مع العديد من مشاريع التوسع والفرص الجديدة قيد التنفيذ.
النقاط الرئيسية
- زيادة توجيهات EBITDA المعدلة لعام 2024 إلى ما بين 950 مليون دولار و980 مليون دولار.
- توسعة المرحلة الرابعة من LEAP وتوسعة نظام Stonewall لزيادة السعة بحلول عام 2026.
- السعي وراء فرص جديدة في مجال الطاقة ومراكز البيانات، مع مناقشة ستة مشاريع محتملة لمراكز البيانات.
- مشروع احتجاز الكربون في لويزيانا يهدف إلى اتخاذ قرار الاستثمار النهائي بحلول منتصف عام 2025.
- الإعلان عن توزيع أرباح مستقر بقيمة 0.735 دولار للسهم.
- نظرة إيجابية للطلب على الغاز الطبيعي، مدعومة بصادرات الغاز الطبيعي المسال والاحتياجات الصناعية.
توقعات الشركة
- توقعات نمو طويلة الأجل من 5% إلى 7%.
- من المتوقع تحديث مشاريع الشركة وأهداف النمو في مكالمة أرباح الربع الرابع.
- توقع تحقيق تدفق نقدي حر إيجابي لعامي 2024 و2025.
النقاط السلبية
- انخفاض طفيف في أحجام الشمال الشرقي، على الرغم من توقع تعافٍ متواضع.
- تأخير في قرار الاستثمار النهائي لمشروع احتجاز الكربون بسبب العمليات التنظيمية.
النقاط الإيجابية
- الترابط القوي لشبكة Haynesville يضع الشركة في موقع مميز.
- أدت التحسينات الأخيرة على خط أنابيب NEXUS إلى زيادة السعة دون استثمار رأسمالي إضافي.
- تفاؤل بشأن العلاقة مع Chesapeake و SWN بعد الاندماج، مما يشير إلى إمكانية وجود أراضٍ ممتازة.
الإخفاقات
- شهدت EBITDA المعدلة للربع الثالث انخفاضًا طفيفًا مقارنة بالربع الثاني.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- ناقش المديرون التنفيذيون أهمية الظروف التنظيمية المواتية لجدوى مشاريع مراكز البيانات.
- لم يؤثر قرار المحكمة العليا بشأن قاعدة EPA 111(d) بشكل كبير على مناقشات العملاء فيما يتعلق بمراكز البيانات.
- أكدت الإدارة على نهج منضبط تجاه عمليات الدمج والاستحواذ، مع التركيز على عمليات نقل الغاز فقط.
تعمل DT Midstream بنشاط على تعزيز موقعها في سوق الغاز الطبيعي، مع التركيز على الاستفادة من بنيتها التحتية المترابطة وتطوير مشاريع مراكز البيانات. إن نهج الشركة المنضبط تجاه النمو وقدرتها على التنقل في المشهد التنظيمي ومتطلبات السوق قد وضعها في موقع جيد للمستقبل. مع استمرار DT Midstream في تنفيذ المشاريع والتعاقد عليها، خاصة في عام 2025، يظل المستثمرون داعمين للتوجهات الاستراتيجية للشركة ومبادرات النمو.
رؤى InvestingPro
يتم دعم الأداء الأخير لشركة DT Midstream وتوقعاتها المستقبلية بشكل أكبر من خلال بيانات InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 8.74 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في قطاع النقل.
أحد أبرز نصائح InvestingPro هو أن DT Midstream قد رفعت توزيعات الأرباح لمدة 4 سنوات متتالية، بما يتماشى مع إعلان الشركة عن توزيع أرباح مستقر بقيمة 0.735 دولار للسهم المذكور في مكالمة الأرباح. يؤكد هذا النمو المستمر في توزيعات الأرباح، إلى جانب عائد توزيعات الأرباح الحالي البالغ 3.29%، على التزام الشركة بإعادة القيمة للمساهمين.
تتضح الصحة المالية للشركة في مقاييس الربحية الخاصة بها. مع هامش ربح إجمالي يبلغ 78.17% وهامش دخل تشغيلي يبلغ 51.66% للاثني عشر شهرًا الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024، تظهر DT Midstream كفاءة تشغيلية قوية. يتماشى هذا مع النظرة الإيجابية للشركة وقدرتها على زيادة توجيهات EBITDA المعدلة لعام 2024.
بالإضافة إلى ذلك، أظهر سهم DT Midstream أداءً قويًا، مع عائد إجمالي للسعر بنسبة 75.22% خلال العام الماضي. يعكس هذا العائد القوي، إلى جانب تداول السهم بالقرب من أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا (99.27% من الأعلى)، ثقة المستثمرين في استراتيجية نمو الشركة وتنفيذ مشاريع التوسع الخاصة بها.
تجدر الإشارة إلى أن InvestingPro يدرج 14 نصيحة إضافية لشركة DT Midstream، مما يوفر للمستثمرين نظرة شاملة عن الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة لأولئك الذين يتطلعون إلى فهم الصورة الكاملة لإمكانات الاستثمار في DT Midstream في سياق تقرير أرباحها الأخير والتوقعات المستقبلية.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا